5月2日，中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)發(fā)布2017年度第2號(hào)《首次公開發(fā)行股票配售對(duì)象黑名單公告》，對(duì)參與2016年第14-17批的37個(gè)IPO新股網(wǎng)下申購(gòu)過(guò)程中，違反《首次公開發(fā)行股票承銷業(yè)務(wù)規(guī)范》第四十五條、四十六條規(guī)定的“提交有效報(bào)價(jià)但未參與申購(gòu)”、“獲配后未按時(shí)足額繳付認(rèn)購(gòu)資金”的514個(gè)股票配售對(duì)象列入黑名單。

公募產(chǎn)品被關(guān)線下打新小黑屋

基金君根據(jù)名單統(tǒng)計(jì)了一下，直接和基金公司有關(guān)的配售對(duì)象被拉黑9個(gè)，469個(gè)個(gè)人投資者被拉黑，其余列入黑名單的配售對(duì)象為保險(xiǎn)資管產(chǎn)品、私募基金產(chǎn)品、券商資管計(jì)劃、公司自營(yíng)帳戶。9個(gè)被拉黑的配售對(duì)象中兩個(gè)為資管計(jì)劃，其它皆為公募基金產(chǎn)品。絕大多數(shù)配售對(duì)象被暫停半年打新，而華富成長(zhǎng)趨勢(shì)混合型證券投資基金則被暫停一年。

被拉黑可能是忘了線下繳款

配售對(duì)象被拉黑到底是“提交有效報(bào)價(jià)但未參與申購(gòu)”？還是“獲配后未按時(shí)足額繳付認(rèn)購(gòu)資金”？本次證券業(yè)協(xié)會(huì)公告是總體說(shuō)明兩大原因而把配售對(duì)象拉黑，并未具體說(shuō)明每一個(gè)配售對(duì)象違反哪一條規(guī)定。

打新收益相對(duì)不錯(cuò)，中簽令網(wǎng)上屢打新屢不中的散戶羨慕不已。為什么有的提交有效報(bào)價(jià)后未參與申購(gòu)？為什么獲配后又未按時(shí)足額繳付認(rèn)購(gòu)資金？北京一小型公募的投資經(jīng)理告訴基金君“可能是忘了，不然一般不會(huì)繳款的?！比A南一中型公募的投資經(jīng)理也表達(dá)了如是觀點(diǎn)，“要么是忘了，要么是產(chǎn)品要到期了?！?/p>

公募基金很少有產(chǎn)品到期的情況，資管計(jì)劃一般有運(yùn)作期限，被拉黑的有兩只資管產(chǎn)品：被拉黑的兩家資管產(chǎn)品分別為安盈資管計(jì)劃和安盈1號(hào)資產(chǎn)管理計(jì)劃，分別由深圳一家大型基金公司和上海一家小型基金公司管理，基金君根據(jù)公開信息只能查到這兩只產(chǎn)品是2016年4月備案的，具體到期日期不知。

線下打新不同于網(wǎng)上打新，新股網(wǎng)上發(fā)行有六個(gè)流程，網(wǎng)下發(fā)行則多達(dá)12步流程。線上打新的一些流程可以通過(guò)交易系統(tǒng)完成，到了相關(guān)流程節(jié)點(diǎn)，系統(tǒng)可以實(shí)現(xiàn)提示；線下流程則要人工盯，提交有效報(bào)價(jià)、申購(gòu)、繳款都是線下進(jìn)行，做不到系統(tǒng)提示，似乎有忘的可能性。

“忘了，內(nèi)部流程有問(wèn)題。”上述華南中型公募的投資經(jīng)理稱。為了防止忘記，該華南公募把活派在交易部門專門執(zhí)行。上述北京小型公募的投資經(jīng)理自己則做了個(gè)流程表格，每天盯著時(shí)間點(diǎn)執(zhí)行相關(guān)流程?；饦I(yè)績(jī)做好不容易，基金君奉勸那些忘事的投資經(jīng)理多學(xué)學(xué)自己做表格盯著線下打新流程的同業(yè)。