證監(jiān)會(huì)：證券公司凈資產(chǎn)比負(fù)債指標(biāo)由不得低于20%調(diào)整至10%

證監(jiān)會(huì)新聞發(fā)言人張曉軍8日表示，證監(jiān)會(huì)就修訂《證券公司風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)管理辦法》（簡(jiǎn)稱(chēng)《辦法》）及其配套規(guī)則向社會(huì)公開(kāi)征求意見(jiàn)。

張曉軍表示，除了主要的六項(xiàng)修改內(nèi)容外，根據(jù)行業(yè)實(shí)際情況，將凈資產(chǎn)比負(fù)債指標(biāo)由不得低于20%調(diào)整至10%，凈資本比凈資產(chǎn)指標(biāo)由不得低于40%調(diào)整至20%。

張曉軍指出，此次《辦法》通過(guò)風(fēng)險(xiǎn)覆蓋率、資本杠桿率、流動(dòng)性覆蓋率及凈穩(wěn)定資金率四個(gè)核心指標(biāo)，構(gòu)建更為合理有效的風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)，進(jìn)一步促進(jìn)證券行業(yè)長(zhǎng)期健康發(fā)展。

證監(jiān)會(huì)：對(duì)兩宗案件作出行政處罰

證監(jiān)會(huì)新聞發(fā)言人張曉軍8日表示，對(duì)兩宗案件作出行政處罰，一宗是信息操縱、信披違法和內(nèi)幕交易案，一宗為內(nèi)幕交易案。

張曉軍指出，持續(xù)對(duì)操縱股票、信披違法和內(nèi)幕交易案保持高壓態(tài)勢(shì)，促進(jìn)資本市場(chǎng)健康發(fā)展。

證監(jiān)會(huì)：資本市場(chǎng)立法工作培訓(xùn)班在深圳舉行

證監(jiān)會(huì)新聞發(fā)言人張曉軍8日表示，本周資本市場(chǎng)立法工作培訓(xùn)班在深圳舉行，本次培訓(xùn)是在資本市場(chǎng)法治工作面臨新形勢(shì)的背景下舉辦的，增強(qiáng)對(duì)資本市場(chǎng)規(guī)則制定的特點(diǎn)和把握能力，為做好監(jiān)管執(zhí)法工作做好制度保障。

張曉軍指出，這是證監(jiān)會(huì)近幾年來(lái)就資本市場(chǎng)立法工作舉辦的大規(guī)模的專(zhuān)題工作，體現(xiàn)了證監(jiān)會(huì)推進(jìn)依法治市法制建設(shè)的高度重視。

證監(jiān)會(huì)公布廢止部分證券期貨規(guī)章

證監(jiān)會(huì)新聞發(fā)言人張曉軍8日表示，廢止部分證券期貨規(guī)章第十四批。

張曉軍表示，這是對(duì)2015年12月31日公布的規(guī)章的再次清理。去年一年期時(shí)間，應(yīng)予廢止證券期貨規(guī)章有6件，命令廢止的有21件。

應(yīng)予廢止的包括：基金管理公司設(shè)立新的分支機(jī)構(gòu)、關(guān)于加強(qiáng)期貨內(nèi)部控制指導(dǎo)原則等。

證監(jiān)會(huì)：六方面改進(jìn)完善證券公司風(fēng)控指標(biāo)管理

對(duì)于《證券公司風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)管理辦法》(簡(jiǎn)稱(chēng)《辦法》)的修改內(nèi)容，張曉軍4月8日表示，此次《辦法》修訂，一方面在維持總體框架不變基礎(chǔ)上，對(duì)不適應(yīng)行業(yè)發(fā)展的具體規(guī)則進(jìn)行調(diào)整;另一方面，結(jié)合行業(yè)發(fā)展的新形勢(shì)，通過(guò)改進(jìn)凈資本、風(fēng)險(xiǎn)資本準(zhǔn)備計(jì)算公式，完善杠桿率、流動(dòng)性監(jiān)管等指標(biāo)，明確逆周期調(diào)節(jié)機(jī)制等，提升風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)的完備性和有效性。此次《辦法》修訂的主要內(nèi)容有以下六個(gè)方面：

一是改進(jìn)凈資本、風(fēng)險(xiǎn)資本準(zhǔn)備計(jì)算公式，提升資本質(zhì)量和風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量的針對(duì)性。將凈資本區(qū)分為核心凈資本和附屬凈資本，將金融資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整統(tǒng)一納入風(fēng)險(xiǎn)資本準(zhǔn)備計(jì)算，不再重復(fù)扣減凈資本。將按業(yè)務(wù)類(lèi)型計(jì)算整體風(fēng)險(xiǎn)資本準(zhǔn)備調(diào)整為按市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)等風(fēng)險(xiǎn)類(lèi)型分別計(jì)算。調(diào)整后的凈資本和風(fēng)險(xiǎn)資本準(zhǔn)備更符合證券公司開(kāi)展綜合經(jīng)營(yíng)的風(fēng)險(xiǎn)控制的現(xiàn)實(shí)需要，但其計(jì)算范圍及標(biāo)準(zhǔn)已發(fā)生較大變化，指標(biāo)值不具有歷史可比性。

