隨著期貨公司備戰(zhàn)資管業(yè)務(wù)的推進(jìn)，策略研究與策略運(yùn)行的技術(shù)平臺(tái)支持，成為期貨公司資管部門或策略部門正在努力建設(shè)和優(yōu)化的重要工作，尤其是初期以推出量化對(duì)沖策略為主的期貨公司。

作為首批拿到期貨資管牌照的期貨公司之一，上周五，中證期貨總經(jīng)理嚴(yán)金明率領(lǐng)策略和研究團(tuán)隊(duì)接受了一家技術(shù)公司高管的路演。他表示，公司在量化研究上已經(jīng)做了大量準(zhǔn)備，也自主建立了量化投資技術(shù)平臺(tái)上的很多模塊，但是與市場(chǎng)需求之間還有差距，下一步量化策略研究不僅要為經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)服務(wù)，還要為資管業(yè)務(wù)服務(wù)。嚴(yán)金明稱，這家技術(shù)公司趕在了公司“最需要”的時(shí)候前來(lái)交流。

首批資管牌照的放行，吹響了期貨行業(yè)資管業(yè)務(wù)的“集結(jié)號(hào)”。市場(chǎng)巨大的理財(cái)需求以及市場(chǎng)對(duì)沖理念的逐步形成，都將給在資管上有所準(zhǔn)備的期貨公司帶來(lái)發(fā)展機(jī)會(huì)。

一家小型期貨公司負(fù)責(zé)人對(duì)期貨日?qǐng)?bào)記者表示，在經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)上，行業(yè)已經(jīng)出現(xiàn)強(qiáng)者恒強(qiáng)的局面，給小型期貨公司發(fā)展的機(jī)會(huì)并不多，資產(chǎn)管理有望成為公司業(yè)務(wù)的突破口。

鴻海期貨是深圳的一家民營(yíng)背景的期貨公司，在期貨資產(chǎn)管理上做了大量研究和投入?！肮窘衲昴瓿鯊难邪l(fā)部門獨(dú)立出來(lái)一個(gè)金融量化工程部，專門從事量化套利策略的研究，并投入了近200萬(wàn)元的資金，為未來(lái)資管業(yè)務(wù)做技術(shù)系統(tǒng)和研發(fā)上的升級(jí)。”鴻海期貨總經(jīng)理陶曉峰表示。據(jù)了解，該公司研發(fā)的量化套利策略在股東控股的投資公司經(jīng)過(guò)三個(gè)多月實(shí)盤運(yùn)行，目前實(shí)現(xiàn)盈利15%，回撤在5%以內(nèi)。今年期貨市場(chǎng)很多品種之間的價(jià)差都出現(xiàn)了歷史最大價(jià)差不收窄的情況，這導(dǎo)致很多套利策略的虧損，而上述策略能取得這樣業(yè)績(jī)已經(jīng)非常不錯(cuò)了。

陶曉峰告訴記者，公司非常重視技術(shù)平臺(tái)建設(shè)，光是對(duì)比考察三家技術(shù)公司的量化策略支持平臺(tái)就花了三個(gè)月?！拔覀冇袃牲c(diǎn)擔(dān)心，一是平臺(tái)的安全性，二是平臺(tái)的穩(wěn)定性”。最終公司選擇了國(guó)泰安技術(shù)公司的全自動(dòng)高頻量化策略執(zhí)行平臺(tái)?！斑@個(gè)平臺(tái)的加密技術(shù)非常好，是我們所看重的。此外，還提供大量完整的歷史行情數(shù)據(jù)和高頻數(shù)據(jù)”。

國(guó)泰安信息技術(shù)公司機(jī)構(gòu)華南服務(wù)部副總經(jīng)理吳宗樹(shù)告訴記者，國(guó)泰安量化策略執(zhí)行平臺(tái)的封裝機(jī)制可以對(duì)現(xiàn)有的量化策略模型進(jìn)行“黑箱封裝”并做加密，對(duì)外只輸出交易信號(hào)，使得策略團(tuán)隊(duì)不用擔(dān)心模型泄露。在加密技術(shù)上，有對(duì)硬盤、文件、系統(tǒng)等多個(gè)方面的加密，客戶策略服務(wù)器放在客戶端。

據(jù)吳宗樹(shù)介紹，還有期貨公司對(duì)公司提供的大資金集合管理（賬戶切割）技術(shù)系統(tǒng)感興趣，并與之合作。這個(gè)系統(tǒng)可以提供一個(gè)賬戶多個(gè)策略的資金分配和多策略的全自動(dòng)交易，能解決手動(dòng)分配資金的很多問(wèn)題。