美國國會參議院通過4300億美元的氣候與經(jīng)濟投資一攬子計劃，其中超3000億美元用于應(yīng)對氣候變化，預(yù)計本周晚些時候在民主黨占多數(shù)席位的眾議院投票通過，提振光伏和清潔能源股。也有分析稱，對企業(yè)征收15%的最低稅和股票回購稅，將在整體上拖累美股表現(xiàn)。

作為7月FOMC議息會議后首位公開發(fā)言的美聯(lián)儲理事，鮑曼稱支持與7月“類似規(guī)?！钡募酉⒎龋钡酵浺砸恢潞统志玫姆绞较陆?，她還懷疑美國通脹尚未觸頂，“食品、住房、燃料和汽車等必需品在明年面臨高通脹的重大風(fēng)險”，加入上周鷹派發(fā)聲的地區(qū)聯(lián)儲主席陣營。

投資者密切關(guān)注周三發(fā)布的美國7月CPI消費者通脹數(shù)據(jù)，市場預(yù)期名義CPI同比增幅將從6月所創(chuàng)9.1%的40年新高回落至8.7%，顯示通脹的觸頂跡象。有分析稱，如果CPI意外超預(yù)期，將令市場完全計價入美聯(lián)儲9月加息75個基點，當(dāng)前的概率約為69%。

經(jīng)濟數(shù)據(jù)方面，歐元區(qū)8月Sentix經(jīng)濟景氣指數(shù)環(huán)比小幅上升，仍表明19個成員國陷入衰退的可能性很高。紐約聯(lián)儲的調(diào)查顯示，7月美國人對未來一年和三年的通脹預(yù)期普遍下滑。稍早，新西蘭通脹預(yù)期也在兩年來首次下降，通脹見頂?shù)目赡苄砸欢忍嵴窳巳蚬墒酗L(fēng)險情緒。

納指標(biāo)普午盤轉(zhuǎn)跌，英偉達拖累芯片股，散戶抱團股暴漲，中概智富融資三度熔斷

8月8日周一，美股早盤高開，納指不久便漲近200點或漲1.6%，較6月低點反彈20%，標(biāo)普500指數(shù)最高漲1%，道指最高漲超300點或漲0.9%，一度升破3.3萬點整數(shù)位。

盤初可選消費ETF漲1.6%，航空業(yè)ETF漲1.3%，公用事業(yè)ETF漲0.9%，半導(dǎo)體ETF跌0.6%，英偉達跌8%帶領(lǐng)半導(dǎo)體股走低，美股散戶抱團股、光伏股和加密數(shù)字貨幣類股普漲。

在美聯(lián)儲很可能連續(xù)第三次大幅加息75個基點的預(yù)期推動下，開盤兩個小時，納指100漲1.4%后轉(zhuǎn)跌，追蹤該指數(shù)的ETF QQQ也回吐全部漲幅。其他美股指數(shù)漲幅均大幅收窄。

開盤近三個小時，標(biāo)普大盤也轉(zhuǎn)跌，科技板塊跌近1%表現(xiàn)最差，工業(yè)、金融、日用消費品也轉(zhuǎn)跌。但能源和可選消費仍漲約1%。道指交投平盤位，羅素2000小盤股相對跑贏其他股指。

截至收盤，標(biāo)普連跌三日，從6月8日以來的兩個月高位回落。納指和納指100均連跌兩日，從5月4日來高位回落，道指收復(fù)月內(nèi)跌幅：

標(biāo)普500指數(shù)收跌5.13點，跌幅0.12%，報4140.06點。道指收漲29.07點，漲幅0.09%，報32832.54點。納指收跌13.10點，跌幅0.10%，報12644.46點。納斯達克100指數(shù)跌0.37%，羅素2000小盤股指數(shù)漲超1%。標(biāo)普信息技術(shù)板塊跌0.9%領(lǐng)跌，金融、工業(yè)、日用消費品均跌，可選消費和通信板塊至少漲0.3%，能源和原材料漲約0.5%，房地產(chǎn)板塊漲超0.7%。

必須消費、工業(yè)和銀行股下跌，能源、房屋建筑商和小盤股穩(wěn)健

明星科技股漲跌互見，午盤多數(shù)轉(zhuǎn)跌?！霸钪妗盡eta漲超6%后收漲近2%，收復(fù)7月22日以來跌幅。亞馬遜漲2.4%后轉(zhuǎn)跌1%，連跌兩日從4月28日來最高回落。蘋果漲1.5%后轉(zhuǎn)跌0.3%，連跌三日從5月4日來高位回落。微軟漲1%后轉(zhuǎn)跌1%，連跌兩日也從三個月高位回落。奈飛漲6.7%后收漲3%，收復(fù)4月20日來跌幅。特斯拉漲近6%后漲近1%，逼近5月4日來高位。

