股指期貨數(shù)據(jù)大回放

1、股指期貨行情

10月30日，股指期貨價(jià)格開(kāi)盤后震蕩走低，后多頭反攻指數(shù)迅速上揚(yáng)，尾盤下跌，收盤大致持平前日。主力IF1511合約收4166.6，上漲2.80 點(diǎn)（0.08%），成交量為14639手，持倉(cāng)量為23506手；主力IH1511合約收2286.2，下跌0.40 點(diǎn)（0.02%），成交量為4486手，持倉(cāng)量為8976手；主力IC1511合約收6783.8，下跌7.00 點(diǎn)（0.10%），成交量10368手，持倉(cāng)11732手。IF總成交量為17465手，總成持倉(cāng)量為5223手，成交持倉(cāng)比為0.39 ；IH總成交量為5223手，總成持倉(cāng)量為44595手，成交持倉(cāng)比為0.29 ；IC總成交量為11906手，總成持倉(cāng)量為18020手，成交持倉(cāng)比為0.66 。

2、股指期貨價(jià)差分析

股指期貨當(dāng)月合約的期現(xiàn)負(fù)價(jià)差有所擴(kuò)大。IF當(dāng)月合約與滬深300指數(shù)的期現(xiàn)價(jià)差為-94.88，價(jià)差與現(xiàn)貨價(jià)格比-2.68 %；IH主力與上證50指數(shù)的期現(xiàn)價(jià)差為-26.8，價(jià)差與現(xiàn)貨價(jià)格比為-1.17 %； IC主力與中證500指數(shù)的期現(xiàn)價(jià)差為-301.2，價(jià)差與現(xiàn)貨價(jià)格比為-4.44 %。

3、主力持倉(cāng)分析

主力持倉(cāng)方面，三大指數(shù)期貨主力主要以減倉(cāng)為主，主力多頭增倉(cāng)幅度小于主力空頭，表現(xiàn)為凈空。具體看，IF1511合約前二十大多頭增倉(cāng)315手，前二十大空頭增倉(cāng)506手，新增多單與新增空單之差為-191手； IH1511合約前二十大多頭增倉(cāng)202手，前二十大空頭增倉(cāng)136手，新增多單與新增空單之差為66手 ； IC1511合約前二十大多頭增倉(cāng)430手，前二十大空頭增倉(cāng)465手，新增多單與新增空單之差為-35手。

結(jié)論及投資建議

全球股市大部分下跌，對(duì)股指影響利空；股指期貨價(jià)格先跌后漲再跌，早盤持續(xù)走低，午后多頭強(qiáng)勢(shì)反攻，尾盤指數(shù)回落，期現(xiàn)價(jià)差小幅走低，空頭增倉(cāng)明顯；三季度GDP為6.9%，高于市場(chǎng)預(yù)期，顯示中國(guó)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)勢(shì)頭尚可；10月官方制造業(yè)PMI指數(shù)與上月持平，均為49.8%，未如預(yù)期回升，仍低于50%的榮枯線，經(jīng)濟(jì)弱勢(shì)格局不改，但也未惡化，表明經(jīng)濟(jì)下行壓力已有所減緩；另外，由于近期國(guó)際經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇乏力，制造業(yè)進(jìn)出口形式依然嚴(yán)峻，新出口訂單指數(shù)為47.4%，比上月下降0.5個(gè)百分點(diǎn)，進(jìn)口指數(shù)為47.5%，低于上月0.6個(gè)百分點(diǎn)。預(yù)計(jì)政府第四季度仍會(huì)加大對(duì)經(jīng)濟(jì)的刺激力度，貨幣政策也會(huì)進(jìn)一步寬松，基建投資回升；10月央行再度宣布雙降，目的為了應(yīng)對(duì)通縮壓力和疲軟的經(jīng)濟(jì)以及外匯占款的大幅回落，我們預(yù)計(jì)央行此動(dòng)作小超市場(chǎng)預(yù)期，市場(chǎng)利率仍有下行空間，對(duì)股指構(gòu)成一定的利多；目前，市場(chǎng)資金面較為寬松，市場(chǎng)波動(dòng)率已經(jīng)大幅回落，股指短期大幅下跌可能性較??；操作上，多單可以謹(jǐn)慎持有，保持較低倉(cāng)位，注意控制風(fēng)險(xiǎn)。