2018年A股市場(chǎng)已無(wú)限接近尾聲,年內(nèi)二級(jí)市場(chǎng)表現(xiàn)堪稱(chēng)災(zāi)難,“關(guān)燈吃面”戲碼常常上演,至于證券市場(chǎng)的另一重要組成部分,一級(jí)市場(chǎng)的表現(xiàn)又是如何呢? 東方財(cái)富Choice數(shù)據(jù)顯示,2018年一級(jí)市場(chǎng)共計(jì)募集資金1.5萬(wàn)億,較2017年的1.66萬(wàn)億減少9.6%。(包含首發(fā)募資、定增、配股、發(fā)行優(yōu)先股以及發(fā)行可轉(zhuǎn)債) 其中首發(fā)募資1303.08億元,較去年下降34.3%;定向增發(fā)募資8121.72億元,較去年降35.4%;發(fā)行可轉(zhuǎn)債規(guī)模789.74億元,較去年降16.7%。另外發(fā)行優(yōu)先股以及配股則是同比上漲的,其中優(yōu)先股更是較去年上漲373.87%。 首發(fā)103家,近5年新低 從首發(fā)股數(shù)來(lái)看,年內(nèi)共有103家公司首發(fā)上市,較去年的421家,減少75.5%,同時(shí)也是近5年里首發(fā)上市公司數(shù)最少的一年。 (數(shù)據(jù)來(lái)源:東方財(cái)富Choice數(shù)據(jù)) 即使從年內(nèi)看,IPO也呈現(xiàn)虎頭蛇尾的態(tài)勢(shì),年內(nèi)僅1月份有19家公司首發(fā),此后最多的月份也就是9月份的10家,其余月份均不足10家,其中7月份和10月份分別只有4家和5家首發(fā)上市。 (數(shù)據(jù)來(lái)源:東方財(cái)富Choice數(shù)據(jù)) IPO募資1300億,較去年減少34% 年內(nèi)首發(fā)家數(shù)呈斷崖式下滑,首發(fā)募資金額也就好不到哪里去。東方財(cái)富Choice數(shù)據(jù)顯示,年內(nèi)首發(fā)實(shí)際募資金額已達(dá)1303.08億元,較去年全年的1982.98億元下降34.29%。 (數(shù)據(jù)來(lái)源:東方財(cái)富Choice數(shù)據(jù)) 一般來(lái)說(shuō),募資金額是隨著IPO家數(shù)正比例變化的,但是今年的IPO募資金額卻不是近5年中最少的,最少的是2014年,為613.27億元,當(dāng)年IPO家數(shù)125家,而今年為103家。 其中原因,或許與年內(nèi)多家獨(dú)角獸企業(yè)IPO相關(guān),其中工業(yè)富聯(lián)影響最大,東方財(cái)富Choice數(shù)據(jù)顯示,該公司IPO募資金額為271.2億元,是近5年里募資金額第二高的企業(yè),排在首位的是2015年IPO的國(guó)泰君安,其募資金額為300.58億元。此外,像寧德時(shí)代、藥明康德等公司的募資金額也較大。 令人意外的是,這些公司雖然募集資金較多,但是上市后的表現(xiàn)卻不盡如人意,這其中有7家公司已破發(fā),而年內(nèi)首發(fā)上市的公司中總計(jì)只有9家公司破發(fā)。 (數(shù)據(jù)來(lái)源:東方財(cái)富Choice數(shù)據(jù)) 259家增發(fā),募資超8000億 除了新股首發(fā)上市之外,年內(nèi)上市公司增發(fā)依然是一級(jí)市場(chǎng)中的重頭戲,東方財(cái)富Choice數(shù)據(jù)顯示,年內(nèi)共有259家上市公司進(jìn)行過(guò)增發(fā),較去年的541家減少52%,且是近6年內(nèi)增發(fā)家數(shù)最少的一年。 其中2015年是近年的峰值,當(dāng)年有829家公司進(jìn)行定向增發(fā),此后便連年減少,且減少速度明顯加快,到了今年直接腰斬。 (數(shù)據(jù)來(lái)源:東方財(cái)富Choice數(shù)據(jù)) 從增發(fā)所募集的實(shí)際資金來(lái)看,年內(nèi)共計(jì)募集資金8121.72億元,較去年的12569.41億元減少35.4%,也是自2015年后再次跌破萬(wàn)億大關(guān)。 (數(shù)據(jù)來(lái)源:東方財(cái)富Choice數(shù)據(jù)) 年內(nèi)207家公司破發(fā) 此外,東方財(cái)富Choice數(shù)據(jù)顯示,年內(nèi)共計(jì)207家公司定向增發(fā)已破發(fā),其中21家公司更是浮虧超過(guò)50%,南京新百浮虧最嚴(yán)重,其增發(fā)價(jià)格33.02,而最新收盤(pán)價(jià)只有8.9元,已較發(fā)行價(jià)折價(jià)73.05%。 (數(shù)據(jù)來(lái)源:東方財(cái)富Choice數(shù)據(jù)) 15家配股,募資225億 當(dāng)然,年內(nèi)還有15家公司進(jìn)行了配股,較去年的7家翻倍,且年內(nèi)配股家數(shù)也是近7年內(nèi)最多的一年。通過(guò)配股實(shí)際募資資金224.88億元,較2017年的160.44億元增加40.2%。 (數(shù)據(jù)來(lái)源:東方財(cái)富Choice數(shù)據(jù)) 18公司發(fā)優(yōu)先股,預(yù)計(jì)募資近4600億 此外,年內(nèi)還有18家公司發(fā)行了優(yōu)先股,其中6家已實(shí)施,2家已終止,另外10家公司要么是董事會(huì)決議、股東大會(huì)通過(guò)或者是發(fā)審委審核通過(guò)狀態(tài)。 不考慮兩家已終止的優(yōu)先股,余下的16家公司預(yù)計(jì)將募集資金4587.76億元,較去年的968.15億元,增加近4倍。 具體來(lái)看,銀行依然是發(fā)行優(yōu)先股的主力軍,年內(nèi)有11家銀行發(fā)行優(yōu)先股,且金額均在50億以上,像工商銀行和中國(guó)銀行更是預(yù)計(jì)募資1000億元。 (數(shù)據(jù)來(lái)源:東方財(cái)富Choice數(shù)據(jù)) 68公司發(fā)行可轉(zhuǎn)債,預(yù)計(jì)募資近800億 另外,年內(nèi)有68家公司發(fā)行可轉(zhuǎn)債,較去年的41家增加66%;發(fā)行規(guī)模789.74億元,較去年的948.36億元,減少16.7%。 (數(shù)據(jù)來(lái)源:東方財(cái)富Choice數(shù)據(jù)) 責(zé)任編輯:李燁 |
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