陽光是最好的消毒劑 五大措施打造透明度

“"公開、公平、公正"的三公原則是資本市場有效運(yùn)行的基礎(chǔ)，是發(fā)揮期貨市場功能的前提條件。期貨交易具有高杠桿和高風(fēng)險(xiǎn)的特點(diǎn)，加強(qiáng)期貨市場透明度是重要的監(jiān)管原則，對保護(hù)投資者合法權(quán)益，有效控制市場風(fēng)險(xiǎn)以及保證期貨市場健康穩(wěn)定發(fā)展具有重要意義?！敝袊C監(jiān)會期貨部有關(guān)負(fù)責(zé)人日前在接受《證券日報(bào)》記者采訪時強(qiáng)調(diào)，加強(qiáng)期貨市場透明度一直以來都是證監(jiān)會的重要監(jiān)管原則。

他介紹說，自2007年《期貨交易管理?xiàng)l例》（簡稱《條例》）頒布以來，在期貨中介機(jī)構(gòu)監(jiān)管方面，證監(jiān)會始終堅(jiān)持公開、公平、公正原則，不斷強(qiáng)化依法行政，嚴(yán)格執(zhí)法，注重監(jiān)管公平和透明，扎實(shí)推進(jìn)期貨中介機(jī)構(gòu)的監(jiān)管工作，期貨中介機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)控制能力、合規(guī)水平與服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的能力不斷增強(qiáng)。

一是期貨公司資本實(shí)力明顯提高，抗風(fēng)險(xiǎn)能力不斷增強(qiáng)。一批具有產(chǎn)業(yè)、金融背景且實(shí)力雄厚的股東紛紛入主期貨行業(yè)，期貨公司的治理結(jié)構(gòu)、資本實(shí)力和管理水平有了很大提高。截至2011年8月底，共有163家期貨公司，1117家期貨營業(yè)部。163家期貨公司凈資本為290億元，比去年底增長15.31%，是2006年底的6.4倍，全行業(yè)的抗風(fēng)險(xiǎn)能力進(jìn)一步增強(qiáng)。

二是期貨公司的合規(guī)意識顯著增強(qiáng)，行業(yè)合規(guī)文化逐步形成。以凈資本為核心的風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管制度和保證金安全存管制度實(shí)施以來，虛增資本金、抽逃資本金和挪用客戶保證金等歷史遺留問題得到了有效根治。

三是期貨公司中介職能不斷發(fā)揮，服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的能力不斷增強(qiáng)。截至2011年8月底，期貨市場保證金規(guī)模為1889億元，比去年底增長11.22%，是2006年底的9.4倍；法人客戶持倉比例近50%，證券公司、基金公司、信托公司、QFII等機(jī)構(gòu)投資者正在有序參與股指期貨市場，期貨公司在幫助企業(yè)利用期貨市場規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)方面發(fā)揮著日益重要的作用。

記者了解到，期貨中介機(jī)構(gòu)監(jiān)管透明度建設(shè)目前已取得了良好的效果，主要體現(xiàn)在五個方面。

行政許可

透明度增強(qiáng)

期貨中介機(jī)構(gòu)資格與業(yè)務(wù)準(zhǔn)入是把好中介機(jī)構(gòu)質(zhì)量的最前端，《條例》及其配套政策法規(guī)頒布實(shí)施后，期貨公司的行政許可涉及期貨公司、期貨營業(yè)部的設(shè)立、期貨公司變更業(yè)務(wù)范圍、變更注冊資本、變更股權(quán)以及期貨高管人員的資格準(zhǔn)入等。行政許可工作涉及面廣、敏感度高、利益關(guān)系直接，因此客觀公正、公開透明的重要性更加凸顯。在行政許可工作中，證監(jiān)會不斷完善相關(guān)制度，增強(qiáng)行政許可的透明度。

