3月22日,首批9家企業(yè)科創(chuàng)板申請(qǐng)獲得受理。一起公布的,還有上述9家企業(yè)的招股說(shuō)明書(shū)。 申請(qǐng)獲得受理只是第一步,接下去還有5個(gè)步驟需要完成,分別是審核、上市委會(huì)議、報(bào)送證監(jiān)會(huì)、證監(jiān)會(huì)注冊(cè)、發(fā)行上市。 受理即披露 企業(yè)申請(qǐng)?jiān)诳苿?chuàng)板上市的文件一經(jīng)受理,那么,其招股說(shuō)明書(shū)也將同步在上交所科創(chuàng)板發(fā)行上市審核系統(tǒng)上披露,即“受理即披露”。 對(duì)此,一位券商人士對(duì)記者表示,此舉有利于增強(qiáng)社會(huì)公眾的監(jiān)督力度。這就要求發(fā)行人和保薦人在上報(bào)申請(qǐng)材料前,必須對(duì)材料進(jìn)行認(rèn)真核查評(píng)估,確保申報(bào)材料經(jīng)得起審核,經(jīng)得起各方的監(jiān)督。而這也可以消除各方對(duì)擬發(fā)行上市公司質(zhì)量的質(zhì)疑。 據(jù)接近交易所的人士透露,為了最大限度地為發(fā)行人和保薦人提供方便,在工作日,從早上8點(diǎn)到晚上10點(diǎn),大家都可以通過(guò)系統(tǒng)提交文件。 記者了解到,保薦人需要提交的文件主要包括電子版的申請(qǐng)文件、保薦工作底稿等,其中,保薦工作底稿的報(bào)送時(shí)間為在上交所受理發(fā)行上市申請(qǐng)文件后的十個(gè)工作日內(nèi)。 “以前有搶報(bào)材料的情況發(fā)生,發(fā)行人有些工作沒(méi)有做到位,邊報(bào)送邊修改。現(xiàn)在要求報(bào)送工作底稿,目的就是讓保薦機(jī)構(gòu)把工作做扎實(shí)后,再進(jìn)行材料的報(bào)送?!鄙鲜鼋咏灰姿娜耸空f(shuō)。 上交所在收到申請(qǐng)文件后,將開(kāi)展是否受理的審核工作。至于是否受理,時(shí)間為五個(gè)工作日。 那么,五個(gè)工作日怎么算?對(duì)此,上交所相關(guān)負(fù)責(zé)人給出了權(quán)威的回答:受理當(dāng)天不算,從第二天開(kāi)始算,也就是“T+5”。如果存在補(bǔ)正情形的,上交所受理期限(提交后5個(gè)工作日內(nèi))要從發(fā)行人提交符合要求的補(bǔ)正文件后重新計(jì)算。 與此同時(shí),上交所相關(guān)負(fù)責(zé)人介紹,在對(duì)企業(yè)申請(qǐng)的受理審核中,著重對(duì)申請(qǐng)文件進(jìn)行齊備性檢查,主要關(guān)注的事項(xiàng)包括:申請(qǐng)文件與中國(guó)證監(jiān)會(huì)及本所規(guī)定的文件目錄是否相符,文件名稱與文件本身內(nèi)容是否相符,文件簽字或簽章是否完整、清晰、一致,文檔字體排版等格式是否符合相關(guān)規(guī)定,招股說(shuō)明書(shū)引用的中介機(jī)構(gòu)報(bào)告是否在有效期等。 “我們提醒發(fā)行人及保薦人認(rèn)真對(duì)照科創(chuàng)板制度規(guī)則,扎實(shí)做好招股說(shuō)明書(shū)等申請(qǐng)文件的制作工作,確保申請(qǐng)文件質(zhì)量,共同提高申請(qǐng)受理及后續(xù)審核的效率。“上交所相關(guān)負(fù)責(zé)人說(shuō)。 除了齊備性檢查外,部分申請(qǐng)文件的內(nèi)容,尤其是招股說(shuō)明書(shū),與證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)制定的格式準(zhǔn)則的要求存在一定差距。后續(xù)審核中,上交所將通過(guò)審核問(wèn)詢,督促發(fā)行人和保薦機(jī)構(gòu),完善相關(guān)信息披露內(nèi)容,保證信息披露質(zhì)量。 “各發(fā)行人和保薦人事先按照要求,準(zhǔn)備好招股說(shuō)明書(shū),可以減少后續(xù)不必要的審核問(wèn)詢,共同提高審核效率?!鄙辖凰嚓P(guān)負(fù)責(zé)人表示。 陽(yáng)光透明公平 科創(chuàng)板怎么審?也是業(yè)界較為關(guān)注的。 日前,《證券日?qǐng)?bào)》記者實(shí)地探訪了上交所科創(chuàng)板發(fā)行上市審核中心。這是該中心成立以來(lái),首次對(duì)媒體開(kāi)放。 據(jù)上交所相關(guān)負(fù)責(zé)人介紹,作為科創(chuàng)板建設(shè)中一個(gè)重要的部門,發(fā)行上市審核中心是與其他部門相隔離的,是完全獨(dú)立的。同時(shí),上交所為科創(chuàng)板上市審核中心設(shè)置了“層層防火墻”。 《證券日?qǐng)?bào)》記者了解到的一個(gè)細(xì)節(jié)是,發(fā)行上市審核中心的門禁卡,可以在上交所其他地方使用,但其他地方的門禁卡,無(wú)法在這里使用。 “我們已經(jīng)做好了在公眾監(jiān)督下工作的準(zhǔn)備工作,是經(jīng)得起大家的監(jiān)督的。”