七禾網(wǎng)注：嘉賓回答僅代表其本人觀點(diǎn)，不代表七禾網(wǎng)的觀點(diǎn)及推薦。金融投資風(fēng)險(xiǎn)叢生，愿七禾網(wǎng)用戶理性謹(jǐn)慎。

老司機(jī)itouji：

2004年進(jìn)入股市，2008年進(jìn)入期市。目前主要做商品期貨，采用短線交易，順勢(shì)交易。

七禾網(wǎng)期貨實(shí)戰(zhàn)排行榜賬戶“老司機(jī)itouji”操作人。

核心觀點(diǎn)：

期貨賬戶年年都盈利，從未爆倉(cāng)，單筆未曾有過(guò)爆賺也未有過(guò)爆虧，單筆虧損印象中沒(méi)有超過(guò)總資金的20%。

就短線而言，資金參與度高，動(dòng)能方面，突破力度大，盤(pán)中回撤小，就可以龍頭品種追進(jìn)。

上一波牛市2015年結(jié)束，目前調(diào)整的時(shí)間遠(yuǎn)遠(yuǎn)不足，行情處于震蕩期概率較大，A股目前參與的風(fēng)險(xiǎn)大于機(jī)會(huì)。

如果做多股市，還不如選擇港股和美股。

主要盈利來(lái)自于橡膠和銅，主要是因?yàn)橄鹉z和銅的波動(dòng)大，走勢(shì)流暢，資金控盤(pán)不容易，中國(guó)有定價(jià)權(quán)，而且假突破少，一旦抓住獲利豐厚。

浮盈就是交易成功的最佳判斷標(biāo)準(zhǔn)。

往往是市場(chǎng)走出一根大K線后第二天沖高獲利平倉(cāng) ，因?yàn)榇髃線后出現(xiàn)整理的概率極大。

交易主要看價(jià)格，指標(biāo)很少用，主要看60日線，乖離率和波動(dòng)率。60日線用來(lái)判斷多空行情，價(jià)格在60日線上多頭思維，反之空頭思維。乖離率用來(lái)判斷行情是否處于超買(mǎi)超賣，提示追進(jìn)的風(fēng)險(xiǎn)。波動(dòng)率主要用來(lái)提示當(dāng)天行情是否會(huì)走到頭，提醒追市的風(fēng)險(xiǎn)。

商品期貨市場(chǎng)是充分博弈的市場(chǎng)，價(jià)格走勢(shì)反應(yīng)了一切。

大部分盈利都是靠做突破獲取的。行情突破強(qiáng)大的技術(shù)支撐（阻力）位大膽追進(jìn)；另外就是單邊行情中的回調(diào)（反彈）結(jié)束后入場(chǎng)。如果遇到假突破，及時(shí)止損的時(shí)候，反向下單。例如做多遇到假突破，則選擇做空當(dāng)下行情最弱的品種。

交易的本質(zhì)是交易不確定性，即交易風(fēng)險(xiǎn)。

單品種至多虧損2%，一天最多損失4%，一個(gè)月最多損失10% 。

輕倉(cāng)試單的時(shí)候，行情不利于自己，毫不猶豫的砍單，且浮虧單不隔夜，堅(jiān)決砍單。

沒(méi)有行情或者行情看不懂時(shí)，耐心等待；懂得舍棄行情，不去懊悔錯(cuò)失的盈利機(jī)會(huì)；不急不躁，虧損后不去重倉(cāng)翻本。

七禾網(wǎng)1、老司機(jī)itouji先生您好，感謝您接受邀請(qǐng)與七禾網(wǎng)進(jìn)行深度對(duì)話。請(qǐng)問(wèn)您是什么時(shí)候開(kāi)始做交易的？交易之路還順利嗎？

老司機(jī)itouji：2004年-2008年，我主要做股票市場(chǎng)，其中2006年到2008年主要做港股窩輪、牛熊證。經(jīng)歷A股大牛市，大熊市，2007年港股直通車的大牛市和金融海嘯的暴跌，接觸到杠桿交易和做空交易。行情暴漲暴跌，大起大落，深刻認(rèn)識(shí)順勢(shì)而為的意義。養(yǎng)成追漲殺跌的風(fēng)格，尤其是追漲龍頭的風(fēng)格。

2008年是個(gè)大空頭市場(chǎng)，當(dāng)時(shí)做空的手段不是很充分，盡管牛熊證和窩輪可以間接做空，但是弊端太多，牛熊證容易被打靶，窩輪的引伸波幅對(duì)散戶非常不利。后來(lái)了解到商品期貨可以做空，于是進(jìn)入到商品期貨市場(chǎng)。從2008年至今，主要國(guó)內(nèi)商品期貨，偶爾做外盤(pán)。經(jīng)歷過(guò)2008年金融海嘯，連續(xù)無(wú)量跌停，三板強(qiáng)平的期貨市場(chǎng)，充分認(rèn)知期貨市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)，從而養(yǎng)成穩(wěn)健交易的風(fēng)格。期貨賬戶年年都盈利，從未爆倉(cāng)，單筆未曾有過(guò)爆賺也未有過(guò)爆虧，單筆虧損印象中沒(méi)有超過(guò)總資金的20%。