一方面，為依法做好行政許可事項(xiàng)的審核工作，加大約束力度，進(jìn)一步規(guī)范行政許可自由裁量行為，證監(jiān)會依法建章立制，不斷規(guī)范行政許可程序。先后建立了雙人審核制度、靜默期制度、回避制度、保密制度、征求意見制度、會商會簽制度、集體決策制度、限期辦結(jié)制度、審核回訪制度等基礎(chǔ)性制度，不斷完善行政許可審核工作流程，對審核工作的各個環(huán)節(jié)做出了明確和細(xì)致規(guī)定，對審核人員的審核工作和行為進(jìn)行全面規(guī)范和約束，確保了審核工作質(zhì)量和效率。

另一方面，為依法、高效做好期貨中介機(jī)構(gòu)的行政許可工作，證監(jiān)會根據(jù)實(shí)際情況，下放了部分行政許可審批事項(xiàng)，簡化了審批環(huán)節(jié)，提高了審核效率。在依據(jù)法規(guī)授權(quán)派出機(jī)構(gòu)對期貨公司境內(nèi)分支機(jī)構(gòu)的設(shè)立或者終止進(jìn)行審批的基礎(chǔ)上，證監(jiān)會于2008年9月下發(fā)通知，授權(quán)各派出機(jī)構(gòu)直接受理并審核期貨公司除首席風(fēng)險(xiǎn)官以外的董事、監(jiān)事和高管人員任職資格，證監(jiān)會負(fù)責(zé)復(fù)核派出機(jī)構(gòu)審核報(bào)告并為期貨公司相關(guān)董事、監(jiān)事和高管人員配發(fā)資格編碼。通過授權(quán)派出機(jī)構(gòu)對相關(guān)行政許可事項(xiàng)進(jìn)行審核、證監(jiān)會加強(qiáng)督導(dǎo)與檢查的方式，進(jìn)一步簡化了行政許可環(huán)節(jié)，提高了行政許可審核效率。

此外，為了提高行政許可透明度堅(jiān)持主動公開。通過向社會公示行政許可申請材料及核準(zhǔn)文件。根據(jù)證監(jiān)會統(tǒng)一安排，依法將行政許可的事項(xiàng)、依據(jù)、條件、數(shù)量、程序、期限以及需要申請人提交的全部申請材料的目錄和申請書示范文本等在證監(jiān)會互聯(lián)網(wǎng)站向社會公示。在行政許可決定做出后，還及時將行政許可核準(zhǔn)文件通過證監(jiān)會互聯(lián)網(wǎng)站“信息公開”欄目及時向社會公開。在此基礎(chǔ)上，證監(jiān)會還主動向社會公開行政許可申請受理及審核進(jìn)度等內(nèi)部辦理情況。為進(jìn)一步提高行政許可審核工作的透明度，主動接受社會監(jiān)督，方便行政許可相對人知曉行政許可審核進(jìn)度情況，證監(jiān)會主動向社會公開行政許可的內(nèi)部辦理情況，將期貨機(jī)構(gòu)行政許可事項(xiàng)申請受理及審核進(jìn)度情況向社會公示。從公開后的效果來看，有關(guān)各方反映良好，行政許可的公信力進(jìn)一步提高。

引入第三方

強(qiáng)化日常監(jiān)管

記者了解到，為了提高政策法規(guī)制定的科學(xué)性，證監(jiān)會加強(qiáng)了監(jiān)管透明度建設(shè)，每一項(xiàng)重大監(jiān)管政策的制定和出臺，都廣泛傾聽各類市場主體的意見和建議，開展有針對性的輿論引導(dǎo)，爭取更廣泛的理解和支持。

在日常監(jiān)管方面，為了保證各派出機(jī)構(gòu)監(jiān)管尺度的一致性，防止監(jiān)管套利，證監(jiān)會不斷完善法規(guī)建設(shè)，統(tǒng)一了監(jiān)管尺度。同時，在日常監(jiān)管中，嚴(yán)格執(zhí)法，注重執(zhí)法程序，確保公平透明，增強(qiáng)了監(jiān)管規(guī)范化水平，提升了公信力。

