繼騰訊、阿里相繼投資設(shè)立民營銀行之后，BAT三巨頭之一的百度終于也出手了。百度將與中信銀行聯(lián)手，合作成立直銷銀行，銀行被命名為“百信銀行”。

11月17日晚間，中信銀行發(fā)布公告，證實(shí)了此前與百度合作開銀行的傳言。

11月18日，中信集團(tuán)與百度在釣魚臺(tái)國賓館聯(lián)合宣布雙方達(dá)成戰(zhàn)略合作，中信銀行與百度發(fā)起設(shè)立百信銀行。此次直銷銀行則是中信銀行和福建百度博瑞網(wǎng)絡(luò)科技有限公司（即“百度”）共同出資，注冊(cè)資金暫定現(xiàn)金投入20億元人民幣。而對(duì)于出資比例，則由中信銀行絕對(duì)控股，具體出資比例待定。此前有傳聞稱，中信銀行和百度將分別持有“百信銀行”51%、49%的股份。對(duì)此說法，中信銀行行長李慶萍在接受媒體采訪時(shí)表示，具體持股比例還在協(xié)商之中。

在BAT三家當(dāng)中，百度的金融業(yè)務(wù)之前稍顯弱勢(shì)。在阿里和騰訊發(fā)起設(shè)立的民營銀行網(wǎng)商銀行和微眾銀行都已經(jīng)開業(yè)之后，此次百度與中信銀行成立百信銀行，被視為百度在金融領(lǐng)域的重要布局。

中信銀行董事長常振明表示，雙方共同發(fā)起設(shè)立的直銷銀行，是傳統(tǒng)銀行與互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)全面融合的一次有益嘗試。新的直銷銀行將充分發(fā)揮雙方優(yōu)勢(shì)，形成“金融+互聯(lián)網(wǎng)”的強(qiáng)大合力，滿足廣大用戶和小微企業(yè)日益增長的金融服務(wù)需要。

百度首席戰(zhàn)略官何海文在發(fā)布會(huì)現(xiàn)場(chǎng)講述百信銀行誕生過程時(shí)透露，“106天的工作，迎來了近日的直銷銀行簽約。8月5日正式啟動(dòng)直銷銀行的方案，在第一次溝通會(huì)中，就有產(chǎn)生了很深的化學(xué)反應(yīng)?！?/p>

“早在2013年，百度貼吧與中信信用卡合作，中信與百度不是閃婚、一夜情，是相互了解的基礎(chǔ)上，達(dá)成的雙贏的合作?！卑俣榷麻L兼首席執(zhí)行官李彥宏表示。

中信與百度合作逐漸成熟。2014年11月，中信與百度推出中信百度貼吧認(rèn)同的信用卡，并同步在百度貼吧推出“3D金融服務(wù)大廳”。今年6月5日，中信與百度簽訂了全平臺(tái)戰(zhàn)略合作協(xié)議。

除了百度擁有強(qiáng)烈的進(jìn)入金融領(lǐng)域各個(gè)條線的愿望之外，中信銀行對(duì)于“互聯(lián)網(wǎng)金融”也窺視已久。今年9月17日，在第9場(chǎng)銀行業(yè)例行新聞發(fā)布會(huì)中，中信銀行副行長郭黨懷在發(fā)布會(huì)上表示，中信銀行未來將以“互聯(lián)網(wǎng)金融”為突破口，實(shí)施渠道一體化戰(zhàn)略，著力在電子渠道整合、跨界合作、O2O客戶服務(wù)體系搭建、大數(shù)據(jù)應(yīng)用四個(gè)方面加快創(chuàng)新。同時(shí)，郭黨懷還在發(fā)布會(huì)上介紹了中信銀行最新推出的電子供應(yīng)鏈金融產(chǎn)品和跨境電子支付業(yè)務(wù)。

國信證券銀行業(yè)首席分析師李關(guān)政認(rèn)為，國內(nèi)寬口徑的直銷銀行其實(shí)有兩類，一類是互聯(lián)網(wǎng)銀行，如微眾、網(wǎng)商，是持牌機(jī)構(gòu)，互聯(lián)網(wǎng)公司主導(dǎo)。另一類則是北京、民生、興業(yè)作為二級(jí)部門的直銷銀行，銀行主導(dǎo)。而百信銀行屬于第三類，銀行+互聯(lián)網(wǎng)公司的獨(dú)立持牌機(jī)構(gòu)。

“直銷銀行”從2013年起在中國出現(xiàn)。2013年9月起，民生銀行、北京銀行相繼推出直銷銀行業(yè)務(wù)，此后國內(nèi)有超過20家銀行都推出了直銷銀行業(yè)務(wù)。其與現(xiàn)有銀行的區(qū)別，主要在于沒有線下網(wǎng)點(diǎn)，是通過互聯(lián)網(wǎng)提供金融產(chǎn)品和銀行服務(wù)，無時(shí)間地域的限制。這是傳統(tǒng)銀行為了應(yīng)對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的挑戰(zhàn)而采取的策略。

