提問者一：

1、開盤多久后您會(huì)下單?

2、您看的是什么指標(biāo)？5分鐘線、10分鐘線、日線還是?

3、你當(dāng)時(shí)9個(gè)月40倍的收益是做日內(nèi)還是做長(zhǎng)線？

丁洪波：一般情況下，9點(diǎn)開盤，10點(diǎn)前下單的話，我肯定是事先計(jì)劃好的，是掛單子買的，如果實(shí)際上還沒成交我會(huì)撤單，或者直接掛單也沒關(guān)系。如果沒有掛單的話我就會(huì)10點(diǎn)鐘以后下單，看看今天到底多空情況怎么樣，哪個(gè)品種比較強(qiáng)，這些在1個(gè)小時(shí)之內(nèi)基本上已經(jīng)是看得出來了，所以我是這么一個(gè)習(xí)慣。如果是盤中做的或隔夜的，10點(diǎn)鐘如果沒有好的交易機(jī)會(huì)，我基本上不會(huì)做了，除非我計(jì)劃好哪個(gè)點(diǎn)位買進(jìn)，8點(diǎn)55分的時(shí)候單子就下進(jìn)去了。

5分鐘線、10分鐘線肯定是看的，但是不按照這個(gè)來做交易，從大到小我先分析周線K線，然后日線，可以做了，然后通過5分鐘找到一個(gè)合適的切入點(diǎn)，所以不以它來作為交易的根據(jù)，但是可以作為買賣切入點(diǎn)的參考。

9個(gè)月40倍，起步比較低，10萬塊開始做的，主要是08年底到09年初賺的，08年12月30日，滿倉買多了銅，后來一直連續(xù)幾個(gè)漲停板，之后一直做多，不只是銅，其他品種也一直做多，09年行情比較好，這也是需要行情的配合，當(dāng)然中途也有做得不好的時(shí)候。

 

提問者二：

您之前在演講中談及過交易中的“甜點(diǎn)”，如何理解？怎樣把握？

丁洪波：我所謂的甜點(diǎn)就是中線的甜點(diǎn)。一個(gè)平衡走向另一個(gè)平衡，平衡的時(shí)候就像兩個(gè)人打拳擊一樣，你打我一拳，我打你一拳，打到后面大家都筋疲力盡了，這個(gè)時(shí)候就可以根據(jù)自己經(jīng)驗(yàn)來判斷方向了。08年底，像做多橡膠、銅，就是一個(gè)很好的甜點(diǎn)，雖然之前一直下跌，漲漲跌跌，我看起來還是一個(gè)平衡勢(shì)，到了一個(gè)趨勢(shì)物極必反，等到跌到盡頭的時(shí)候，就會(huì)反過來爆發(fā)，這就是一個(gè)甜點(diǎn)。有些時(shí)候你需要去感受。

 

提問者三：

您的盈利率是多少？盈利單您會(huì)持倉多久？什么情況下您會(huì)盈利加倉？

丁洪波：在看到的交易當(dāng)中，我基本上還是短線比較多，其實(shí)我是做中線的，我是一個(gè)趨勢(shì)交易者，但看到的好像都是短線，中線做著做著感覺不對(duì)了，我就走掉了，但是走掉之后我再去買回來也是有可能的。

我的盈利率我自己也沒有去統(tǒng)計(jì)過，估計(jì)50%左右，因?yàn)槲腋雨P(guān)注我的資金曲線，我不太在乎我的盈利率是多少，不太關(guān)注。盈利率不重要，但是你要知道自己哪些單子做對(duì)了，哪些單子做得不對(duì)，知道以后你把不對(duì)的改掉就可以了，把盈利的保留住，把錯(cuò)誤的單子削掉一些，盈利率不就上去了嗎，我們要的不是盈利率，是收益嘛，盈利率可以作為一個(gè)參考。

 

