本周大盤呈現(xiàn)企穩(wěn)回升態(tài)勢。不過，在指數(shù)兩連陽之后市場分歧增大，周三在振蕩中收出十字星。截至收盤，滬深300、上證50和中證500指數(shù)漲幅分別為-0.15%、0.08%和-0.40%，對應(yīng)期指當月合約漲幅分別為0.06%、0.15%和-0.15%。三大期指橫向?qū)Ρ葋砜?，前期上漲趨勢較為明顯的IC已經(jīng)略顯乏力。以IH為代表的藍籌在周二尾盤企穩(wěn)后有底部抬升趨勢，有望實現(xiàn)風格切換。

資金層面，從近5個交易日來看，三大期指整體均顯示出增倉幅度減弱趨勢?？偝謧}方面，三大期指周三均再度出現(xiàn)回升，只是資金回流較為溫和。其中，本周三IF、IH和IC分別增倉321手、155手和11手。橫向?qū)Ρ热齻€品種，可以發(fā)現(xiàn)三大期指中，IF和IH增倉幅度略大，IC增倉量相對較小，顯示出資金對中小創(chuàng)觀望情緒增加。

從凈持倉數(shù)據(jù)看，只計算主力合約的情況下，IH連續(xù)5個交易日出現(xiàn)凈多持倉，且凈多單由3月2日的1124手持續(xù)增加到3月8日的1490手。IC凈空單量出現(xiàn)先增大后縮小的趨勢，周三凈空單量由周一的675手逐步縮窄至374手。IF凈多單量整體相對平穩(wěn)。因此，從凈持倉數(shù)據(jù)來看，也可以明顯看到近期以藍籌為主的期指品種持續(xù)增倉的特點。

由于期指進入移倉階段，主力在下月合約的布局仍不清楚，IH、IF多頭占優(yōu)的特點未必具有中線特征。從期指的主力資金變動看，三大期指主力席位多空相對均衡，預(yù)計將維持振蕩走勢。

綜合分析，期指總持倉再度增加，多空實力相對均衡。期指凈持倉多頭略微占優(yōu)，預(yù)計大盤在此維持振蕩的概率大。