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交易者經常會問到這樣一個問題：

如果自己構建的一套交易系統(tǒng)經常失效造成虧損的話，要放棄這套系統(tǒng)換其他的嗎？是否有穩(wěn)定盈利的交易系統(tǒng)呢？

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首先，交易系統(tǒng)失靈很正常，失靈止損掉就是了。只要長期下來你的交易系統(tǒng)是賺錢的就行了。

有了穩(wěn)定的交易系統(tǒng)后，我也想過很多辦法優(yōu)化或者研究新的系統(tǒng)，但是每次都是虧錢而終，最后發(fā)現(xiàn)還是原配好，這或許也是做交易的人道德素質都比較高的因素之一吧。

后來想想為什么會失敗呢？因為這個交易系統(tǒng)是經過很多次虧損總結出來的，又用了很多年，其中的思想和交易理念已經根深蒂固，形成了習慣，形成了信仰。信仰很難改變，一旦改變就迷茫，失去信心。所以后來很少對交易系統(tǒng)進行大改，只是做些技術調整，不會進行理念的改變。

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交易系統(tǒng)在實際交易當中各自都有自已的特點。

單一型：單品種、單模式、單對應走勢

復合型：多品種、多模式、多對應走勢

其實很多交易者從來沒思考過交易系統(tǒng)到底是什么，這也是我覺得大多數(shù)純機械系統(tǒng)歸納派很煩的原因，自己懶不說，對待交易的態(tài)度簡直可以說是敷衍了事，當發(fā)現(xiàn)盈利原理之后仿佛得到了上帝的旨意，然后再也不思考別的了基本上所有的精力都放在優(yōu)化執(zhí)行上，說實在的這精力花的挺不值的。

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大體我是這樣認為的：

1、對于一個交易員來說，風險永遠是第一位！所以進行交易必須有一個保守的風控。

2、第二，我們進行交易的目的是為了盈利，想要盈利必須有一套完整的交易模式，需要確立一個良好的交易系統(tǒng)，再確立好了交易系統(tǒng)之后我們知道自己的歷史連損，最大回撤了。接下來就是根據自己的交易系統(tǒng)制定合理的資金管理系統(tǒng)

3、最后一點，執(zhí)行力。嚴格的執(zhí)行力。接下來我會逐一解釋。

01  關于風控

有句話這樣說的：交易其實是個失敗者的游戲，首先你要在這個市場存活下去，就需要承認失敗的可能性，錯誤的可能性，錯誤并不可怕，但是如何在即便會出現(xiàn)錯誤的情況下仍然會有所收獲？

這是一個需要著重考慮的問題，那么這里就要提及到風控，當然這里所說的不是說你完全沒有交易理念，交易原則，交易系統(tǒng)的情況下，關于系統(tǒng)方面在這里不著重強調了，因為交易系統(tǒng)是交易員必備的條件的，沒有系統(tǒng)談不上交易員。

成為一個優(yōu)秀的交易員所要具備的條件，是建立在有系統(tǒng)之上的條件。

風控其實是分為很多類的：數(shù)據風險控制，資金管理風險控制，系統(tǒng)回撤風險控制，平臺安全性風險控制，交易員心態(tài)風險控制等等，對于一個優(yōu)秀的交易員或者交易團隊來說這些都是需要考慮的。

墨菲定律里面有講，凡事你認為最糟糕的狀況，皆更有可能會發(fā)生的，所以進行交易之前必須把最糟糕的狀況考慮進去，然后盡力去規(guī)避掉這些風險，只有懂得如何控制風險才能更好的進行交易。

下面舉例說明風控的重要性。

瑞郎黑天鵝事件。如果沒有數(shù)據風控的話前期交易員即便有百倍利潤，或許也會因為一個數(shù)據致使利潤全部回吞甚至爆倉，因為在這些數(shù)據下止損也會變得無效。

這樣的話你交易的再好，獲得的利潤再多即便百倍利潤也是與你無關的。

如何控制這些風險？

這里就需要采用到數(shù)據風險控制與分倉風險控制。

規(guī)避數(shù)據外加單獨賬戶只去針對一類交易品種進行交易。

這樣的話，在能預期的數(shù)據風險下我們采取規(guī)避，在不能預期的突發(fā)事件下即便最糟糕的情況發(fā)生爆倉，也只是爆掉單獨貨幣的倉位，風險也是在可控制之內的。

