今日滬深300呈現(xiàn)高開低走格局，早盤曾一度沖高到2901.73的日內(nèi)最高點(diǎn)，可惜午后震蕩下挫，全線走弱，最終收于 2841.74 點(diǎn)，較前一日下跌了 11.07點(diǎn)，跌幅達(dá)到0.39%。主力合約 IF1109 也同樣沖高回落，入場(chǎng)資金非常謹(jǐn)慎，最終收盤價(jià)定格在2831.8點(diǎn)，下跌幅度為0.9%。當(dāng)月和下月合約由升水變成貼水，而當(dāng)季與下季合約的升水幅度也大幅縮小。今日滬深 300 指數(shù)現(xiàn)貨成交量較前一日有小幅下降，而期指成交量有所增加，收盤為24.87萬余手，持倉量也大幅增加達(dá)到 35563 手。09 合約盤中升水的波動(dòng)范圍在-16.4 至 9.8之間。

期現(xiàn)套利方面，IF1109 目前處于貼水狀態(tài)，由于中國目前反向套利難度很大，所以建議投資者繼續(xù)觀望，待IF1109 合約升水幅度達(dá)到15 點(diǎn)以上再嘗試買入現(xiàn)貨滬深300指數(shù)賣出股指期貨的正向套利操作。

跨期套利方面，從走勢(shì)上看，下季-下月合約間出現(xiàn) 50點(diǎn)以上價(jià)差時(shí)可做買近拋遠(yuǎn)套利，對(duì)于下月-當(dāng)月套利，20點(diǎn)以上嘗試做買近拋遠(yuǎn)。最近一段時(shí)間下月-當(dāng)月合約間的價(jià)差始終徘徊于10點(diǎn)左右，不具備套利空間，因此不建議操作。今日，下季-下月合約之間價(jià)差較昨日有所擴(kuò)大但仍未超過50點(diǎn)，建議繼續(xù)觀望等待時(shí)機(jī)。