今年以來(lái)各類(lèi)不確定因素頻發(fā)，A股整體振蕩下行，尤其是3月和4月均跌幅較大。

在疫情與外圍市場(chǎng)的雙重影響下，私募基金今年的收益也差強(qiáng)人意。私募三方平臺(tái)的數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)顯示，截至今年4月底，27909只私募基金今年以來(lái)平均收益為-8.05%，正收益占比為23.38%。

而從今年百億私募的情況來(lái)看，截至4月底，管理規(guī)模超百億的私募機(jī)構(gòu)數(shù)量為109家，在上述私募三方平臺(tái)上有業(yè)績(jī)記錄的90家百億私募今年以來(lái)平均收益2.60%，其中9家百億私募取得正收益，占比10%，主要來(lái)自上海。

雖然收益并不理想，但不少私募機(jī)構(gòu)對(duì)市場(chǎng)的長(zhǎng)期穩(wěn)健發(fā)展還是充滿信心。截至今年5月19日，已有19家私募宣布自購(gòu)，自購(gòu)金額達(dá)27.65億元。百億私募就有15家，合計(jì)自購(gòu)金額26.38億元，成為自購(gòu)陣營(yíng)的主力軍。其中寧泉資產(chǎn)、石鋒資產(chǎn)、凱豐投資、九坤投資、景林資產(chǎn)、漢和資本、永安國(guó)富、幻方量化、靈均投資的自購(gòu)金額均超過(guò)1億元。

值得注意的是，從私募八大策略看，數(shù)量最多的股票策略私募基金平均收益-16.41%，其余策略的平均收益也均為負(fù)，僅有管理期貨策略獲得4.28%的正收益。

但管理期貨策略在4月的平均收益率略有收窄，年內(nèi)平均收益率從3月的4.67%下降到了4.28%。期貨市場(chǎng)4月以窄幅振蕩為主，缺乏明顯趨勢(shì)，是策略表現(xiàn)受限的主要原因。不過(guò)，管理期貨策略仍然是今年以來(lái)表現(xiàn)最好的策略。

今年以來(lái)，期貨公司資管業(yè)務(wù)的發(fā)展也保持了平穩(wěn)增長(zhǎng)。從中國(guó)期貨業(yè)協(xié)會(huì)的統(tǒng)計(jì)看，截至2022年4月底，共有129家公司開(kāi)展資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，10家以子公司形式開(kāi)展業(yè)務(wù)。期貨經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)正常運(yùn)作的資產(chǎn)管理計(jì)劃共1800只，環(huán)比增長(zhǎng)0.28%，較去年同期增長(zhǎng)22.7%；凈資產(chǎn)規(guī)模3530.61億元，環(huán)比增長(zhǎng)1.11%，較去年同期增長(zhǎng)43.25%。與去年年底的數(shù)據(jù)相比，今年以來(lái)，期貨經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)資產(chǎn)管理計(jì)劃增加了74只，但凈資產(chǎn)規(guī)模減少了12.04億元。

從期貨公司資管業(yè)務(wù)的產(chǎn)品投資類(lèi)型來(lái)看，規(guī)模最高的是固定收益類(lèi)產(chǎn)品，商品及金融衍生品類(lèi)產(chǎn)品共586只，規(guī)模333.82億元，占比9.46%。其中，4月新增商品及衍生品類(lèi)產(chǎn)品18只，規(guī)模5.75億元，但在占比上較3月底的9.82%稍有下降。

具體來(lái)看商品及金融衍生品類(lèi)產(chǎn)品，今年4月底存續(xù)的586只商品及金融衍生品類(lèi)產(chǎn)品的主要資金來(lái)源為自然人和銀行，其中自然人資金126.22億元，占比37.81%；銀行資金103.80億元，占比31.09%。商品及金融衍生品類(lèi)產(chǎn)品投向以期貨期權(quán)為主，規(guī)模72.63億元，占比21.41%。其中商品期貨52.30億元，占比15.42%；金融期貨17.21億元，占比5.07%;場(chǎng)內(nèi)期權(quán)3.11億元，占比0.92%。

在產(chǎn)品管理方式上，期貨公司資管業(yè)務(wù)以主動(dòng)管理為主，共1375只，規(guī)模2437.87億元，占比69%，期貨公司資管行業(yè)的主動(dòng)管理能力愈發(fā)明顯。

從資管業(yè)務(wù)行業(yè)內(nèi)期貨公司的管理情況來(lái)看，截至今年4月底，行業(yè)的管理規(guī)模的中位數(shù)為3.68億元，較3月底的3.96億元下降0.28億元。而從期貨公司資管產(chǎn)品規(guī)模排名情況來(lái)看，排名前五的期貨公司的資管業(yè)務(wù)管理規(guī)模均有不同程度的增加。排名第一位的期貨公司的管理規(guī)模占到行業(yè)管理規(guī)模的34.87%，較3月底增長(zhǎng)0.46%。規(guī)模排名前十的期貨公司管理規(guī)模之和已近占到全行業(yè)管理規(guī)模的76.55%，較3月底增長(zhǎng)0.83%。

另外，行業(yè)中，截至今年4月底，資管產(chǎn)品數(shù)量小于5只的期貨公司共42家，占比37.5%，相較3月底減少4家；產(chǎn)品規(guī)模合計(jì)小于5億元的公司共67家，占比59.82%，較3月底增加2家。

從期貨公司資管業(yè)務(wù)收入情況來(lái)看，今年4月，期貨經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)總收入6931.82萬(wàn)元，總支出5206.6萬(wàn)元，凈收入1725.22萬(wàn)元。今年前4月累計(jì)收入32467.35萬(wàn)元，累計(jì)支出25957.99萬(wàn)元，行業(yè)累計(jì)凈利潤(rùn)6509.32萬(wàn)元。