國金證券銀行分析師馬鯤鵬認(rèn)為，這是一個(gè)由股權(quán)關(guān)系來保障的“排他性”雙贏合作，未來經(jīng)營范圍拓展至全口徑互聯(lián)網(wǎng)銀行業(yè)務(wù)是重要看點(diǎn)?！芭潘浴笔悄稠?xiàng)業(yè)務(wù)合作能否提升估值的根源，對(duì)雙方而言，這是一項(xiàng)“排他性”非常顯著的合作，股權(quán)關(guān)系是確?！芭潘浴钡幕A(chǔ)。

“一方面，來自于百度的流量導(dǎo)入將是排他的，這與微眾銀行和華夏、平安等銀行的導(dǎo)流合作有本質(zhì)的不同，因?yàn)槲⒈娿y行可以為所有的銀行導(dǎo)流，而對(duì)百度而言，將流量完全導(dǎo)入自己的子公司是毫無爭(zhēng)議的。另一方面，未來業(yè)務(wù)拓展至全口徑互聯(lián)網(wǎng)銀行的百信銀行不必再擔(dān)心遠(yuǎn)程開戶等監(jiān)管限制，中信銀行將自己的客戶遷移至自己的子公司也是毫無爭(zhēng)議?！瘪R鯤鵬向界面新聞?dòng)浾呓忉尩馈?/p>

此外，馬鯤鵬認(rèn)為，通過股權(quán)關(guān)系實(shí)現(xiàn)與中信銀行和百度本身的相對(duì)隔離，也是有效杜絕商業(yè)銀行層級(jí)管理模式不適應(yīng)互聯(lián)網(wǎng)思維、但又確保必要的風(fēng)控和監(jiān)管流程得以貫徹的最有效手段。百信銀行對(duì)中信銀行而言，是其繼續(xù)鞏固互聯(lián)網(wǎng)銀行領(lǐng)先優(yōu)勢(shì)的實(shí)現(xiàn)平臺(tái)，對(duì)百度而言，則是其流量在金融行業(yè)順利完成變現(xiàn)的保障。

此次中信與百度成立的百信銀行是否能夠突圍？

馬鯤鵬認(rèn)為，百信銀行與微眾和網(wǎng)商銀行的本質(zhì)不同：它有銀行大股東：互聯(lián)網(wǎng)金融本質(zhì)上是金融，應(yīng)該接受和傳統(tǒng)金融同等監(jiān)管”的總體方向已經(jīng)非常明確，而在先發(fā)優(yōu)勢(shì)、業(yè)務(wù)經(jīng)驗(yàn)和客戶基礎(chǔ)積累極其重要的金融行業(yè)，作為后來者的由互聯(lián)網(wǎng)公司主導(dǎo)的互聯(lián)網(wǎng)金融一旦面臨與傳統(tǒng)金融相同的監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)，其后發(fā)劣勢(shì)將非常明顯。

此外，無論微眾銀行、網(wǎng)商銀行還是直銷銀行都有著相對(duì)缺陷，如不能使用遠(yuǎn)程開戶問題，使得微眾、網(wǎng)商有著銀行牌照，卻不能做到吸收存款等銀行業(yè)務(wù)。但是對(duì)于百信銀行，李關(guān)政認(rèn)為，百信銀行的優(yōu)勢(shì)在于，百度可以為百信銀行導(dǎo)流量，中信則可以解決客戶開戶問題。

目前中信與百度此次共同發(fā)起設(shè)立直銷銀行相關(guān)事項(xiàng)，尚未經(jīng)監(jiān)管部門核準(zhǔn)。一位接近銀監(jiān)會(huì)的人士告訴界面新聞?dòng)浾?，監(jiān)管層非常支持商業(yè)銀行進(jìn)行互聯(lián)網(wǎng)化的探索，之前一直強(qiáng)調(diào)對(duì)于成熟條線，可以設(shè)立獨(dú)立法人機(jī)構(gòu)，并召開過直銷銀行研討會(huì)。

如果監(jiān)管機(jī)構(gòu)能夠批準(zhǔn)此次中信與百度設(shè)立直銷銀行的戰(zhàn)略，那么百度、騰訊、阿里BAT三大巨頭均擁有銀行牌照。

馬鯤鵬預(yù)期稱，未來純互聯(lián)網(wǎng)銀行的舉步維艱將與由商業(yè)銀行主導(dǎo)的互聯(lián)網(wǎng)銀行的順利發(fā)展形成鮮明對(duì)比，這將更加凸顯"有無銀行大股東"對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的決定性作用。"由金融機(jī)構(gòu)來主導(dǎo)互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展這一大趨勢(shì)將逐步確立，未來我們將會(huì)看到越來越多的金融機(jī)構(gòu)深度介入并主導(dǎo)大部分互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域的案例。＂

發(fā)布會(huì)現(xiàn)場(chǎng)，中信和百度推出普惠金融具體措施：中信銀行從12月1日期個(gè)人網(wǎng)上銀行境內(nèi)轉(zhuǎn)賬全免費(fèi)，百度第三方支付平臺(tái)—百度錢包即日起正式啟動(dòng)“常年返現(xiàn)計(jì)劃”，消費(fèi)者通過百度錢包支付，可以立即得到1%的現(xiàn)金返利，且這項(xiàng)計(jì)劃常年持續(xù)。