宏觀策略

關(guān)注軍改主題。（1） 2015 年 12 月 31 日， 中央軍委正式印發(fā)關(guān)于深化國防和軍隊改革的意見， 中國人民解放軍陸軍領(lǐng)導(dǎo)機構(gòu)、火箭軍、戰(zhàn)略支援部隊宣布成立。 和以往對軍隊體制編制的小幅調(diào)整相比， 本輪改革對解放軍高層領(lǐng)導(dǎo)指揮體制進行了重構(gòu)，力度超出市場預(yù)期。（2）根據(jù)調(diào)整結(jié)構(gòu)的內(nèi)容，海軍、空軍、火箭軍的預(yù)算有望得到重點加強，相關(guān)領(lǐng)域裝備提供商將直接受益。（3） 此次軍改全球首創(chuàng)“戰(zhàn)略支援部隊”， 情報、技術(shù)偵察、衛(wèi)星管理、電子對抗、網(wǎng)絡(luò)攻防、心理戰(zhàn)等信息支援性質(zhì)的兵種得以整合，航天和網(wǎng)絡(luò)安全相關(guān)上市公司受益。（4）軍民融合將成為未來國防工業(yè)最重要的形態(tài)，軍工資產(chǎn)證券化將加速， 關(guān)注有資產(chǎn)注入預(yù)期和民參軍的骨干上市公司。

行業(yè)公司

長期關(guān)注農(nóng)業(yè)電商、農(nóng)業(yè)信息化服務(wù)上市公司，如智慧農(nóng)業(yè)、諾普信、朗瑪信息等。 原因有二： 1.農(nóng)業(yè)擁抱“互聯(lián)網(wǎng)+” 是國家長期戰(zhàn)略。12 月 31 日農(nóng)業(yè)部發(fā)布《關(guān)于推進農(nóng)業(yè)農(nóng)村大數(shù)據(jù)發(fā)展的實施意見》，指出到 2025 年，實現(xiàn)農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈、價值鏈、供應(yīng)鏈的聯(lián)通，全面建成全球農(nóng)業(yè)數(shù)據(jù)調(diào)查分析系統(tǒng)，支撐和服務(wù)農(nóng)業(yè)現(xiàn)代化。 2.農(nóng)業(yè)電商是形成農(nóng)業(yè)大數(shù)據(jù)的重要途徑，市場空間巨大。 2014 年農(nóng)產(chǎn)品電商銷售額僅占全國農(nóng)產(chǎn)品銷售額的 3%左右，與網(wǎng)絡(luò)零售額占全國消費品零售總額 10%比例相比，低了 7 個百分點。