二是完善杠桿率指標(biāo)，提高風(fēng)險(xiǎn)覆蓋的完備性。將原有凈資產(chǎn)比負(fù)債、凈資本比負(fù)債兩個(gè)杠桿控制指標(biāo)，優(yōu)化為一個(gè)資本杠桿率指標(biāo)(核心凈資本/表內(nèi)外資產(chǎn)總額)，并設(shè)定不低于8%的監(jiān)管要求。

三是優(yōu)化流動(dòng)性監(jiān)控指標(biāo)，強(qiáng)化資產(chǎn)負(fù)債的期限匹配。將流動(dòng)性覆蓋率和凈穩(wěn)定資金率兩項(xiàng)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管指標(biāo)由行業(yè)自律規(guī)則上升到證監(jiān)會(huì)部門(mén)規(guī)章層面。

四是完善單一業(yè)務(wù)風(fēng)控指標(biāo)，提升指標(biāo)的針對(duì)性。調(diào)整權(quán)益類(lèi)證券計(jì)算口徑、將衍生品區(qū)分權(quán)益類(lèi)和非權(quán)益類(lèi)衍生品，合并融資類(lèi)業(yè)務(wù)計(jì)算口徑等。

五是明確逆周期調(diào)節(jié)機(jī)制，提升風(fēng)險(xiǎn)控制的有效性。明確了證監(jiān)會(huì)可根據(jù)證券公司分類(lèi)監(jiān)管、行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)和市場(chǎng)狀況，對(duì)相關(guān)指標(biāo)的具體計(jì)算比例進(jìn)行動(dòng)態(tài)調(diào)整的原則性要求。

六是強(qiáng)化全面風(fēng)險(xiǎn)管理要求，提升風(fēng)險(xiǎn)管理水平。要求證券公司從制度建設(shè)、組織架構(gòu)、人員配備、系統(tǒng)建設(shè)、指標(biāo)體系、應(yīng)對(duì)機(jī)制等六個(gè)方面，加強(qiáng)全面風(fēng)險(xiǎn)管理。

證監(jiān)會(huì)：就《證券公司風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)管理辦法》征求意見(jiàn)

證監(jiān)會(huì)新聞發(fā)言人張曉軍8日表示，證監(jiān)會(huì)就修訂《證券公司風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)管理辦法》及其配套規(guī)則向社會(huì)公開(kāi)征求意見(jiàn)，時(shí)間為一個(gè)月，到5月8日為止。

證監(jiān)會(huì)：改進(jìn)多項(xiàng)指標(biāo) 提升證券公司風(fēng)控指標(biāo)完備性

證監(jiān)會(huì)新聞發(fā)言人張曉軍8日表示，證監(jiān)會(huì)就修訂《證券公司風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)管理辦法》（簡(jiǎn)稱(chēng)《辦法》）及其配套規(guī)則向社會(huì)公開(kāi)征求意見(jiàn)。

張曉軍表示，現(xiàn)有的以?xún)糍Y本為核心的風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)制度在督促證券公司加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管理、保障證券行業(yè)總體持續(xù)穩(wěn)健運(yùn)行、有效抵御2008年國(guó)際金融危機(jī)沖擊中發(fā)揮了積極作用。但隨著證券公司組織架構(gòu)、業(yè)務(wù)產(chǎn)品越來(lái)越多元，相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)類(lèi)型復(fù)雜，現(xiàn)有風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)制度已經(jīng)難以適應(yīng)新形勢(shì)下風(fēng)險(xiǎn)管理的需要。有必要對(duì)《辦法》進(jìn)行修改完善，以提升風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)的持續(xù)有效性，促進(jìn)證券公司持續(xù)穩(wěn)定健康發(fā)展。

張曉軍指出，此次《辦法》修訂，一方面在維持總體框架不變基礎(chǔ)上對(duì)不適應(yīng)行業(yè)發(fā)展需要的具體規(guī)則進(jìn)行調(diào)整；另一方面，結(jié)合行業(yè)發(fā)展的新形勢(shì)，通過(guò)改進(jìn)凈資本、風(fēng)險(xiǎn)資本準(zhǔn)備計(jì)算公式，完善杠桿率、流動(dòng)性監(jiān)管等指標(biāo)，明確逆周期調(diào)解機(jī)制等，提升風(fēng)控指標(biāo)的完備性和有效性。