《條例》頒布后，證監(jiān)會出臺了一系列配套規(guī)章和規(guī)范性文件，包括期貨保證金監(jiān)管、期貨公司凈資本監(jiān)管、分類監(jiān)管等，逐步建立健全了期貨市場的基本制度框架。在各項(xiàng)政策的制定過程中，證監(jiān)會注重集思廣益，廣泛、深入、反復(fù)征求市場各方包括證監(jiān)局、期貨公司和社會公眾的意見，在此基礎(chǔ)上對收集的意見進(jìn)行認(rèn)真匯總分析、深入研究。通過征求意見的過程加強(qiáng)解釋溝通，逐漸統(tǒng)一思想、傳遞監(jiān)管導(dǎo)向，使各項(xiàng)監(jiān)管政策既能充分反映市場實(shí)際情況，又能對行業(yè)發(fā)展起到引領(lǐng)規(guī)范的作用。

為了加強(qiáng)對派出機(jī)構(gòu)監(jiān)管工作的指導(dǎo)，使監(jiān)管工作更加科學(xué)化、規(guī)范化，針對監(jiān)管工作中不斷出現(xiàn)的普遍性問題、新問題、以及對部分法規(guī)條款的不同理解，證監(jiān)會通過制定監(jiān)管指引的方式加強(qiáng)了監(jiān)管尺度的統(tǒng)一。近年來，證監(jiān)會先后出臺了期貨公司凈資本現(xiàn)場檢查、風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管報(bào)表填報(bào)及審核、自有資金監(jiān)管、證券公司為期貨公司提供中間介紹業(yè)務(wù)操作及開業(yè)驗(yàn)收檢查等7項(xiàng)監(jiān)管工作指引；《期貨公司管理辦法》、《期貨公司董事、監(jiān)事和高級管理人員任職資格管理辦法》、《期貨公司金融期貨結(jié)算業(yè)務(wù)試行辦法》相關(guān)條款的適用等5項(xiàng)審核工作指引。這些指引的制定出臺，提高了監(jiān)管工作的規(guī)范性和可操作性，減少了監(jiān)管工作中的自由裁量權(quán)，對派出機(jī)構(gòu)監(jiān)管工作的指導(dǎo)發(fā)揮了重要作用。

在日常監(jiān)管中，證監(jiān)會按照“及時發(fā)現(xiàn)”、“及時制止”、“及時查處”的原則，強(qiáng)化期貨中介機(jī)構(gòu)的日常監(jiān)管，發(fā)現(xiàn)期貨公司違反《條例》等法規(guī)要求的，嚴(yán)格依法采取監(jiān)管措施。在具體執(zhí)法中，注重程序、公平和透明，提高了監(jiān)管部門依法行政的水平，期貨公司合規(guī)意識顯著增強(qiáng)，合規(guī)水平顯著提高。

在監(jiān)管工作中，證監(jiān)會注重利用社會力量，發(fā)揮律師和會計(jì)師事務(wù)所等社會中介的作用。例如：要求具有證券期貨從業(yè)資格的會計(jì)師事務(wù)所每年度對期貨公司進(jìn)行審計(jì)，出具內(nèi)控評價報(bào)告、財(cái)務(wù)報(bào)表和風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管報(bào)表審計(jì)報(bào)告，并對會計(jì)師事務(wù)所的工作提出具體要求。同時，為了規(guī)范律師事務(wù)所查驗(yàn)相關(guān)行政許可項(xiàng)目和出具法律意見書環(huán)節(jié)工作，以及期貨公司風(fēng)險(xiǎn)處置工作涉及日常監(jiān)管中需要的其他法律業(yè)務(wù)。

據(jù)了解，證監(jiān)會正在研究制定《律師事務(wù)所期貨法律業(yè)務(wù)執(zhí)業(yè)細(xì)則》。實(shí)踐證明，引入事務(wù)所第三方機(jī)構(gòu)的工作機(jī)制有利于提升監(jiān)管規(guī)范化、法制化水平。

分類評價

有利于“扶優(yōu)限劣”