再比如，平臺商倒閉，像之前的的雷曼了，以及貝爾斯登，這些世界級的投行皆有可能破產，再還有像國際性外匯平臺如鐵匯以及08年時一家美國監(jiān)管平臺，再還有不計其數(shù)的國內平臺，這里也就不提國內平臺了，完全對賭模式。那么即便是世界級銀行以及跨國平臺皆有可能倒閉，當然這概率雖然不及萬分之一。

但同樣也是會發(fā)生的，沒有人能確保100%不會發(fā)生在自己身上，那么如果發(fā)生了呢？沒有做平臺安全性風控，前期創(chuàng)造的利潤又有何用？

再比如，魔鬼交易員尼克利森，如果沒有分散資金控制，沒有交易員心態(tài)控制交易團隊的利潤仍然與你無關。

那么這些是不是交易系統(tǒng)問題？不是的，是各類突發(fā)風險的問題，所以進行交易之前我們是需要考慮風險的控制的。

02 關于交易系統(tǒng)

先來說下如何建立交易系統(tǒng)，建立交易系統(tǒng)需要處理的哪些問題。那么打造交易系統(tǒng)的目的是什么呢?

筆者個人認為系統(tǒng)化交易的目的是為了更好的規(guī)避以及剔除心態(tài)對交易的影響，當形成交易系統(tǒng)后，明確歷史回撤，最大虧損，進行量化固化交易是能很大程度減少心態(tài)對交易的影響。

這樣說吧，在一個完善的交易系統(tǒng)里是不存在心態(tài)一說的，其實也可以說突破了心態(tài)的關卡，在系統(tǒng)化交易里所有的制度都是具體化，規(guī)范化，量化，到點位就去執(zhí)行，就如同工作上班一樣，該交易交易該等待等待，那么這樣的話交易也會變得更加輕松。

那么這樣來說交易的最大瓶頸是什么呢？

是如何形成系統(tǒng)化交易，很多時候我們在打造系統(tǒng)時會問題不斷，如何規(guī)范化，如何具體話，如何完全解決系統(tǒng)一致性問題，如何在滿足這些條件下仍然要有良好的收益，良好的贏率以及盈虧比。

這就牽扯到如何形成正確的市場認知，這里就需要大量的閱讀，大量的學習，切勿一頭扎進市場，繞進一個交易怪圈，鉆牛角尖，死交易交易死。

系統(tǒng)的形成其實如同解數(shù)學題，每一個題都會有多種解題思路，當你走到一個死胡同時可能永遠都無法解出正確答案，這時就必須提升自己的認知高度，市場其實就像一片森林，鉆進去了，沒有路標是很難走出來的，所以我們提升高度，站在山頂?shù)歉叨热ビ^察市場，規(guī)劃行走路線，然后再去進行實踐，這樣可能更容易走出市場，更快的形成交易系統(tǒng)。待系統(tǒng)形成之后再去驗證自己的系統(tǒng)，一遍一遍的復盤，總結問題-改進-總結-改進-復盤.....，這里是需要付出很多努力才可以成型的，每一個系統(tǒng)的形成都是要不段的復盤，不斷地尋找問題。

解決一致性問題，處理概率和盈虧比的平衡問題，處理橫軸價格與縱軸時間的平衡，處理交易與生活的平衡等等。

所以對于一個優(yōu)秀的交易系統(tǒng)來說不只是滿足交易獲利，更重要的事滿足生活。以交易為生，他的主體仍然是生活，那么讓交易像一份喜愛的工作一樣簡單，輕松。這樣才能算的上是一個優(yōu)秀的交易系統(tǒng)。

03 關于資金管理

什么是資金管理呢？

資金管理是建立在交易系統(tǒng)之上的，通過對自己的系統(tǒng)的了解與認知，清楚自己的交易系統(tǒng)的歷史最大連虧，最大回撤去判斷資金管理，判斷倉位。

這里就需要大量的復盤，十年的歷史數(shù)據或者更久，例如我個人的系統(tǒng)是十年歷史最大連損是六單，盈虧比1：2以上，勝率50%左右。

但是止損的點數(shù)不一定，所以這里就要采用固定止損金額進行資管，也就是說每單止損額度不變，手術可以變化。并且按照華爾街對交易員的要求資金回撤不得超過20%，那么也就是說只要最大連損范圍不超過總資金20%就算滿足華爾街要求。那么20%除以最大連損就是單筆虧損金額，那么這樣單筆控制在3%-4%范圍就OK。

資金管理就是固定金額止損，單筆虧損額度為3%左右。并且結合風控分倉操作。其實系統(tǒng)成立后，交易者自然會根據系統(tǒng)特性去進行資金管理。