9月12日，中國(guó)金融期貨交易所對(duì)和融期貨和東華期貨兩家違反金融期貨投資者適當(dāng)性制度（以下簡(jiǎn)稱“適當(dāng)性制度”）的期貨公司，分別處以暫停受理申請(qǐng)開立新的交易編碼一個(gè)月、下發(fā)《市場(chǎng)監(jiān)管警示函》的措施。

中金所是在國(guó)債期貨上市前的大規(guī)模督導(dǎo)檢查過程中發(fā)現(xiàn)上述兩家期貨公司存在違規(guī)行為的。經(jīng)查，和融期貨在沒有進(jìn)行適當(dāng)性制度核心指標(biāo)驗(yàn)證的情況下，對(duì)9名沒有商品期貨或者股指期貨仿真交易經(jīng)歷的投資者予以股指期貨開戶；東華期貨則因技術(shù)系統(tǒng)升級(jí)操作錯(cuò)誤，導(dǎo)致誤對(duì)一名未提交股指期貨開戶申請(qǐng)的客戶予以開戶。

中金所相關(guān)負(fù)責(zé)人表示，上述兩家期貨公司內(nèi)控制度缺失，嚴(yán)重違反了適當(dāng)性制度相關(guān)規(guī)定，存在較為嚴(yán)重的風(fēng)險(xiǎn)隱患。根據(jù)《中國(guó)金融期貨交易所違規(guī)違約處理辦法》和《金融期貨投資者適當(dāng)性制度實(shí)施辦法》有關(guān)規(guī)定，中金所對(duì)和融期貨采取暫停受理申請(qǐng)開立新的交易編碼一個(gè)月的監(jiān)管措施，對(duì)東華期貨下發(fā)《市場(chǎng)監(jiān)管警示函》。

據(jù)悉，適當(dāng)性制度是金融期貨市場(chǎng)的重要制度安排，旨在保護(hù)投資者尤其是中小投資者合法權(quán)益、保障金融期貨市場(chǎng)安全平穩(wěn)運(yùn)行。適當(dāng)性制度的核心指標(biāo)是“三有一無”，即參與金融期貨的投資者需要具有規(guī)定的經(jīng)濟(jì)實(shí)力、具備金融期貨基礎(chǔ)知識(shí)、一定的金融期貨仿真交易或期貨交易經(jīng)歷，無嚴(yán)重不良誠(chéng)信記錄。在目前我國(guó)“新興加轉(zhuǎn)軌”的市場(chǎng)發(fā)展階段，通過適當(dāng)性制度，可以幫助投資者尤其是中小投資者，在理性評(píng)估自身對(duì)產(chǎn)品的認(rèn)知水平、風(fēng)險(xiǎn)承受能力之后，審慎參與金融期貨市場(chǎng)。

為迎接國(guó)債期貨上市，全新《金融期貨投資者適當(dāng)性制度實(shí)施辦法》及《金融期貨投資者適當(dāng)性制度操作指引》此前已正式公布，金融期貨將實(shí)行統(tǒng)一的投資者適當(dāng)性制度，除了50萬元的可用資金要求外，還對(duì)投資者有知識(shí)測(cè)試與交易經(jīng)歷要求。

自2010年股指期貨上市以來，中金所持續(xù)對(duì)全體期貨公司會(huì)員開展了適當(dāng)性制度檢查，多次對(duì)違反適當(dāng)性制度的期貨公司采取監(jiān)管措施，從源頭上切實(shí)把好金融期貨市場(chǎng)入門關(guān)。中金所此次對(duì)上述兩家違反適當(dāng)性制度的期貨公司作出處罰決定，體現(xiàn)了中金所全面落實(shí)維護(hù)市場(chǎng)“三公”原則、切實(shí)保護(hù)投資者合法權(quán)益、促進(jìn)資本市場(chǎng)穩(wěn)定健康發(fā)展的理念。