2009年，證監(jiān)會開始對期貨公司實(shí)行分類監(jiān)管，以風(fēng)險(xiǎn)管理為基礎(chǔ)，以合規(guī)運(yùn)行為重點(diǎn)，結(jié)合市場影響力和發(fā)展?jié)摿Γ瑢ζ谪浌具M(jìn)行動態(tài)評價，分類評價的結(jié)果與期貨公司營業(yè)部設(shè)立、期貨保障基金的收取、新業(yè)務(wù)的準(zhǔn)入等進(jìn)行掛鉤。分類監(jiān)管對促進(jìn)期貨公司規(guī)范運(yùn)作，合理配置監(jiān)管資源，提高監(jiān)管效率起到了重要的作用。由于分類監(jiān)管涉及期貨公司的直接利益并影響其業(yè)務(wù)的擴(kuò)展，證監(jiān)會始終堅(jiān)持客觀、公平、公正的評價原則，科學(xué)組織分類評價工作。

首先，明確規(guī)則體系，使分類評價有據(jù)可依。為了保證評價工作程序正當(dāng)、標(biāo)準(zhǔn)公平、過程公正、結(jié)果客觀，合理的評價規(guī)則是保證評價工作質(zhì)量的根本，目前分類監(jiān)管已形成了以《期貨公司分類監(jiān)管規(guī)定》（以下簡稱《規(guī)定》）、《期貨公司分類評價操作指引》（以下簡稱《指引》）、《會議紀(jì)要》為核心的三個層次評價規(guī)則體系，使分類評價有據(jù)可依、有章可循。

第一層次為《規(guī)定》，確立了評價指標(biāo)、分值和評分的基本原則。分類評價必須在《規(guī)定》確立的評價框架下進(jìn)行。第二層次為《指引》，為各項(xiàng)評價指標(biāo)的應(yīng)用提供具體評價標(biāo)準(zhǔn)。每年評價開始前，證監(jiān)會都將根據(jù)期貨市場的最新變化對《指引》進(jìn)行修訂，并征求各方意見。第三層次為分類監(jiān)管評審委員會《會議紀(jì)要》，對于每次評價遇到的《規(guī)定》和《指引》中未做出明確規(guī)定的重大疑難事項(xiàng)，都由評審委員會集體審議確定處理原則，并以《會議紀(jì)要》的形式予以體現(xiàn)，作為后續(xù)評價的依據(jù)。

其次，制定科學(xué)的復(fù)核機(jī)制，保證評價客觀真實(shí)。在復(fù)核的組織保障上，為切實(shí)保障分類監(jiān)管工作質(zhì)量，證監(jiān)會在期貨公司分類評價中采取了由期貨公司自評、中國證監(jiān)會派出機(jī)構(gòu)初審、期貨公司分類監(jiān)管評審委員會復(fù)核和評審、中國證監(jiān)會確定評價結(jié)果的方式進(jìn)行。同時，在分類監(jiān)管評審委員會下成立了評審委辦公室，由期貨二部牽頭設(shè)立，成員包括期貨二部、中國期貨保證金監(jiān)控中心、中國期貨業(yè)協(xié)會的工作人員，負(fù)責(zé)對派出機(jī)構(gòu)初審后的分類評價材料進(jìn)行復(fù)核以及評審委的日常事務(wù)。

在復(fù)核方式上，評審委辦公室的復(fù)核工作按照“雙人復(fù)核、小組交叉”的方式進(jìn)行。針對扣分指標(biāo)，證監(jiān)會充分利用“五位一體”監(jiān)管協(xié)作機(jī)制，從會機(jī)關(guān)、證監(jiān)局、監(jiān)控中心、中期協(xié)、交易所等多方調(diào)取監(jiān)管檔案和歷史數(shù)據(jù)，確保數(shù)據(jù)的客觀性和真實(shí)性，并對不同來源的數(shù)據(jù)進(jìn)行核對和印證。針對加分指標(biāo)，通過監(jiān)控中心信息系統(tǒng)和期貨公司經(jīng)審計(jì)的年報(bào)來采集數(shù)據(jù)，確保數(shù)據(jù)來源客觀公正、真實(shí)可靠，并在此基礎(chǔ)上對各加分指標(biāo)統(tǒng)一計(jì)算、排序、評分。

