期指盤面顯示，多頭表現(xiàn)較為主動，市場信心有所回暖

受歐美股市大漲影響，上周五，國內(nèi)期指跳空高開，早盤期指在回暖的市場環(huán)境下強勁反彈，主力IF1305合約盤中一度沖高至2521.2點，但午后期指稍顯乏力，最終主力IF1305合約仍受阻于2500點整數(shù)大關(guān)，報收2486.6點，漲幅2.1%，該合約當(dāng)日增倉2251手，成交量大幅增加268702手?，F(xiàn)貨方面，滬深300指數(shù)收于2492.91點，漲幅1.77%。

從另外三個合約的市場表現(xiàn)來看，IF1306合約報收2476.2點，漲幅為2.12%；IF1309合約報收2486點，漲幅為2.03%；IF1312合約報收2507.4點，漲幅為2.07%。

分析人士認(rèn)為，雖然上周五期指仍小幅貼水逾6個點，但在5月份的前2個交易日中，多空持倉差持續(xù)下降，表明多頭在多空博弈中逐漸占據(jù)主動，后市或延續(xù)上行走勢。

從主力席位來看，根據(jù)中金所的持倉數(shù)據(jù)，上周五主力IF1305合約的成交量前三名分別為華泰長城、海通期貨、國泰君安，成交量位居首位的華泰長城上周五成交135562手，成交量比前一交易日增加42005手；排名次席的海通期貨上周五成交量為130251手，成交量較前一交易日增加55416手；國泰君安上周五成交量為125056手，較前一交易日增加46424手。

多頭方面，從主力合約的持買單量前二十席位來看，上周五，前二十家機構(gòu)總計持買單量35984手，相比前一交易日共計增加3826手。其中，國泰君安持買單量遙遙領(lǐng)先，上周五持買單量為6459手，較前一交易日大幅增加1978手；持賣單量排名第二、第三位的為廣發(fā)期貨和海通期貨，持倉量分別為2588手、2444手。空頭方面，根據(jù)主力前二十席位統(tǒng)計來看，上周五，前二十家機構(gòu)持賣單量總計41637手，相比前一交易日共計增加3148手。其中，中證期貨以持5833賣單居首，比前一交易日增加880手。

上海中期認(rèn)為，從期指盤面顯示，多頭表現(xiàn)的較為主動，但是伴隨著期指的沖高回落，期指總持倉量也相應(yīng)沖高回落，表明多頭在高位持倉意愿不足，獲利離場的心態(tài)導(dǎo)致期指在之后的走勢中上攻乏力。不過，期指收盤總持倉連續(xù)2個交易日增倉，市場情緒有所回暖，加之上周五的大漲使期指技術(shù)形態(tài)明顯改善，預(yù)計期指下方空間有限。操作上，多單可在期指主力合約站穩(wěn)2500點后順勢加碼。

北方期貨認(rèn)為，目前，業(yè)內(nèi)普遍預(yù)期5月8日召開的券商創(chuàng)新大會能夠提振市場情緒，利多證券業(yè)發(fā)展。因此5月份初期的政策引導(dǎo)對大盤走勢極為重要，或在此期間走出一波上漲行情。期指方面，依然建議投資者短多長空思路，本周開盤后尋機逢低做多，參考波動區(qū)間為2475點至2525點。