芯片股普跌。費城半導(dǎo)體指數(shù)最深跌3%或近百點并一度失守3000點，收跌1.6%，連跌兩日接近抹去月內(nèi)漲幅。英特爾漲1.6%后轉(zhuǎn)跌，連跌三日重回2017年9月來最低。AMD跌超4%后跌幅砍半，連跌兩日。英偉達跌超9%收跌超6%，連跌兩日，接近抹去7月27日來漲幅。

英偉達收跌超6%，拖累半導(dǎo)體指數(shù)跌逾1%

消息面上，特斯拉股東大會批準(zhǔn)按3-1拆股，是2020年疫情以來第二次拆股，還與印尼鎳加工公司達成50億美元采購協(xié)議。報道稱富士康正在印度擴產(chǎn)并生產(chǎn)iPhone 14，這款蘋果旗艦智能手機或于9月23日上市，系列新機備貨擴大至9500萬部。英偉達預(yù)先透露二季度營收67億美元，遠遜于公司指引的81億美元，主要由于游戲業(yè)務(wù)疲軟，數(shù)據(jù)中心受供應(yīng)鏈中斷干擾。

其他變動較大的個股包括：

家居用品零售商Bed Bath & Beyond漲超63%后收漲近40%，連漲九日并收復(fù)了5月9日來跌幅，可能與散戶再度嘗試逼空機構(gòu)有關(guān)，目前該股46%的流通股被賣空。其他散戶抱團股也普漲，AMC娛樂最高漲近24%，游戲驛站一度漲近20%，Express漲超18%，高斯電子最高漲超13%。

散戶抱團股兩位數(shù)百分比暴漲，無明顯消息面驅(qū)動

受參議院通過法案提振，光伏股行業(yè)ETF TAN一度漲4.6%，連漲三日，接近去年12月初以來新高。全球最大住宅太陽能企業(yè)之一的Sunrun最高漲超12%，投行Guggenheim和摩根大通均將薄膜太陽能光伏模塊巨頭First Solar評級上調(diào)至增持，該股也一度大漲12%至八個月高位。

企業(yè)財報中，國防科技公司Palantir跌超14%至一周半新低，二季度因投資有價證券意外虧損，全年銷售指引遜于預(yù)期。伯克希爾哈撒韋二季度營業(yè)利潤同比增39%，投資損失高達530億美元，A類股漲2.4%后小幅轉(zhuǎn)跌。泰森食品最深跌10%至八個月新低，二季度每股盈利不佳。巴里克黃金漲近4%，在銅產(chǎn)量增加的推動下二季報超預(yù)期。

收并購方面，輝瑞將以每股68.50美元或54億美元現(xiàn)金，收購血液疾病生物制藥公司Global Blood Therapeutics，后者漲超4%，上周五已大漲33%。CVS Health據(jù)稱計劃收購Signify Health擴大家庭健康服務(wù)，后者最高漲超18%。連漲六日至近11個月高位。稅務(wù)軟件供應(yīng)商Avalara同意以84億美元或每股93.50美元出售給私募股權(quán)公司Vista Partners，“賣事實”令其跌4%。

軟銀二季度虧損234億美元再刷新紀(jì)錄，宣布拋售所持共享出行巨頭優(yōu)步的全部股份，優(yōu)步漲近3%后小幅轉(zhuǎn)跌，仍離三個月高位不遠。軟銀愿景基金二季度虧損近217億美元為史上第二大。

此外，新冠疫苗制造商諾瓦瓦克斯二季度收入1.86億美元，遠遜于分析師預(yù)期的9.745億美元，全年收入指引是市場預(yù)期的一半，收盤后一度停牌，恢復(fù)交易后暴跌35%。

熱門中概追隨大盤走低：

中概ETF KWEB跌1.7%，CQQQ跌0.5%，納斯達克金龍中國指數(shù)（HXC）跌1.9%，成分股逸仙電商跌15.22%，新東方跌8.79%。納斯達克100四只成份股中，京東和拼多多跌約5%，網(wǎng)易漲0.5%，百度跌1%。其他個股中，阿里巴巴和騰訊ADR跌近2%，B站漲0.3%?！霸燔嚾怠饼R跌。消息面上，重慶武漢發(fā)放中國首批自動駕駛?cè)珶o人商業(yè)運營牌照，百度獨家獲批，李彥宏稱，就自動駕駛而言，集度將領(lǐng)先特斯拉一代。