在復(fù)核原則上，在復(fù)核過程中證監(jiān)會始終堅(jiān)持三項(xiàng)工作原則：一是扣分事項(xiàng)必須有明確的法規(guī)依據(jù)；二是共性的問題必須在統(tǒng)一規(guī)則下予以考慮；三是充分與派出機(jī)構(gòu)溝通，核實(shí)有關(guān)情況，聽取派出機(jī)構(gòu)意見。這些工作制度保證了分類評價的客觀公正。

第三，評審結(jié)果集體決策，確保評價過程的公開透明。為保證分類評價工作的公信力和權(quán)威性，證監(jiān)會組建了分類監(jiān)管評審委員會對期貨公司進(jìn)行評審，堅(jiān)持評審過程的集體決策制度。評審委員由期貨二部、期貨一部、監(jiān)控中心、中期協(xié)、各期貨交易所等單位代表組成。同時，在評審委員會下設(shè)辦事機(jī)構(gòu)，具體負(fù)責(zé)材料復(fù)核和協(xié)調(diào)工作。證監(jiān)會還制定了《期貨公司分類監(jiān)管評審委員會工作規(guī)程》，作為評審委員會的工作機(jī)制，對評審委員會的產(chǎn)生、組織機(jī)構(gòu)、職責(zé)范圍、工作程序等均做出了明確規(guī)定。評審委員可以充分表達(dá)自己的觀點(diǎn)，最終決議由大家投票表決，必須經(jīng)半數(shù)以上評審委員通過做出決議，并形成正式會議紀(jì)要。

第四，向社會公開分類評價結(jié)果，提高分類評價的透明度。為進(jìn)一步增強(qiáng)期貨行業(yè)服務(wù)國民經(jīng)濟(jì)的有效性，引導(dǎo)市場資源向優(yōu)質(zhì)期貨公司流動，經(jīng)過前兩次分類評價的經(jīng)驗(yàn)積累，2011年證監(jiān)會積極探索將期貨公司分類評價的結(jié)果向社會公開。由于首次公開分類結(jié)果，且分類結(jié)果社會關(guān)注度較高、影響面大，為平穩(wěn)做好這項(xiàng)工作，一方面證監(jiān)會指導(dǎo)中國期貨業(yè)協(xié)會組織做好分類評價結(jié)果公開前的輿論宣傳和引導(dǎo)工作，為公開分類結(jié)果營造良好的輿論環(huán)境；另一方面，證監(jiān)會慎重選擇分類結(jié)果公開的時機(jī)和方式，在申訴期滿后，2011年8月15日通過中國期貨業(yè)協(xié)會網(wǎng)站公布了本次評價的結(jié)果，公布的內(nèi)容包括163家期貨公司的類別、級別。

業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，期貨公司分類評價結(jié)果向社會公開，進(jìn)一步提高了分類評價的透明度，有利于進(jìn)一步發(fā)揮分類監(jiān)管對期貨公司的“扶優(yōu)限劣”作用。

溝通與監(jiān)督

平行推進(jìn)

“陽光是最好的消毒劑”，上述負(fù)責(zé)人表示，信息公開透明有利于實(shí)現(xiàn)投資者、社會公眾的知情權(quán)，期貨公司作為中介服務(wù)機(jī)構(gòu)在期貨市場功能發(fā)揮方面起到重要作用，市場各方對期貨公司的關(guān)注程度越來越高，期貨公司的信息公開，有利于接受投資者及社會公眾的監(jiān)督，有效保護(hù)投資者利益。

據(jù)了解，證監(jiān)會在工作中不斷推進(jìn)期貨公司信息公開的工作。同時，為了增強(qiáng)政策的民主透明，增強(qiáng)科學(xué)性，還加強(qiáng)了與派出機(jī)構(gòu)、與行業(yè)內(nèi)各方的溝通交流，促進(jìn)了業(yè)內(nèi)信息的上傳下達(dá)和橫向互動。

