2016年6月21日,上海3家投貸聯(lián)動(dòng)試點(diǎn)銀行的業(yè)務(wù)方案已經(jīng)規(guī)劃完成,并上報(bào)銀監(jiān)會(huì)。一個(gè)月前,北京銀行也發(fā)布公告稱公司董事會(huì)2016年第四次會(huì)議通過(guò)了《北京銀行投貸聯(lián)動(dòng)試點(diǎn)方案》。至此,距銀監(jiān)會(huì)發(fā)布投貸聯(lián)動(dòng)指導(dǎo)意見(jiàn)僅兩月后,10家試點(diǎn)銀行已有4家完成了實(shí)施方案的初步設(shè)計(jì)。

據(jù)悉,上海幾家試點(diǎn)銀行的實(shí)施方案均從總體規(guī)劃、風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)和收益平衡、風(fēng)險(xiǎn)隔離幾個(gè)方面入手,具體細(xì)節(jié)又各具特色。

總體規(guī)劃方面,上海銀行和上海華潤(rùn)銀行均計(jì)劃成立專門從事股權(quán)投資和貸款業(yè)務(wù)的子公司/支行/事業(yè)部,股權(quán)投資以持有認(rèn)股期權(quán)為主。其中,上海銀行成立“上銀投資公司”專做股權(quán)投資,成立特色支行專做貸款;上海華潤(rùn)銀行將成立創(chuàng)業(yè)投資子公司(投)和科創(chuàng)金融事業(yè)部(貸),其特色在于“跟單融資運(yùn)營(yíng)”模式,即從合作的風(fēng)投機(jī)構(gòu)的已投公司中進(jìn)行篩選,在自主評(píng)估和風(fēng)險(xiǎn)控制的基礎(chǔ)上對(duì)選中公司進(jìn)行貸款。至于浦發(fā)硅谷銀行,因受中美雙方監(jiān)管機(jī)構(gòu)和硅谷銀行、浦發(fā)銀行雙方股東的制約,目前并不會(huì)設(shè)立投資子公司。

風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)和收益平衡方面,試點(diǎn)銀行均計(jì)劃利用股權(quán)投資所獲收益來(lái)抵補(bǔ)債權(quán)投資中出現(xiàn)的不良貸款。其中,上銀投資利用股權(quán)投資收益構(gòu)成風(fēng)險(xiǎn)損益池,作為信貸風(fēng)險(xiǎn)的平衡器;上海華潤(rùn)則是在科創(chuàng)金融事業(yè)部貸款不良率超過(guò)預(yù)設(shè)風(fēng)險(xiǎn)容忍度時(shí),利用子公司進(jìn)行擔(dān)保代償或者購(gòu)買。

同時(shí),試點(diǎn)銀行均構(gòu)建了不同于傳統(tǒng)信貸的“貸款三查機(jī)制”,即在貸前調(diào)查、貸中審查審批以及貸后檢查三個(gè)過(guò)程中進(jìn)行全面、嚴(yán)格而又符合科創(chuàng)企業(yè)自身特點(diǎn)的信貸評(píng)估和管理。

風(fēng)險(xiǎn)隔離方面,基本原則在于在“投”和“貸”兩個(gè)分部之間建立防火墻機(jī)制。以上海銀行為例,主要在機(jī)構(gòu)人員、資金和業(yè)務(wù)三方面進(jìn)行隔離,具體包括:“投”、“貸”雙方管理層相互獨(dú)立,人員不交叉;上銀投資以自有資金進(jìn)行投資,不負(fù)債經(jīng)營(yíng),資金獨(dú)立核算;上銀投資專司與投貸聯(lián)動(dòng)相關(guān)的股權(quán)投資,不投資其他業(yè)務(wù)。

從監(jiān)管部門指導(dǎo)意見(jiàn)發(fā)布到京滬兩地試點(diǎn)實(shí)施方案基本完成時(shí)隔僅兩月,此外,國(guó)開(kāi)行等試點(diǎn)銀行實(shí)施方案將落地,建設(shè)銀行等非試點(diǎn)銀行也積極開(kāi)拓投貸聯(lián)動(dòng)業(yè)務(wù),可見(jiàn)銀行對(duì)參與投貸聯(lián)動(dòng)業(yè)務(wù)抱有較高的熱情。各家方案得到監(jiān)管部門認(rèn)可之后,相關(guān)業(yè)務(wù)有望快速展開(kāi),為銀行業(yè)務(wù)注入新鮮活力。