提問者四：

在您的成長(zhǎng)過程中，交易的風(fēng)格了比較大的變化，07、08年的交易風(fēng)格變化比較大，這是由于您自己的原因還是由于行情的原因？

丁洪波：07年當(dāng)時(shí)是一個(gè)信心的提升，以前我知道自己的一些方法是能夠賺到錢的，但是我過度地頻繁交易，過度地違反自己的交易規(guī)則，沒賺到錢，做著沒有信心了，不管怎么樣，你如果總是沒有賺到錢就會(huì)總是沒有信心，如果有一個(gè)很大的爆發(fā)，信心就會(huì)有一個(gè)很大的提升。09年初的時(shí)候感覺自己技術(shù)上有了很大的提升，雖然說起來很簡(jiǎn)單很簡(jiǎn)單的一些東西，首先就是一個(gè)趨勢(shì)性能把握了，趨勢(shì)上升的時(shí)候只能做多不能做空，以前的時(shí)候碰到這種情況可能就會(huì)做多做空，所以感覺是交易理念和方法的一個(gè)提升。

交易方法微調(diào)一下，你每次微調(diào)，對(duì)于一個(gè)品種3年或10年以來進(jìn)行復(fù)盤，你可以用手工去統(tǒng)計(jì)一下自己交易過的，這樣心里就會(huì)有底。

 

提問者五：

我今年開始做期貨的，主要做日內(nèi)，我想轉(zhuǎn)變成做波段的，日內(nèi)太累了，我基本掌握就是今天盈利單子才做隔夜，但是隔夜盈利單可能反向跳空開盤，我的單子就不好處理。

丁洪波：你做日內(nèi)單子要隔夜的話，其實(shí)要注意判斷它是震蕩行情還是趨勢(shì)行情，因?yàn)樵谮厔?shì)下跌的行情當(dāng)中開空多少你是可以持有的，在震蕩行情當(dāng)中最好還是不持有，賺錢的也還是先出來一下，做多在第二天高開的時(shí)候要出來一下，往往有時(shí)是這么一個(gè)情況，震蕩時(shí)高拋低吸，趨勢(shì)時(shí)順勢(shì)而為。它是怎樣一個(gè)狀態(tài)，是多頭占優(yōu)勢(shì)還是空頭占優(yōu)勢(shì)，中線優(yōu)勢(shì)還是短線優(yōu)勢(shì)？我覺得這一點(diǎn)要先判斷，然后再?zèng)Q定留還是不留。做波段也要考慮這個(gè)問題。我還是傾向于做中線，輕松一點(diǎn)，通過短線練一些盤感，找一些感覺，逐步逐步地做波段，而后再逐步做中長(zhǎng)線，這樣可能會(huì)好一點(diǎn)，就像一個(gè)人逐步逐步往上走一樣，中線也是比較難做的，持單還是比較難的。

 

提問者六：

丁老師您剛才說主要通過5分鐘的K線找“切入點(diǎn)”， 那是通過5分鐘K線均線、還是5分鐘K線的指標(biāo)，還是5分鐘K線的形態(tài)，還是其他的東西？你的標(biāo)準(zhǔn)是否具有復(fù)制性？

丁洪波：5分鐘K線形態(tài)還是不太好，基本上就是一些指標(biāo)，5分鐘的趨勢(shì)線、5分鐘的布林線、5分鐘的MCD、5分鐘的KDJ，基本就是這些。比如做多的話，5分鐘的KDJ要在下面的，如果在上面的時(shí)候可能就要回調(diào)一下了，就是超買了，這時(shí)買會(huì)造成短期的不舒服。在起步階段，首先從大道理是可以做多的，然后逐步逐步往下走，就可以考慮買了。

我以前覺得這些標(biāo)準(zhǔn)很有復(fù)制性，但是通過實(shí)踐之后，我把這些東西將給幾個(gè)人聽，復(fù)制性也不是很強(qiáng)，不管交易思維、交易哲學(xué)、還是指標(biāo)也好，實(shí)際上做起來也沒有那么簡(jiǎn)單，復(fù)制性不是很強(qiáng)。雖然比較難學(xué)，但是一旦學(xué)會(huì)了之后，就會(huì)“自我前行、自我長(zhǎng)大”，不用一直扶著它走。

 

