今年8月全球?qū)_基金業(yè)虧損規(guī)模為2008年金融危機(jī)以來最大，截至9月已連續(xù)虧損四個月，其中8月收益平均跌幅最大。在全球巨震期間，以往收益遠(yuǎn)超大盤的對沖基金延續(xù)近幾年頹勢，普遍表現(xiàn)不佳。

花旗估算，對沖基金業(yè)8月虧損784億美元，為2008年10月以來最大虧損額，今年以來虧損額累計593億美元。截至8月末，對沖基金管理資產(chǎn)規(guī)模3.05萬億美元，同比減少0.2%。對沖基金研究機(jī)構(gòu)Hedge Fund Research（HFR）數(shù)據(jù)顯示，2008年以來，對沖基金管理資產(chǎn)增長一倍。

HFR數(shù)據(jù)還顯示，今年6月至9月，對沖基金平均收益分別為-1.23%、-0.47%、-2.27%和-1.07%。今年以來，對沖基金平均收益下跌1.35%，標(biāo)普500跌幅3%。HFR認(rèn)為，中國經(jīng)濟(jì)增長放緩、能源價格下跌、醫(yī)療保健和生物科技類股劇跌可能是9月對沖基金大虧的原因。僅專注投資醫(yī)療保健類股的對沖基金9月平均虧損幅度就達(dá)到3.49%。

英國《金融時報》報道指出，對沖基金是因為可以利用對沖避免市場波動影響而得名，但隨著行業(yè)發(fā)展壯大，一些基金經(jīng)理選擇大手筆集中押注某些個股或者某一類交易。這無疑帶來風(fēng)險。今年最受打擊的一些對沖基金就是精于選股的基金。

英國投資管理公司Newton Investment Management的固定收益主管Paul Brain的評論認(rèn)為，現(xiàn)在唯一看來還有效的是現(xiàn)金，當(dāng)然對沖基金不會選擇持現(xiàn)。此前華爾街見聞文章提到，業(yè)內(nèi)有“債券之王”稱號的格羅斯（Bill Gross）也提出了類似現(xiàn)金為王的建議，他預(yù)計未來6到12個月美股還會跌去10%，認(rèn)為上周市場對美國就業(yè)數(shù)據(jù)的反應(yīng)顯示出，股票、高收益?zhèn)鸵恍┬屡d市場債券的交易特別像賭博。

本月初華爾街見聞文章提到，對于一些知名對沖基金經(jīng)理來說，今年似乎是2008年噩夢重溫，那年全行業(yè)遭遇創(chuàng)紀(jì)錄虧損，投資者忙著贖回，今年對沖基金大佬都集體淪陷，比如：

David Einhorn創(chuàng)辦的綠光資本（Greenlight Capital）今年迄今虧損17%，9月單月虧損3.6%，能源和技術(shù)公司造成的損失最多。該基金2008年虧損幅度達(dá)23%。

Michael Novogratz所處的Fortress投資集團(tuán)今年同樣虧損17%，9月虧損4.3%。該基金在2008年虧損約22%。

Bill Ackman執(zhí)掌的潘興廣場資本（Pershing Square Capital）今年虧損12.6%，9月?lián)p失12.5%。與2008年12%的虧損幅度相當(dāng)。

不過，到目前為止，今年對沖基金的業(yè)績還沒有2008年那么差，當(dāng)年對沖基金行業(yè)平均業(yè)績?yōu)?20%，至歷史低谷，客戶撤資規(guī)模高達(dá)1540億美元。