要點(diǎn)

一、滬深300股指期貨走勢(shì)

周三，IF1011合約以3542點(diǎn)開盤，最終報(bào)收于3525.8點(diǎn)，結(jié)算價(jià)下跌0.44%，成交132284手，持倉18520手；IF1012合約以3620點(diǎn)開盤，最終報(bào)收于3577點(diǎn)，結(jié)算價(jià)下跌1.19%，成交63365手，持倉18910手。

二、滬深300期貨價(jià)格的影響因素

1.現(xiàn)貨走勢(shì)

周三，滬深300指數(shù)報(bào)收于3499.11點(diǎn)，較前一交易日下跌0.70%。從滬深300行業(yè)系列指數(shù)來看，十大行業(yè)指數(shù)漲跌互現(xiàn)；滬深300金融指數(shù)與滬深300信息指數(shù)跌幅居前，分別下跌1.92%和1.34%。從滬深300個(gè)股表現(xiàn)來看，房地產(chǎn)、銀行、汽車及零部件、鋼鐵、煤炭開采等行業(yè)領(lǐng)跌指數(shù)。

2.全球主要市場(chǎng)表現(xiàn)

周三，美國股市小幅上漲，美上周首次申請(qǐng)失業(yè)救濟(jì)人數(shù)下降以及貿(mào)易赤字下降等消息推動(dòng)美股上漲。

周三，歐洲股市小幅下跌，因擔(dān)心歐元區(qū)債務(wù)問題升級(jí)。

3.相關(guān)政策

根據(jù)國家統(tǒng)計(jì)局公布的經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)發(fā)布日程顯示，今日上午將公布10月份國民經(jīng)濟(jì)運(yùn)行數(shù)據(jù)，包括GDP、CPI、PPI等主要數(shù)據(jù)將逐一披露。8、9月的CPI已經(jīng)處于高點(diǎn)，今后物價(jià)走勢(shì)、能否完成年內(nèi)3.5%的預(yù)期目標(biāo)等都成為關(guān)注的焦點(diǎn)。

央行周三晚間宣布，自11月16日起，上調(diào)存款類金融機(jī)構(gòu)人民幣存款準(zhǔn)備金率0.5個(gè)百分點(diǎn)。這是央行年內(nèi)第4次上調(diào)存款準(zhǔn)備金率，預(yù)計(jì)此次上調(diào)存款準(zhǔn)備金率共計(jì)凍結(jié)資金超過3000億元。
 
結(jié)論：從宏觀面上看，中國人民銀行決定上調(diào)存款類金融機(jī)構(gòu)人民幣存款準(zhǔn)備金率0.5個(gè)百分點(diǎn)，短期內(nèi)將對(duì)銀行等權(quán)重股構(gòu)成利空，拖累指數(shù)；從資金面上看，昨日滬深300個(gè)股繼續(xù)出現(xiàn)大量資金凈流出，資金流出量為76.9億元，來自資金的推動(dòng)進(jìn)一步減弱；從技術(shù)上看，周三滬深300指數(shù)全天維持弱勢(shì)震蕩格局，盤中一度觸及10日均線，尾盤有所拉升，成交量小幅縮小。我們認(rèn)為，今日統(tǒng)計(jì)局公布的宏觀經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)將對(duì)未來一段時(shí)間指數(shù)走勢(shì)產(chǎn)生重要影響，投資者今日短線偏空操作為宜。繼續(xù)關(guān)注IF1012合約與指數(shù)之間的期現(xiàn)套利機(jī)會(huì)。