2009年，證監(jiān)會出臺了《期貨公司信息公示管理規(guī)定》，建立了全國統(tǒng)一的信息公示平臺，期貨公司按照要求向社會公開披露了基本信息、分支機(jī)構(gòu)、高管及從業(yè)人員、股東信息及誠信記錄等基本情況；2011年7月要求期貨公司增加公開信息，披露凈資本、凈資產(chǎn)、權(quán)益總額、手續(xù)費(fèi)收入和凈利潤等五項(xiàng)財(cái)務(wù)指標(biāo)及期貨公司年報(bào)審計(jì)的相關(guān)情況。投資者及社會公眾可以通過統(tǒng)一的信息公示平臺查詢期貨公司基本信息及財(cái)務(wù)指標(biāo)。

實(shí)踐證明，信息公示制度達(dá)到了預(yù)期的效果，增強(qiáng)了市場透明度，方便了投資者及社會公眾了解期貨公司有關(guān)情況，發(fā)揮了市場的監(jiān)督作用。

為了更好地傾聽市場的聲音，進(jìn)一步加強(qiáng)派出機(jī)構(gòu)及“五位一體”其他相關(guān)單位溝通交流，使政策制定更民主、科學(xué)，證監(jiān)會不斷加強(qiáng)行業(yè)內(nèi)的溝通、交流與培訓(xùn)工作。

2010年9月，創(chuàng)辦了《期貨監(jiān)管工作信息》刊物，為期貨監(jiān)管系統(tǒng)內(nèi)“五位一體”相關(guān)單位提供了縱向交流、橫向溝通的窗口。目前已印發(fā)了6期，內(nèi)容涵蓋期貨公司分類監(jiān)管、學(xué)習(xí)會領(lǐng)導(dǎo)講話精神、期貨中介機(jī)構(gòu)監(jiān)管指引匯編、期貨中介機(jī)構(gòu)監(jiān)管文件匯編、期貨二部“每周一課”培訓(xùn)簡報(bào)匯編等。

2011年1月，創(chuàng)辦了《期貨研究與交流》刊物，作為監(jiān)管部門與期貨市場參與者交流的平臺。期貨公司、境外持證企業(yè)、期貨業(yè)務(wù)中間介紹商及投資者均可通過該交流平臺參與討論相關(guān)問題，該刊物已經(jīng)印發(fā)了5期，內(nèi)容包括套期保值理論與案例、期貨公司客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)研究等。

與此同時，根據(jù)近年來期貨市場發(fā)展迅速，新情況新問題涌現(xiàn)，新政策法規(guī)集中出臺的情況，證監(jiān)會采用專項(xiàng)和常規(guī)培訓(xùn)相結(jié)合的形式，加強(qiáng)了對派出機(jī)構(gòu)和期貨中介機(jī)構(gòu)的培訓(xùn)。專項(xiàng)培訓(xùn)方面，為落實(shí)會黨委重要工作，在股指期貨籌備及上市初期，證監(jiān)會組織了對派出機(jī)構(gòu)、期貨公司、開展中間介紹業(yè)務(wù)證券公司的股指期貨專項(xiàng)培訓(xùn)，講解股指期貨規(guī)則及相關(guān)要求，培訓(xùn)共計(jì)百余場，培訓(xùn)人數(shù)達(dá)萬人。常規(guī)培訓(xùn)方面，證監(jiān)會還堅(jiān)持對派出機(jī)構(gòu)進(jìn)行常規(guī)培訓(xùn)，每年兩期培訓(xùn)班，將培訓(xùn)面擴(kuò)展到派出機(jī)構(gòu)普通干部，對派出機(jī)構(gòu)更準(zhǔn)確把握和執(zhí)行證監(jiān)會的監(jiān)管政策，統(tǒng)一監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)起到良好作用。

實(shí)現(xiàn)期貨公司

平穩(wěn)退出

在期貨市場制度不盡完善的歷史階段，期貨公司管理薄弱、法制意識淡薄，市場沉淀了一些長期停業(yè)公司和高風(fēng)險(xiǎn)公司。證監(jiān)會根據(jù)《條例》，綜合運(yùn)用多種監(jiān)管手段，先后對這些公司進(jìn)行了規(guī)范清理，全面清理整頓了期貨行業(yè)經(jīng)營秩序，目前形成了全行業(yè)健康快速發(fā)展的良好局面。

