在昨日由上海航運(yùn)交易所主辦、上海清算所（下稱上清所）協(xié)辦的“2015上海航運(yùn)交易論壇”上，上清所董事長(zhǎng)許臻透露，上清所將于近期推出人民幣集裝箱掉期和中國(guó)煤炭遠(yuǎn)期運(yùn)費(fèi)協(xié)議的場(chǎng)外衍生品中央對(duì)手清算業(yè)務(wù)。

他同時(shí)透露，2016年，上清所將推出碳金融衍生品及有色金屬掉期中央對(duì)手清算業(yè)務(wù)。

據(jù)了解，目前我國(guó)已經(jīng)成為全球第二大貿(mào)易國(guó)，集裝箱出口量逐年激增。近年來，伴隨著運(yùn)輸產(chǎn)品的季節(jié)性和時(shí)效性、集裝箱班輪運(yùn)輸市場(chǎng)的固有特性、運(yùn)力快速增長(zhǎng)等因素，國(guó)際集裝箱班輪運(yùn)輸市場(chǎng)的供求時(shí)常失衡，時(shí)而“爆艙”，引起運(yùn)價(jià)暴漲，時(shí)而壓價(jià)競(jìng)爭(zhēng)，導(dǎo)致運(yùn)價(jià)暴跌。

集裝箱運(yùn)費(fèi)價(jià)格劇烈波動(dòng)，激發(fā)了國(guó)內(nèi)相關(guān)企業(yè)對(duì)管理運(yùn)費(fèi)價(jià)格波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)的需求?！斑@兩項(xiàng)業(yè)務(wù)的推出，將為航運(yùn)相關(guān)企業(yè)提供對(duì)沖運(yùn)費(fèi)波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)的工具，推進(jìn)航運(yùn)金融要素市場(chǎng)發(fā)展?！痹S臻說。

據(jù)期貨日?qǐng)?bào)記者了解，上清所即將推出的人民幣集裝箱掉期和中國(guó)沿海煤炭遠(yuǎn)期運(yùn)費(fèi)協(xié)議中央對(duì)手清算業(yè)務(wù)，將采用上海航運(yùn)交易所的指數(shù)作為最終結(jié)算標(biāo)的。其中，人民幣集裝箱掉期是以上海出口集裝箱運(yùn)費(fèi)為標(biāo)的，采取現(xiàn)金交割，以人民幣計(jì)價(jià)、清算和結(jié)算，產(chǎn)品標(biāo)的包括上海出口至歐洲集裝箱運(yùn)費(fèi)、上海出口至美西集裝箱運(yùn)費(fèi)。另一大場(chǎng)外航運(yùn)金融衍生品——中國(guó)沿海煤炭遠(yuǎn)期運(yùn)費(fèi)協(xié)議是以中國(guó)沿海煤炭運(yùn)費(fèi)為標(biāo)的，同樣采取現(xiàn)金交割，以人民幣計(jì)價(jià)、清算和結(jié)算，產(chǎn)品標(biāo)的包括秦皇島至上海航線運(yùn)費(fèi)、秦皇島至廣州航線運(yùn)費(fèi)。

中信寰球商貿(mào)總經(jīng)理黃元表示，全球很多大宗商品的需求50%都來自中國(guó)，而中國(guó)的各種資源類商品多數(shù)是從南美洲、非洲和大洋洲等地區(qū)進(jìn)口，中國(guó)的航運(yùn)力量非常強(qiáng)大，因此中國(guó)需要以人民幣計(jì)價(jià)的航運(yùn)衍生品市場(chǎng)。

“未來航運(yùn)的衍生交易是非常有前景的，我們希望中信證券能夠在這個(gè)平臺(tái)上做大交易業(yè)務(wù)。”黃元說。他同時(shí)認(rèn)為，發(fā)展人民幣航運(yùn)金融衍生品不僅是為了滿足行業(yè)及相關(guān)企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)管理需求，更是我國(guó)金融創(chuàng)新的需要，“我們需要?jiǎng)?chuàng)新更多豐富多彩的價(jià)格指數(shù)等衍生產(chǎn)品，為廣大企業(yè)提供低成本、有效率的套期保值工具”。

在許臻看來，盡管目前航運(yùn)及大宗商品行業(yè)總體上處于低迷階段，但當(dāng)前的低迷環(huán)境也為上清所布局場(chǎng)外航運(yùn)和大宗商品衍生品市場(chǎng)提供了有利條件。