七禾網(wǎng)2、您參與股市交易比較早，那您股票做得怎么樣？

老司機(jī)itouji：整體而言，小有盈利。2008年以前主要已股票為主，經(jīng)歷股權(quán)分置改革帶來(lái)的一波大牛市，從998點(diǎn)到6000多點(diǎn)，后來(lái)金融危機(jī)爆發(fā)后，由于股市做空機(jī)制不理想，就沒(méi)再參與。再就是參與2015年的杠桿牛，盈利后也及時(shí)跑出來(lái)。個(gè)人認(rèn)為股市信息不對(duì)稱太嚴(yán)重，交易制度非常不完善，散戶交易博弈根本沒(méi)有優(yōu)勢(shì)，基本都是當(dāng)韭菜被一茬茬的割掉。除非是躺著都可以賺錢(qián)的行情，例如明顯的多頭牛市行情，否則不碰A股，相比期貨市場(chǎng)，機(jī)會(huì)成本太高。

七禾網(wǎng)3、您養(yǎng)成追漲龍頭的風(fēng)格，就您看來(lái)，捕捉龍頭股需要做哪些準(zhǔn)備工作？

老司機(jī)itouji：A股沒(méi)有話精力去分析研究。這里談?wù)勆唐菲谪淉堫^品種的捕捉。主要是看資金參與程度、行情運(yùn)作的空間大小，是否具有領(lǐng)漲領(lǐng)頭羊的性質(zhì)。例如幾年前棉花的行情，最近幾年像棉花那種的超級(jí)多頭很少出現(xiàn)了。就短線而言，資金參與度高，動(dòng)能方面，突破力度大，盤(pán)中回撤小，就可以龍頭品種追進(jìn)。

七禾網(wǎng)4、目前的股市行情，您覺(jué)得處在一個(gè)什么樣的階段？哪些板塊可以關(guān)注？

老司機(jī)itouji：A股向來(lái)都是牛短熊長(zhǎng)，上一波牛市2015年結(jié)束，目前調(diào)整的時(shí)間遠(yuǎn)遠(yuǎn)不足，行情處于震蕩期概率較大，A股目前參與的風(fēng)險(xiǎn)大于機(jī)會(huì)。如果做多股市，還不如選擇港股和美股。

七禾網(wǎng)5、目前您主要以哪個(gè)為主？為什么？

老司機(jī)itouji：目前集中精力做國(guó)內(nèi)商品期貨，之所以選擇做交易，一方面是比做生意簡(jiǎn)單，不需要太多人員管理，成本投入，場(chǎng)所管理，復(fù)雜的人際關(guān)系等，只需要投入一臺(tái)電腦，接入網(wǎng)絡(luò)，投入資金就可開(kāi)始交易，而且商品期貨T+0，雙向交易，帶杠桿，資金使用效率高；交易機(jī)會(huì)多，不像股票需要足夠的耐心等行情，且交易相對(duì)公平，交易屬于自己的行情即可，盈利出金體會(huì)到赤裸裸的成就感。

七禾網(wǎng)6、您現(xiàn)在一般在什么情況下才會(huì)去做外盤(pán)期貨？就您看來(lái)，外盤(pán)期貨和內(nèi)盤(pán)期貨，哪個(gè)更好做？

老司機(jī)itouji：受精力所限，外盤(pán)除非有大行情才去參與，現(xiàn)在香港和美國(guó)幾大指數(shù)漲得太多，追高意愿不強(qiáng)。目前還是主要做內(nèi)盤(pán)為主，內(nèi)盤(pán)做得多，更熟悉，更好做。

七禾網(wǎng)7、您主要做橡膠和銅，為什么選擇這兩個(gè)品種？您選擇品種的依據(jù)？

老司機(jī)itouji：我的主要盈利來(lái)自于橡膠和銅，主要是因?yàn)橄鹉z和銅的波動(dòng)大，走勢(shì)流暢，資金控盤(pán)不容易，中國(guó)有定價(jià)權(quán)，而且假突破少，一旦抓住獲利豐厚。其他品種，例如化工，假突破太多，而農(nóng)產(chǎn)品行情則走得慢，定價(jià)權(quán)在國(guó)外。

商品期貨所有的品種我都有交易，只要符合我的進(jìn)場(chǎng)點(diǎn)，都會(huì)去交易操作。

選擇品種最重要的是看走勢(shì)動(dòng)能強(qiáng)勁，多空力量明顯失衡，且能起到領(lǐng)頭羊的作用。

七禾網(wǎng)8、那這兩個(gè)品種接下來(lái)的行情，您是否看好？

老司機(jī)itouji：對(duì)于行情未來(lái)的走勢(shì)，我一般不去預(yù)測(cè)，主要是分析可能出現(xiàn)的行情走勢(shì)，做好交易計(jì)劃。交易當(dāng)下，浮盈就是交易成功的最佳判斷標(biāo)準(zhǔn)。