又一個上市公司實控人栽了！

12月5日，新美星公告稱，公司接到何德平函告，獲悉何德平于2021年12月2日收到了證監(jiān)會出具的《行政處罰及市場禁入事先告知書》。證監(jiān)會就操縱證券市場行為，對何德平及其他四位當(dāng)事人沒收違法所得4783.56萬元，并處以1.44億元罰款，其中何德平及另一位當(dāng)事人承擔(dān)50%的罰款即7175.3萬；就信息披露違法行為，對何德平給予警告，并處以 40 萬元罰款。此外，證監(jiān)會擬決定對何德平采取10年市場禁入措施。

涉嫌操縱自家股票，盈利4700多萬

據(jù)公告，何德平及其他四位當(dāng)事人涉嫌控制賬戶組交易“新美星”股價，以便何德平所持“新美星”限售股于2019年4月26日解禁后能夠獲得好的回報。

具體來看，賬戶組自2018年9月26日開始持續(xù)大量買入“新美星”，到2019年2月28日期末持股量為期初持股量的38.71倍，持股顯著增加。在這期間，“新美星”股價累計上漲 12.57%，偏離同期創(chuàng)業(yè)板綜指 3.33 個百分點，偏離同期行業(yè)指數(shù)5.53 個百分點。

新美星2018.9.26-2019.2.28期間股價走勢

2019年3月1日至2019年4月3日，賬戶組集中拉臺“新美星”，期末持股量較期初增加124.23%，持股量漲幅較大。這期間“新美星”股價累計上漲 36.46%，偏離同期創(chuàng)業(yè)板綜指21.32個百分點，偏離同期行業(yè)指數(shù)22.28個百分點。

新美星2019.3.1-2019.4.3期間股價走勢

2019年4月4日至6月26日，賬戶組組集中賣出“新美星”，期間，“新美星”股價下跌13%，偏離同期創(chuàng)業(yè)板綜指1.55個百分點，偏離同期行業(yè)指數(shù)1.03個百分點。

新美星2019.4.4-2019.6.26期間股價走勢

此外，操縱期間，涉案賬戶組還多次實施盤中拉抬和對倒，并反向賣出獲利的行為。

經(jīng)測算，2018年9月26日至2019年6月26日，賬戶組利用資金優(yōu)勢、持股優(yōu)勢，連續(xù)集中交易“新美星”，影響股票交易價格，扣除傭金和相關(guān)稅費(fèi)，盈利4783.56萬元。

涉嫌違法信息披露

除了涉嫌操縱新美星，何德平還涉嫌違法信息披露。

告知書顯示，在新美星2016年4月上市前，上海海得澤廣投資管理中心（以下簡稱“海得澤廣”）代何德平及有關(guān)當(dāng)事人持有新美星80萬股股份，占新美星上市時總股本的1%。上市后，該部分股票繼續(xù)由海得澤廣代持，海得澤廣自2017年12 月19日開始減持新美星股票，至2018年12月27日減持完畢。

證監(jiān)會認(rèn)為，何德平作為上市公司實際控制人，未如實告知上市公司有關(guān)持股情況，導(dǎo)致新美星在相關(guān)公告中均未披露相關(guān)情況，何德平的行為構(gòu)成2005年《證券法》第一百九十三條第三款規(guī)定的情形。

股價表現(xiàn)不如人意

公開資料顯示，江蘇新美星包裝機(jī)械股份有限公司成立于2003年10月，致力于為液態(tài)產(chǎn)品工廠提供產(chǎn)存一體化整體解決方案的總集成總承包服務(wù)，于2016年4月25日登陸A股市場。公司控股股東及實際控制人何德平、何云濤為父子關(guān)系，兩人分任新美星董事長、副董事長。截至今年6月7日，何德平、何云濤分別持有新美星32.53%、23.17%的股份。

業(yè)績方面，自2016年4月上市后，新美星各年凈利潤在4000-6000萬元之間徘徊不前。數(shù)據(jù)顯示，2016年至2020年，新美星實現(xiàn)歸屬于上市公司股東的凈利潤分別是5959.16萬元、5929.36萬元、4307.06萬元、4187.45萬元、5805.02萬元。

今年前三季度，新美星實現(xiàn)營業(yè)收入5.19億元，同比增長2.87%，歸母凈利潤3928.59萬元，同比增長22.16%。第三季度，實現(xiàn)營業(yè)收入1.52億元，同比下降9.97%；歸母凈利潤990.73萬元，同比增長8.7%。

二級市場方面，新美星股價表現(xiàn)并不如意。從新美星股價走勢圖可以看出，其股價在上市初期的2016年7月5日曾達(dá)到94.70元/股，但之后一路震蕩下跌，于今年2月走出歷史最低價5.10元/股。截至今日收盤，新美星股價報5.90元/股，相較于歷史最高價跌幅達(dá)93.77%。

新美星股價走勢

新美星面臨哪些風(fēng)險？中小投資者如何維權(quán)？

那么，此次實控人收到行政處罰及市場禁入事先告知書，對新美星有何影響呢？

對此，新美星在公告中表示，該擬處罰決定僅涉及何德平先生個人，不涉及公司資金，與公司的日常經(jīng)營管理、業(yè)務(wù)活動無關(guān)，不會對公司生產(chǎn)經(jīng)營、規(guī)范運(yùn)作等方面造成重大影響，不涉及《深圳證券交易所創(chuàng)業(yè)板股票上市規(guī)則》等相關(guān)法規(guī)規(guī)定的重大違法強(qiáng)制退市情形。

不過，新美星同時也表示，何德平先生本次收到的由中國證監(jiān)會出具的文件雖為事先告知書，但何德平先生如不能成功申辯，將面臨中國證監(jiān)會正式出具行政處罰決定的風(fēng)險，公司亦可能面臨再融資受限風(fēng)險和重大資產(chǎn)重組受限風(fēng)險。

毫無疑問，實控人的違法行為，對公司、對投資者或多或少總會帶來一些影響。針對實控人的違法行為，中小投資者又該如何維權(quán)呢？

上海明倫律師事務(wù)所律師王智斌在接受證券日報的采訪時表示，相關(guān)當(dāng)事人涉嫌操縱股價，投資者可以對因此而遭受的損失提起訴訟。不過在實踐中可能會有一些難點，這其中包括操縱的區(qū)間、操縱的方式、操縱的方向等。投資者的損失要如何計算這其中的因果關(guān)系，目前沒有比較詳細(xì)的司法解釋，在實踐層面存有一定障礙。但從《證券法》的規(guī)定來看，可以去嘗試主張相應(yīng)的民事賠償。

注：以上內(nèi)容僅供參考，不作為投資建議，市場有風(fēng)險，投資需謹(jǐn)慎！

七禾研究中心綜合整理自網(wǎng)絡(luò)

七禾網(wǎng)研究中心合作、咨詢電話：0571-88212938

更多精彩文章，請關(guān)注七禾網(wǎng)公眾號！