大多數(shù)廣為使用的技術(shù)分析理論都起源于道氏理論，道氏理論的研究是針對道瓊斯工業(yè)股指數(shù)和鐵路股指數(shù)所進(jìn)行的，也就是起源于股票市場，但是其絕大部分理論在期貨市場和外匯市場的應(yīng)用也顯得游刃有余。從表面上看，盡管技術(shù)分析的基本工具都相同，但由于股票與期貨的性質(zhì)不同，其運(yùn)用在兩類不同的市場也有顯著的差異。

期貨合約有期限。與股票不同的是期貨合約有一定的到期日，例如滬深300指數(shù)期貨IF1009合約表示2010年9月到期。典型的股指期貨合約大約有半年的壽命，因此，對長期價(jià)格的技術(shù)性預(yù)測存在一些困難。一旦舊合約停止交易之后，就需要使用新合約的走勢圖。

保證金的杠桿效應(yīng)使短線波動(dòng)性更大，這可能是股票與期貨之間的最重要差異。所有的期貨合約都通過保證金進(jìn)行交易，而保證金通常是合約價(jià)值的10%，即形成大約10倍的財(cái)務(wù)杠桿效應(yīng)。相對小幅的價(jià)格走勢，就可能造成投資者賬戶整體盈利與虧損發(fā)生數(shù)倍的變動(dòng)，正因?yàn)槿绱耍顿Y者非常重視止損策略的執(zhí)行，止損策略同時(shí)帶來更大的波動(dòng)性。

由于期貨上的財(cái)務(wù)杠桿效應(yīng)對期貨投資者部位盈虧影響很大，所以投資者必須嚴(yán)密控制市場部位，其操作結(jié)果就是時(shí)效性趨短。短線技術(shù)指標(biāo)比中長期技術(shù)指標(biāo)更受到投資者的重視，短線技術(shù)指標(biāo)有效性增強(qiáng)，中長線技術(shù)指標(biāo)有效性則被弱化，例如，期貨市場多采用的移動(dòng)平均線時(shí)間長度大多在幾十天之內(nèi)，例如分鐘、小時(shí)、日線是期貨市場最常用的一些移動(dòng)平均線。股票交易一般持有周期較長，較長期的價(jià)格走勢圖和技術(shù)指標(biāo)有效性更強(qiáng)，例如更受股票交易者青睞的均線則是月季年線。

再如，KDJ指標(biāo)又叫隨機(jī)指標(biāo)，是期貨和股票市場上最常用的技術(shù)分析工具，它主要是利用價(jià)格波動(dòng)的真實(shí)波幅來反映價(jià)格走勢的強(qiáng)弱和超買超賣現(xiàn)象，在價(jià)格尚未上升或下降之前發(fā)出買賣信號的一種技術(shù)工具。它在設(shè)計(jì)過程中主要是研究最高價(jià)、最低價(jià)和收盤價(jià)之間的關(guān)系，同時(shí)也融合了動(dòng)量觀念、強(qiáng)弱指標(biāo)和移動(dòng)平均線的一些優(yōu)點(diǎn)，因此，能夠比較迅速、快捷、直觀地研判行情。在實(shí)踐中，K線與D線配合J線組成KDJ指標(biāo)來使用。由于KDJ線本質(zhì)上是一個(gè)隨機(jī)波動(dòng)的觀念，故其對于掌握中短期行情走勢比較準(zhǔn)確，因而更適合運(yùn)用于期貨市場。

期貨交易更重視趨勢而不是反趨勢。股票技術(shù)分析也十分重視超買超賣、人氣與大勢型指標(biāo)的分析，其基本依據(jù)就是絕大多數(shù)人的共同看法通常會犯錯(cuò)誤，因而形成一種反向思考和操作的理論。但期貨技術(shù)分析更側(cè)重于相對單純的價(jià)格分析和趨勢分析，盡管也會運(yùn)用反向指標(biāo)，但更強(qiáng)調(diào)基本趨勢分析運(yùn)用。