在期貨公司風(fēng)險(xiǎn)處置工作中，證監(jiān)會嚴(yán)格依法辦事，注重發(fā)揮“五位一體”各方及事務(wù)所等中介機(jī)構(gòu)的作用，實(shí)現(xiàn)了期貨公司平穩(wěn)退出，客戶合法權(quán)益有效保護(hù)。

風(fēng)險(xiǎn)處置工作涉及投資者、債權(quán)人、股東單位等各方面的利益，政策性強(qiáng)、敏感度高，如何有效地組織系統(tǒng)內(nèi)監(jiān)管力量、爭取地方政府和相關(guān)職能部門的支持配合、發(fā)揮市場中介機(jī)構(gòu)的專業(yè)優(yōu)勢，成為風(fēng)險(xiǎn)處置工作平穩(wěn)有序開展的關(guān)鍵因素之一。

因此，證監(jiān)會在期貨公司風(fēng)險(xiǎn)處置過程中，堅(jiān)持公開透明的原則，建立了良好的工作機(jī)制，統(tǒng)籌各方力量，構(gòu)建風(fēng)險(xiǎn)處置的組織保障。成立現(xiàn)場工作組、行政清理組、托管組等機(jī)構(gòu)，明確職責(zé)，搭建起“會機(jī)關(guān)指導(dǎo)、派出機(jī)構(gòu)實(shí)施、監(jiān)控中心支持、交易所配合”的風(fēng)險(xiǎn)處置橫向組織保障體系。處置過程中各組既各有側(cè)重，又在統(tǒng)一政策和要求下互相協(xié)助配合，形成強(qiáng)大合力，有力推進(jìn)了處置工作。同時，還建立了與地方政府的溝通協(xié)調(diào)機(jī)制，及時通報(bào)情況，取得理解和支持，確保了處置工作的順利進(jìn)行，維護(hù)了社會穩(wěn)定。

對處置中的重大、疑難問題，各級領(lǐng)導(dǎo)高度重視，組織有關(guān)方面反復(fù)研究論證，慎重決策，摸索出專家論證、集體決策的疑難問題處理模式。同時，在風(fēng)險(xiǎn)處置工作中，證監(jiān)會引入律師和會計(jì)師等中介機(jī)構(gòu)的參與，充分發(fā)揮中介機(jī)構(gòu)的作用。例如在使用期貨投資者保障基金、甄別客戶權(quán)益的工作中，對于難以直接認(rèn)證的疑難問題，采取由律師出具法律意見書、會計(jì)師出具專項(xiàng)情況說明書、對相關(guān)知情人員進(jìn)行詢問談話筆錄等三方共同認(rèn)定的方法，既保證疑難問題及時解決，又防范化解了法律風(fēng)險(xiǎn)。事務(wù)所的工作不僅增強(qiáng)了專業(yè)性，降低了行政處置成本，提高了處置效率，也有助于風(fēng)險(xiǎn)處置得到各利益相關(guān)方更多的理解和認(rèn)可，對于保證風(fēng)險(xiǎn)處置順利完成發(fā)揮了重要作用。

在開展期貨公司風(fēng)險(xiǎn)處置工作中，證監(jiān)會嚴(yán)格依法辦事，程序公開透明，給予相對人行政訴訟和復(fù)議的權(quán)利。

記者了解到，原江蘇期望期貨和原弘信期貨因?qū)ψC監(jiān)會依法采取的注銷和撤銷其期貨業(yè)務(wù)許可證的行政監(jiān)管措施決定不服，向有關(guān)人民法院提起了行政訴訟。對此，證監(jiān)會高度重視，認(rèn)真組織，積極應(yīng)訴出庭、答辯。目前，上述案已由北京市高級人民法院做出終審判決，依法維持了證監(jiān)會行政監(jiān)管措施決定，駁回了當(dāng)事人訴訟請求。通過上述案件，證監(jiān)會充分認(rèn)識到依法行政的必要性，進(jìn)一步提升了依法行政理念，同時也認(rèn)識到執(zhí)法程序嚴(yán)格、公開透明的重要性，進(jìn)一步增強(qiáng)了嚴(yán)格執(zhí)法、提升監(jiān)管公信力的信念。