今日股指現(xiàn)貨午后快速跳水，收盤跌破60 日線。300指數(shù)收盤報  3209.56點，跌 0.66%。IF1105 較前一日下跌 13.8 點至 3230.2 點，收盤基差為 20.70 點，升水持平。 盤后兩個活躍合約前10 交易商主力空單較上一交易日增加至9733手。期指總成交量小幅減少至13.9 萬，持倉為41966手，較前一日略有增加。 

期現(xiàn)套利方面，今日各合約升水波動平穩(wěn)，IF1112 在無套利機會區(qū)間下界之下運行，其余合約在無套利機會區(qū)間內運行。當前 IF1105 升水在 4.8 至 21.8點內波動，日內升水繼續(xù)增加?？缙谔桌矫?，IF1105 與 IF1106 合約日內價差在5點內波動；IF1105合約與IF1109 合約日內價差在 55-60點內波動。

ETF 基金配比（180ETF：深 100ETF=0.65:0.35）組合套利分析：受期指跌幅大于 300 指數(shù)影響，ETF 組合跟蹤套利各合約今日收益為正。最好的 IF1112約收益為0.58%。

Alpha 股票組合4月15日更換了期貨合約， 同時對股票組合進行了更換。自 4月 15 日至今策略收益率為 0.97%，同期 300 指數(shù)收益率為-4.45%。同期股票組合收益率為-2.86%。

2011 年 4 月 28 日套利機會提示：  IF1105 升水繼續(xù)增加。當前點位正向套利可嘗試建倉。跨期套利方面，對于 IF1105 和 IF1109 合約，價差在 60 點以上嘗試做買5拋9 套利，50點附近平倉。