半個月暴漲超200倍的尚乘數(shù)科大跌近44%，市值不足1000億美元，母公司尚乘創(chuàng)意集團ADR跌超36%。但瑞幸咖啡漲近12%，二季度凈營收33.0億元同比增超72%。上周五上市首日一度暴漲5262.5%的智富融資漲超20%，周一曾大漲近158%至盤中歷史新高，并三度觸發(fā)熔斷。

投資者持續(xù)衡量企業(yè)財報和經(jīng)濟數(shù)據(jù)，借此評估衰退可能性，歐股普遍收高。泛歐Stoxx 600指數(shù)收漲0.74%，零售股以2.5%的漲幅領(lǐng)漲，幾乎所有板塊和主要國家股指均收高。英國富時100指數(shù)徘徊兩個月高位，受到對經(jīng)濟敏感的大宗商品和銀行股提振，俄羅斯MOEX指數(shù)一度漲超3%。

分析指出，美國7月非農(nóng)就業(yè)利好下調(diào)了衰退風(fēng)險，參與提振風(fēng)險偏好。但歐美大幅加息的可能性均增加，歐央行9月加息50個基點的市場預(yù)期為90%，一周前為50%。鷹派央行和企業(yè)盈利疲軟的前景，令高盛和摩根士丹利等主流策略師預(yù)言“美股熊市反彈最好的部分已經(jīng)結(jié)束了”。

衰退擔(dān)憂加劇，歐美國債收益率齊跌，兩年/10年期美債收益率倒掛46個基點至22年最深

歐美主要國家國債收益率均下滑，關(guān)鍵前瞻指標(biāo)——兩年/10年期美債收益率曲線倒掛幅度一度走闊至46個基點，為2000年以來最深，代表市場對央行鷹派加息之下的衰退擔(dān)憂加劇。

兩年/10年期美債收益率倒掛46個基點，至2000年以來最深

10年期美債收益率日內(nèi)最深下行9.6個基點并下逼2.74%，30年期長債收益率也最深下行9個基點并失守3%關(guān)口，均回吐上周五來過半升幅。

對貨幣政策更敏感的兩年期收益率一度下行近6個基點并下逼3.19%，跌幅相對較小，反映了市場對鷹派加息即將到來的預(yù)期。一年/兩年期，兩年/5年、10年和30年期曲線均倒掛。

衰退擔(dān)憂加劇，歐美國債收益率齊跌

10年期德債收益率尾盤下行6個基點至0.90%，上周五曾跳漲15個基點創(chuàng)2020年3月以來最大單日升幅；10年期英債收益率下行10個基點至1.95%；10年期法國和荷蘭國債收益率也跌5個基點。意債收益率跌幅相對較小，與德國基債息差再度走擴至211個基點，反映出市場持有意債要求的溢價更高。評級機構(gòu)穆迪將意大利的信用前景從“穩(wěn)定”下調(diào)至“負(fù)面”。

國際油價跌2%后反彈2%，美油重回90美元布油升破96美元，歐美天然氣跌，德法電價新高

WTI 9月原油期貨收漲1.75美元，漲幅1.97%，報90.76美元/桶。布倫特10月原油期貨收漲1.73美元，漲幅1.82%，報96.65美元/桶。NYMEX 9月天然氣期貨收跌5.89%，報7.5890美元/百萬英熱單位。

國際油價先跌后漲。美油WTI一度跌1.73美元或跌1.9%，日低下逼87美元，轉(zhuǎn)漲后最高漲1.88美元或漲2.1%，從日低反彈3.61美元，重回90美元上方。布倫特最深跌1.87美元或跌2%，日低下逼93美元，轉(zhuǎn)漲后最高漲1.81美元或漲1.9%，升破96美元，從日低反彈3.68美元。

國際油價跌2%后反彈2%，美油重回90美元布油升破96美元

上周美油累跌近10%，創(chuàng)4月以來最差表現(xiàn)并在五周里第四周下跌，布油累跌近14%，創(chuàng)2020年4月以來最差表現(xiàn)，并回吐了俄烏沖突爆發(fā)以來全部漲幅。因擔(dān)憂歐美央行鷹派加息打壓需求前景，國際油價一度下跌并延續(xù)上周跌幅，徘徊2月以來的數(shù)月低位。