上交所相關(guān)負(fù)責(zé)人表示。 《證券日?qǐng)?bào)》記者注意到,科創(chuàng)板上市審核中心內(nèi)部提出了“四不要、六不準(zhǔn)”要求。其中,“四不要”包括不要擅自引薦審核部門領(lǐng)導(dǎo)同事,不要為相關(guān)機(jī)構(gòu)及人員牽線搭橋,不要接受請(qǐng)托打探上市審核信息,不要為相關(guān)機(jī)構(gòu)及人員說(shuō)情公關(guān)。 至于“六不準(zhǔn)”,分別是不準(zhǔn)越權(quán)干預(yù)審核監(jiān)管事項(xiàng),不準(zhǔn)利用審核監(jiān)管職務(wù)影響謀取私利,不準(zhǔn)私下接觸相關(guān)機(jī)構(gòu)或個(gè)人,不準(zhǔn)參與股權(quán)投資、違規(guī)買賣股票,不準(zhǔn)探尋、泄露審核監(jiān)管工作信息,不準(zhǔn)參與有損審核監(jiān)管形象的活動(dòng)。 另外,據(jù)上交所相關(guān)負(fù)責(zé)人介紹,科創(chuàng)板上市審核中心有嚴(yán)格的內(nèi)控機(jī)制,這主要體現(xiàn)在六個(gè)方面:一是集體決策。審核問(wèn)詢函、審核報(bào)告等整個(gè)審核過(guò)程中的重點(diǎn)環(huán)節(jié),都要通過(guò)會(huì)議討論決策。二是加強(qiáng)質(zhì)控。專門成立的質(zhì)量控制部對(duì)審核質(zhì)量進(jìn)行監(jiān)督,予以規(guī)范,加強(qiáng)制衡。三是全程留痕。審核工作全程電子化,所有操作系統(tǒng)留痕。四是監(jiān)管公開(kāi)。審核標(biāo)準(zhǔn)、過(guò)程、結(jié)果公開(kāi),項(xiàng)目審核進(jìn)度網(wǎng)上動(dòng)態(tài)更新。五是內(nèi)審紀(jì)檢。上交所內(nèi)部審計(jì)監(jiān)督,紀(jì)檢辦加強(qiáng)紀(jì)檢檢查。六是投訴舉報(bào)。欺詐發(fā)行舉報(bào)、廉政舉報(bào)。 值得關(guān)注的是,審核中心的一切工作都要求在“陽(yáng)光”下運(yùn)行,保證公平、公開(kāi)、公正。上交所相關(guān)負(fù)責(zé)人介紹,所有法律、財(cái)務(wù)審核人員的工作,都是通過(guò)全程電子化進(jìn)行,且都具有“電子留痕”的功能;所有的企業(yè)受理、審核審議結(jié)果、問(wèn)詢反饋情況等,都毫無(wú)保留公布在上交所科創(chuàng)板信息披露網(wǎng)站上,所有人均可自由查閱。 另外,所有的決策,無(wú)論是給發(fā)行人發(fā)送問(wèn)詢函、提交審核結(jié)論,還是作出是否中止或終結(jié)審核、是否提交上市委員會(huì)審議等,都需要審核中心下屬多個(gè)部門參與并集體決策。 日前,第一屆科創(chuàng)板股票上市委員會(huì)(簡(jiǎn)稱上市委)委員和科技創(chuàng)新咨詢委員會(huì)(簡(jiǎn)稱咨詢委)委員候選人名單正式公示。本周三,公示期將結(jié)束。 上交所相關(guān)負(fù)責(zé)人介紹,上市委的工作流程,都是公開(kāi)的,比如,會(huì)提前發(fā)布會(huì)議通知,以及后續(xù)的會(huì)議結(jié)果,都會(huì)在網(wǎng)上公布。 另外,委員如果覺(jué)得自己需要對(duì)發(fā)行人進(jìn)行回避,那么就可以提出申請(qǐng);同樣,發(fā)行人也有申請(qǐng)委員回避的權(quán)利。 不過(guò),需要指出的是,所有的這些申請(qǐng),上交所都會(huì)一一進(jìn)行核實(shí)。 至于會(huì)議現(xiàn)場(chǎng),設(shè)置有問(wèn)詢環(huán)節(jié),委員會(huì)提出一些問(wèn)題,要求發(fā)行人進(jìn)行回答。 《證券日?qǐng)?bào)》記者了解到,與現(xiàn)行的發(fā)審委采取的票決制,由委員投票決定是否通過(guò)不同的是,科創(chuàng)板股票上市采取的是合議制,要求委員把意見(jiàn)都明確的亮出來(lái),經(jīng)過(guò)充分討論后,形成合議意見(jiàn)。 一位市場(chǎng)人士表示,注冊(cè)制不是不審,而是審核方式有差異,甚至是審得更嚴(yán)。通過(guò)問(wèn)詢式、全面的、分行業(yè)的審核,問(wèn)出一個(gè)真公司。 “交易所將以全公開(kāi)、分行業(yè)、電子化、問(wèn)詢式的審核方式,督促發(fā)行人把自身真實(shí)情況說(shuō)清楚、講明白,審核問(wèn)詢努力問(wèn)出一個(gè)真公司?!鄙虾WC券交易所理事長(zhǎng)黃紅元表示。 上述市場(chǎng)人士判斷,今后可能會(huì)有一些企業(yè)通過(guò)了審核,但得不到市場(chǎng)的認(rèn)可,出現(xiàn)發(fā)行失敗的情況。 責(zé)任編輯:劉文強(qiáng) |
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