提問者七：

您認(rèn)為自己比較欣賞自己的有哪些方面？同時(shí)您覺得還有哪些方面需要改進(jìn)？

丁洪波：謝謝你提醒我，讓我自己有個(gè)反思。其實(shí)我最欣賞自己的可能是有時(shí)候比較安靜，比較善于思考和學(xué)習(xí)，而且思考問題的邏輯性也比較強(qiáng)，能思考一個(gè)問題的輕重緩急，得出哪筆單子會(huì)比較好一點(diǎn)，知道該做什么，會(huì)去做一些理性的分析，對(duì)大局的推斷會(huì)比較理性一些，計(jì)劃性比較好一點(diǎn)。同時(shí)也比較善于思考，但不一定在盤中，在盤后的時(shí)候我也會(huì)去思考，去思考一些其他行業(yè)的東西和一些規(guī)律，把它運(yùn)用到自己的交易當(dāng)中去，有些規(guī)律是相通的，無論是自然規(guī)律還是做事的規(guī)律，往往都是相通的，要把交易時(shí)好的規(guī)律用到生活當(dāng)中去，用到別的為人處世當(dāng)中去，我覺得這是我比較善于思考的一些東西。

做的不好的方面，我剛才也講到了，以前讀書的時(shí)候我會(huì)把每個(gè)月要做的事情都寫下來，計(jì)劃好，但是到最后都會(huì)拋之腦后，都完不成的，我沒有養(yǎng)成不折不扣去執(zhí)行計(jì)劃的習(xí)慣，導(dǎo)致我現(xiàn)在也有這個(gè)毛病，一些計(jì)劃不會(huì)完成地很好，在這一點(diǎn)上我看書寫也是這樣，總感覺書看不完。還有就是頻繁交易，比如在這段時(shí)間我沒有單子可以做，但是我還是會(huì)去做一些無謂的交易，賺了錢又怎樣，虧了又怎樣，知道自己不應(yīng)該去做交易，但是在交易的時(shí)候就覺得無所謂的，看到好的就會(huì)去做一把，這段時(shí)間本來就可以不做的，但是我有時(shí)候就沒想到這一點(diǎn)，所以有時(shí)候自律性還是差一點(diǎn)。

 

提問者八：

您出場(chǎng)的依據(jù)是什么？

丁洪波：出場(chǎng)大體分為右邊出場(chǎng)和左邊出場(chǎng)。右邊出場(chǎng)根據(jù)指標(biāo)，左邊則根據(jù)感覺。右邊出場(chǎng)會(huì)回吐一些利潤(rùn)，左邊出場(chǎng)也會(huì)錯(cuò)過一些的機(jī)會(huì)。最近的白糖，很多朋友是做空的，但是最后來了波反彈，現(xiàn)在是震蕩的，但是以前以為是要趨勢(shì)的，所以這個(gè)很難講的，只能靠自己去把握。

 

提問者九：

我做好了交易計(jì)劃，但是我計(jì)劃好的點(diǎn)位直接跳空了，沒有出現(xiàn)，該怎么辦？

丁洪波：這種情況以前也是經(jīng)常出現(xiàn)的，這是因?yàn)槟愕挠?jì)劃還是不夠完美，你計(jì)劃的時(shí)候根本沒有想到它會(huì)跌你沒有把這種情況考慮進(jìn)去，幾乎所有的行情都在你的計(jì)劃當(dāng)中，這樣子做比較好一點(diǎn)。

如果第一個(gè)價(jià)格買單，10點(diǎn)鐘成交不了，那回調(diào)到哪里我再買？你要把計(jì)劃都寫進(jìn)去，變化應(yīng)該是計(jì)劃的一部分。

 

提問者十：

1、您是用什么樣的技術(shù)指標(biāo)去判斷趨勢(shì)性行情的？

2、您是用什么樣的方法來設(shè)定止損和止盈的？

丁洪波：判斷趨勢(shì)就是三個(gè)工具：1、趨勢(shì)線（通道線）2、均線3、波浪。一般來說調(diào)整浪就是一種震蕩趨勢(shì)的出現(xiàn)。

止損有兩種：絕對(duì)止損和指標(biāo)止損，止損和止盈本質(zhì)上是一樣的。用三天內(nèi)的最低價(jià)來止損這也是可以的，有一定道理，海歸交易法則就是這樣做的。

 