數(shù)據(jù)顯示，美國能源公司上周削減的石油鉆井機數(shù)量為去年9月以來最多，也是10周里首次下降，可能在呼應(yīng)美國汽油需求不振。投資者還指引OPEC+達到超量增產(chǎn)目標(biāo)的能力，或均提振油價。

周一ICE英國天然氣期貨跌近5%，歐洲基準(zhǔn)的TTF荷蘭天然氣期貨跌超1%，刷新日低至192歐元/兆瓦時。德國未來一個月電價尾盤跌2.7%，刷新日低至390.50歐元。德國未來一年電價跌0.73%，報407歐元，歐市早盤曾錄得歷史新高415歐元，為連續(xù)五天創(chuàng)紀(jì)錄，法國未來一年電價也曾漲1%，至歷史最高的543歐元/MWh。

美元下逼106失守十日新高，風(fēng)險情緒提振非美貨幣和數(shù)字貨幣，澳元兌美元漲1.5%或百點

衡量兌六種主要貨幣的一籃子美元指數(shù)DXY在CPI通脹數(shù)據(jù)公布前沖高回落，周一最深跌0.5%并下逼106關(guān)口，上周五曾在美聯(lián)儲鷹派加息預(yù)期提振下升至10天新高并上逼107。

風(fēng)險情緒提振令非美貨幣普漲，對美元的避險需求減弱。歐元兌美元止跌轉(zhuǎn)漲0.2%并升破1.02，英鎊兌美元最高漲0.6%并一度升破1.21，美元兌日元跌0.4%并失守135。對風(fēng)險情緒更敏感的大宗商品貨幣澳元兌美元一度漲1.5%或逾百點，一度重回0.70上方。

主流加密數(shù)字貨幣多數(shù)上漲，但伴隨納指轉(zhuǎn)跌而漲幅不大。市值最大的龍頭比特幣漲超3%，一度升破2.4萬美元整數(shù)位，市值第二大的以太坊漲超4%，一度上破1800美元。

期金重回1800美元，白銀漲超4%，倫銅連漲三日近一個月高位，庫存偏低的倫鉛兩個月新高

美元和美債收益率攜手回落推漲黃金。期金重回1800美元上方。COMEX 12月黃金期貨收漲14美元，漲幅0.78%，報1805.20美元/盎司。

現(xiàn)貨黃金最高跳漲逾15美元或漲0.9%，日高上破1790美元整數(shù)位，收復(fù)上周五跌1%以來的大部分跌幅?，F(xiàn)貨白銀和COMEX期金均漲超4%，日高均升破20.70美元，創(chuàng)一周多最佳表現(xiàn)。

不過有分析稱，如果本周三公布的美國7月CPI通脹再度高于預(yù)期，會迫使市場放棄對美聯(lián)儲鴿派轉(zhuǎn)向的幻想，承認(rèn)未來幾個月必須鷹派加息，黃金可能回吐最近的漲幅。

美元走低之際，倫敦基本金屬多數(shù)收漲。被稱為全球經(jīng)濟晴雨表的“銅博士”收漲117美元或漲1.5%，日高一度升破8000美元整數(shù)位，接近一個月高位，較7月15日所創(chuàng)的2020年11月以來新低6955美元反彈了近15%。倫鉛也漲4.5%至2163美元的兩個月高位，LME倉庫庫存處于2007年10月以來最低。上周大漲的倫鋅收跌1.2%，倫鎳跌2.4%重返一周低位，倫錫跌0.6%。

分析稱，中國工業(yè)金屬進口增長，以及投資者對西方通脹可能接近觸頂，進而令歐美央行有望實現(xiàn)鴿派轉(zhuǎn)向的希望均提振了銅價，盡管不少人對鴿派轉(zhuǎn)向表示懷疑。最近幾周基本金屬價格上漲，也部分受到計價貨幣美元高位回落和交易員空頭回補的推動，一些金屬庫存過低引發(fā)供應(yīng)擔(dān)憂。

芝加哥谷物期貨漲跌各異，軟木期貨一度漲停，收漲8.8%，CBOT玉米期貨跌0.37%，小麥期貨漲0.74%，大豆期貨跌0.48%，豆粕期貨跌超1%，豆油期貨漲0.30%。分析稱，來自烏克蘭的海運谷物出口增加，抑制了部分美國谷物期貨的漲幅，玉米在四天里首次下跌。