跨境監(jiān)管合作是大趨勢(shì)

隨著經(jīng)濟(jì)全球化和金融一體化的推進(jìn)，跨境監(jiān)管合作已經(jīng)成為擺在各國(guó)金融監(jiān)管部門面前的重要任務(wù)之一。

“全面性監(jiān)管的核心就是監(jiān)管者之間信息分享和溝通?！泵绹?guó)商品期貨交易委員會(huì)（下稱CFTC）國(guó)際事務(wù)辦公室主任埃里克·潘5日在第11屆中國(guó)（深圳）國(guó)際期貨大會(huì)“期貨行業(yè)國(guó)際交流與合作論壇”上表示，“如果我們監(jiān)管者能夠有效做到跨境信息共享和溝通，那么就可以高效地進(jìn)行全球性監(jiān)管?！?/p>

埃里克·潘說(shuō)，境外機(jī)構(gòu)想進(jìn)入美國(guó)市場(chǎng)，最為重要的不是有沒(méi)有完全遵循CFTC的規(guī)則，而是是否遵循了其監(jiān)管精神。CFTC遵循的是全面性監(jiān)管，溝通非常重要?！叭绻覀兡軌?qū)崿F(xiàn)跨境監(jiān)管信息共享，CFTC或其他監(jiān)管者就會(huì)允許美國(guó)以外的其他參與者進(jìn)入美國(guó)市場(chǎng)?！彼f(shuō)。

埃里克·潘直言，他們非常期待能和中國(guó)證監(jiān)會(huì)建立強(qiáng)有力的信息共享機(jī)制，“不僅僅是中國(guó)的監(jiān)管者，也期待和其他國(guó)家和地區(qū)建立這樣的機(jī)制”。

據(jù)了解，CFTC在監(jiān)管境外金融機(jī)構(gòu)進(jìn)入美國(guó)市場(chǎng)時(shí)，對(duì)公司資質(zhì)的審查是重點(diǎn)，包括對(duì)其最低財(cái)務(wù)指標(biāo)、現(xiàn)金流狀況、資金規(guī)模、風(fēng)險(xiǎn)管理、數(shù)據(jù)保存甚至銷售情況等的綜合審查。

另外，對(duì)公用賬戶的監(jiān)控也是CFTC監(jiān)管的重點(diǎn)。這是因?yàn)楸徽J(rèn)可的公用賬戶是非美國(guó)期貨公司進(jìn)入美國(guó)市場(chǎng)最容易、最便捷的途徑。此外，就是通過(guò)對(duì)FBOTs注冊(cè)的控制來(lái)實(shí)現(xiàn)監(jiān)管。如果境外金融機(jī)構(gòu)希望與美國(guó)交易平臺(tái)進(jìn)行直接對(duì)接，那么它必須進(jìn)行FBOTs注冊(cè)。

南華期貨總經(jīng)理羅旭峰[微博]在接受期貨日?qǐng)?bào)記者采訪時(shí)表示，美國(guó)的監(jiān)管部門比較市場(chǎng)化，他們關(guān)心的重點(diǎn)是美國(guó)投資者在海外投資的狀況，以及對(duì)美國(guó)投資者的權(quán)益保護(hù)。而我國(guó)境內(nèi)目前對(duì)跨境業(yè)務(wù)監(jiān)管的最大問(wèn)題是外匯。隨著資本項(xiàng)目可兌換的逐步推進(jìn)，外匯管理將成為中國(guó)監(jiān)管部門面臨的一大難題。

2008年國(guó)際金融危機(jī)發(fā)生時(shí)，由于人民幣體系相對(duì)獨(dú)立，中國(guó)經(jīng)濟(jì)受到的外部沖擊相對(duì)較小。不過(guò)，隨著人民幣加入SDR和人民幣資本項(xiàng)目可兌換的推進(jìn)，中國(guó)將成為全球金融體系的重要組成部分。如果在這種狀況下出現(xiàn)全球性金融危機(jī)，那可能會(huì)對(duì)中國(guó)經(jīng)濟(jì)產(chǎn)生較大影響。

“不管是對(duì)中國(guó)還是美國(guó)，分享監(jiān)管信息，開(kāi)展跨境監(jiān)管合作，都是非常有益的。”羅旭峰說(shuō)，作為全球最重要的兩大經(jīng)濟(jì)體，中國(guó)和美國(guó)的良好合作將對(duì)全球經(jīng)濟(jì)健康發(fā)展起到?jīng)Q定性作用，“在反洗錢問(wèn)題跨境監(jiān)管合作上，中國(guó)央行和美聯(lián)儲(chǔ)將在商業(yè)銀行體系中進(jìn)行海外信息互換，這也許是中美兩國(guó)金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)跨境監(jiān)管合作的開(kāi)始”。