提問者十一：

大的環(huán)境如何判斷，比如經(jīng)濟(jì)、股票和商品之間有什么關(guān)聯(lián)性、未來的走勢(shì)？

丁洪波：對(duì)于行情，其實(shí)就是一個(gè)假設(shè)。三五年前，我是看漲的，但純粹是技術(shù)上看漲，我估計(jì)會(huì)有很大的一波上漲，然后會(huì)有一波很猛烈的暴跌，雖然調(diào)整多少我不知道，現(xiàn)在去看波浪就最清楚了，大五浪里面第三浪里的第二浪，……什么時(shí)候來我不知道，但我可以大膽設(shè)想，然后小心去求證就可以了，到現(xiàn)在為止我也沒有把我這種設(shè)想給否定，我就不去管它了，就當(dāng)它是對(duì)的，真有一波大漲的話你一定要有所準(zhǔn)備，所以你一定要把這個(gè)技巧練好，一定要把交易系統(tǒng)建立起來。

 

提問者十二：

1、能否介紹一下您的交易系統(tǒng)和它的要素？

2、關(guān)于程序化交易，您對(duì)現(xiàn)在和未來是怎么看的？

丁洪波：我的交易要素還是比較多的，我是一個(gè)綜合體，從大到小，從自己接觸的一個(gè)個(gè)很多的點(diǎn)。剛才有人問過我是什么指標(biāo)，其實(shí)指標(biāo)相對(duì)來講比較簡(jiǎn)單，有時(shí)候越是簡(jiǎn)單的指標(biāo)越是有效，一些稀奇古怪的指標(biāo)反而不是很實(shí)用，大家現(xiàn)在都在用的一些指標(biāo)，比如形態(tài)、趨勢(shì)、MCD、KDJ、RSI、布林線、黃金分割位、時(shí)間窗口、波浪、均線，這些變量看你是如何看的，把它們運(yùn)用到一起才是最重要的，這些都只是工具，就看你是如何運(yùn)用的。

程序化交易我覺得不會(huì)成為太大的主流，但是會(huì)成為很重要的力量那是肯定的，程序化也是一種高科技的手段，也是人對(duì)市場(chǎng)的一個(gè)理解，我覺得這也是比較好的一個(gè)手段。我們一些人也都在嘗試，但是從我個(gè)人來講，我不是計(jì)算機(jī)的專家，在沒有研發(fā)實(shí)力的情況之下，只能去開發(fā)一些簡(jiǎn)單的系統(tǒng)，但是有一點(diǎn)，系統(tǒng)不一定要很復(fù)雜，有時(shí)候越簡(jiǎn)單的系統(tǒng)越容易執(zhí)行，有時(shí)略微的改變就會(huì)有很強(qiáng)的生命力，我個(gè)人觀點(diǎn)就是，客觀系統(tǒng)加主觀判斷，主觀就是把你的經(jīng)驗(yàn)、理念等情況綜合到一起，客觀就相當(dāng)于不讓你脫離軌道。

 

提問者十三：

請(qǐng)問一下你做股指期貨操作的心得？

丁洪波：股指期貨上市一年多時(shí)間里，除了剛開始有一波明顯的下跌，到現(xiàn)在為止還是一個(gè)寬幅的震蕩行情，并沒有一個(gè)明確的趨勢(shì)，大幅下跌的可能性不大，或許震蕩下跌的概率較大。目前我只是做一些波段，對(duì)于股指期貨，大家還是做好準(zhǔn)備，迎接以后的大牛市，現(xiàn)在銀行股的價(jià)格都比較低了，就是因?yàn)楝F(xiàn)在經(jīng)濟(jì)還不明朗，同時(shí)流動(dòng)性緊缺，加之中國(guó)情況特殊，以前是股改，現(xiàn)在是大小非解禁，本來是一塊兩塊進(jìn)來的，現(xiàn)在是一二十塊了，至少賺個(gè)十八九塊就兌現(xiàn)掉了，虧損情緒總歸會(huì)有，該賣會(huì)賣掉的，不賣以后也不會(huì)賣了，這種情況之下大牛市也就開始了，股票見底，期貨才會(huì)見底。

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