操縱停損

大型交易機構(gòu)經(jīng)常攻擊場內(nèi)交易員的買進報價，然后迫使他們回補。情節(jié)如下：

買進報價多少？（大型交易機構(gòu)問場內(nèi)交易員）

買進報價60，賣你10口，現(xiàn)在的買進報價多少？

買進報價55，賣你20口，現(xiàn)在的買進報價多少？

買進報價50，賣你30口，現(xiàn)在的買進報價多少？

買進報價45，賣你40口，現(xiàn)在的買進報價多少？

買進報價40，賣你50口，現(xiàn)在的買進報價多少？

所以，大型交易機構(gòu)不斷賣出，場內(nèi)交易員被迫買進，行情持續(xù)下滑?，F(xiàn)在，原本站在賣方的大型機構(gòu)開始買進，“買進報價45”，然后“買進報價50”。那些在45與40賣出的場內(nèi)交易員開始恐慌，急著想出場。同時電腦熒幕上顯示的股價暴跌走勢可能引發(fā)你的賣出訊號。這種巨幅起落的行情把你震傷出場，讓你在場外干瞪眼。

動機的重要性

交易新手經(jīng)常忽略動機的重要性。由于動機會誘發(fā)與指導行為，所以經(jīng)常被形容為邁向目標的誘因。目標是“什么”，動機是“為什么”。相對于缺乏動機來說，不知道自己缺乏動機更糟糕。在后者的情況下，我們已經(jīng)踏上毫無心理準備的毀滅之路，因為我們不知道自己缺乏到達目的地的某些必需品。

在交易過程中，如果我們知道自己的動機，就比較可能發(fā)展一套適用的交易系統(tǒng)。舉例來說，如果你偏愛長期投資而采用短線交易系統(tǒng)，那么動機就會發(fā)生問題。你的動機顯示你希望進行的交易類型，交易系統(tǒng)則顯示你應(yīng)該進行的交易內(nèi)容，兩者可能匹配或不匹配。

首先需要處理一個問題：你是否知道自己從事交易與持續(xù)進行交易的動機？把答案記錄下來，你往后需要它們。某些人的交易動機是希望控制自己的命運，想要掌握自主權(quán)。這些人對于穩(wěn)定的就業(yè)機會不感興趣。自我塑造是另一種常見的交易動機。大多數(shù)交易者都完全依賴自己的力量獲致成功。還有一些人的交易動機是“賺錢”。這些人都追求自己與他人的認同。

目標

目標的重要性

動機與目標相互配合。動機是引擎，目標是目的地。沒有目標，動機就不存在；沒有動機，目標也不能存在。兩者相生相成，缺一不可。

設(shè)定目標可以提供交易的方向。湯姆·卡普蘭說過：“如果你能夠區(qū)別移動與方向，就已經(jīng)克服成功路上的大部分障礙?！痹O(shè)定一系列的目標，交易者就有專注的對象。除了樹林之外，我們也看得見具體的樹。因此，專注可以提供更具建設(shè)性的行為，避免浪費時間與精力。

在任何計劃中，設(shè)定目標是第一步驟，我們首先必須知道自己想要到哪里。然后，我們才考慮如何到達那里。設(shè)定目標也可以降低憂慮，因為我們知道自己的方向。

當我們開始達到某些目標之后，就會產(chǎn)生自信的積極心態(tài)。本書采訪的每位頂尖交易員都重復強調(diào)，自信是交易成功的必要特質(zhì)。

設(shè)定交易目標需要考慮一些問題：

·首先考慮先前寫下來的動機。如同尼爾在《期貨場內(nèi)交易花招》中說的，“除非你能夠掌握自己，否則不可能掌握市場?！?/P>

·考慮你的最終目標是什么。

·考慮哪些東西妨礙你達成目標。

·你認為達成目標需要支付多少代價？你是否愿意支付這個代價？

這些問題的答案可以協(xié)助你設(shè)定目標。

如何設(shè)定交易目標

為了充分發(fā)揮功能，交易目標需要具備一些特質(zhì)：

1.內(nèi)容明確。目標必須非常清楚。如果目標的內(nèi)容太過于含糊，你很難專注。

2.可以衡量。換言之，目標除了“質(zhì)”之外，還需要有“量”。如果你不能看到自己進步的程度，就會喪失動機。同理，如果你不能衡量自己沒有進步的程度，就不能專注于必須改進的領(lǐng)域。把目標設(shè)定為“賺很多錢”，這不是一種能夠提升動機的目標。另外，目標也不應(yīng)該全有或全無。你應(yīng)該設(shè)定“樂觀”、“實際”與“需要改進”的目標。

3.目標需要放在時間架構(gòu)內(nèi)。一個沒有時間衡量基準的目標，很難提供足夠的動機，因為永遠有明天或明年。時間架構(gòu)告訴你什么時候出發(fā)，你的速度需要多快。另外，交易目標也應(yīng)該分為短期（每天）、中期與長期。將整個旅程劃分為幾段，分別設(shè)定中途目標，如此有助于你達到最終的目的。達成中途目標的成就感，可以鼓舞你繼續(xù)前進。

4.交易目標應(yīng)該切合實際。這是最常見的一種錯誤。如果你從來沒有接觸選擇權(quán)，那么最初目標應(yīng)該是讀一些有關(guān)選擇權(quán)內(nèi)容、交易與策略的書籍。如果目標不切合實際，勢必產(chǎn)生挫折感與忿怒，乃至喪失動機。

5.交易目標應(yīng)該盡可能設(shè)定在自我控制的范圍內(nèi)。如果需要依賴別人的“贈與”，達成目標的可能性就較低。

6.從正面的角度設(shè)定目標。換言之，目標不應(yīng)該設(shè)定為你希望避免的狀況。舉例來說，“虧損部位不得加碼”應(yīng)該改為“每筆交易的風險不得超過1000美元或交易資本的3％”。

7.目標應(yīng)該具備績效與成果的取向?？冃繕岁P(guān)系著成功，藉以衡量自己與交易技巧的進步程度。成果目標關(guān)系著特定的獲利。

8.為了避免大量目標造成手足無措的可能性，應(yīng)該把目標分門別類，設(shè)定優(yōu)先順序。換言之，將目標歸納為幾個類別。

9.最后，把目標留在手邊。不要記錄下來之后就歸檔。把它們掛在每天都看得見的地方，但不要讓它們成為毫無意義的標語。

追蹤目標的進度

目標需要經(jīng)常追蹤評估，調(diào)整不合理的目標。如果某個目標根本無法達成，就需要調(diào)整。如果某些目標太過于容易，就需要向上修正。你必須成為自己的最佳訓練師，但是必須切合實際。不可能每筆交易都賺錢。