因涉嫌操縱焦炭、焦煤期貨，非法獲利上千萬(wàn)，渤海融幸于近日收到證監(jiān)會(huì)罰單，被罰沒(méi)約2040萬(wàn)元。渤海融幸是東北證券控股子公司渤海期貨的全資孫公司。

案件回顧

回顧來(lái)看，早在2021年12月底，東北證券曾公告稱，收到控股子公司渤海期貨報(bào)告，渤海期貨的全資孫公司渤海融幸收到證監(jiān)會(huì)出具的《立案告知書(shū)》（證監(jiān)立案字0062021047號(hào)），因渤海融幸涉嫌操縱期貨合約，證監(jiān)會(huì)決定對(duì)其立案。  

時(shí)隔近3年后，渤海融幸案有了官方處理結(jié)果。10月10日晚間，東北證券稱，其于10月9日收到渤海期貨報(bào)告，獲悉渤海融幸收到證監(jiān)會(huì)《行政處罰事先告知書(shū)》。          

具體來(lái)看，渤海融幸涉嫌擠倉(cāng)操縱焦炭2101合約、焦煤2101合約，渤海融幸、肖佳華涉嫌約定交易操縱焦煤2101合約。經(jīng)監(jiān)管查明，渤海融幸及相關(guān)人員涉嫌違法的事實(shí)如下： 2020年12月29日至2021年1月15日期間，渤海融幸利用不正當(dāng)手段規(guī)避持倉(cāng)限制，形成持倉(cāng)優(yōu)勢(shì)，實(shí)施擠倉(cāng)行為，影響焦炭2101合約、焦煤2101合約交易價(jià)格，其間違法所得共計(jì)1019.76萬(wàn)元；渤海融幸、肖佳華通過(guò)約定交易方式操縱焦煤2101合約，無(wú)違法所得。          

楊會(huì)兵時(shí)任渤海融幸總經(jīng)理和渤海融盛董事、總經(jīng)理，是渤海融幸案涉操縱焦炭2101合約、焦煤2101合約行為直接負(fù)責(zé)的主管人員；王燁時(shí)任渤海融幸黑色系商品期貨交易團(tuán)隊(duì)負(fù)責(zé)人，是渤海融幸案涉操縱焦炭2101合約、焦煤2101合約行為的其他直接責(zé)任人員。          

綜合上述違法事實(shí)，證監(jiān)會(huì)根據(jù)相關(guān)規(guī)定擬決定對(duì)渤海融幸（上海）商貿(mào)有限公司責(zé)令改正，合計(jì)沒(méi)收違法所得1019.76萬(wàn)元，并處以1019.76萬(wàn)元的罰款；對(duì)楊會(huì)兵給予警告，合計(jì)處以20萬(wàn)元的罰款；對(duì)王燁給予警告，合計(jì)處以10萬(wàn)元的罰款；對(duì)肖佳華責(zé)令改正，并處以20萬(wàn)元的罰款。          

據(jù)悉，期貨擠倉(cāng)也被稱為“逼倉(cāng)”，通常發(fā)生在期貨合約的交割月或臨近交割月時(shí)，由市場(chǎng)大戶或莊家通過(guò)控制現(xiàn)貨市場(chǎng)的供應(yīng)量或利用資金優(yōu)勢(shì)，對(duì)期貨合約價(jià)格施加影響，從而迫使其他交易者因擔(dān)心無(wú)法獲得足夠的實(shí)物交割而被迫在不利的價(jià)格上平倉(cāng)出局。          

證監(jiān)會(huì)于2019年11月公布的《關(guān)于〈期貨交易管理?xiàng)l例〉第七十條第五項(xiàng)“其他操縱期貨交易價(jià)格行為”的規(guī)定》相關(guān)起草說(shuō)明中指出，擠倉(cāng)操縱是指“在臨近交割月或者交割月，利用不正當(dāng)手段規(guī)避持倉(cāng)限制，形成持倉(cāng)優(yōu)勢(shì)，影響期貨交易價(jià)格”的行為。

頻繁收到罰單

公開(kāi)信息顯示，渤海期貨成立于1996年，位于遼寧省大連市，是國(guó)內(nèi)成立較早的期貨公司，主要從事商品期貨經(jīng)紀(jì)、金融期貨經(jīng)紀(jì)、資產(chǎn)管理、期貨投資咨詢。渤海期貨注冊(cè)資本為5億元，股東為東北券股份有限公司（持股96%）和吉林省融商投資有限公司（持股4%）。

渤海期貨2024年半年報(bào)顯示，上半年公司實(shí)現(xiàn)營(yíng)收11.09億元，同比下滑25.99%；實(shí)現(xiàn)歸屬于掛牌公司股東的凈利潤(rùn)-629.79萬(wàn)元，同比下滑591.54%。其中，渤海融幸上半年貢獻(xiàn)營(yíng)收2.95億元，凈虧損89.01萬(wàn)元。目前，渤海融幸注冊(cè)資本5000萬(wàn)元，主要業(yè)務(wù)為國(guó)內(nèi)貿(mào)易、國(guó)際貿(mào)易，總資產(chǎn)2.22億元，凈資產(chǎn)5369.98萬(wàn)元。

渤海融幸成立于2016年，注冊(cè)資本5000萬(wàn)元，經(jīng)營(yíng)營(yíng)范圍包括國(guó)際貿(mào)易、轉(zhuǎn)口貿(mào)易、區(qū)內(nèi)企業(yè)間的貿(mào)易及貿(mào)易代理，從事貨物及技術(shù)的進(jìn)出口業(yè)務(wù)，從事代理報(bào)關(guān)業(yè)務(wù)，從事代理報(bào)檢業(yè)務(wù)等。渤海期貨通過(guò)渤海融盛資本管理有限公司全資控股渤海融幸，2023年6月，渤海融幸法定代表人已由濮巖變更為蔡瑞。濮巖同時(shí)是渤海期貨董事及總經(jīng)理，蔡瑞為渤海期貨副總經(jīng)理。

近年來(lái)，東北證券頻繁收到監(jiān)管部門開(kāi)出的罰單，暴露出公司在內(nèi)控管理和合規(guī)經(jīng)營(yíng)方面存在的漏洞。

2023年9月，深交所對(duì)東北證券下發(fā)監(jiān)管函，文件顯示，公司作為豫金剛石2016年非公開(kāi)發(fā)行股票項(xiàng)目保薦機(jī)構(gòu)，存在以下違規(guī)行為：未對(duì)發(fā)行對(duì)象認(rèn)購(gòu)資金來(lái)源審慎核查；持續(xù)督導(dǎo)期間未勤勉盡責(zé)，包括未對(duì)募集資金置換預(yù)投資金事項(xiàng)審慎核查、未充分核查募集資金投入項(xiàng)目的情況、未充分關(guān)注募投項(xiàng)目流動(dòng)資金的用途和程序、未對(duì)涉訴事項(xiàng)保持合理的職業(yè)懷疑。

2023年4月，東北證券因未按規(guī)定履行客戶身份識(shí)別義務(wù)，被中國(guó)人民銀行長(zhǎng)春中心支行罰款51.86萬(wàn)元，時(shí)任交易風(fēng)控條線總經(jīng)理于彥被罰款2.03萬(wàn)元。

2022年12月，東北證券延吉光明街證券營(yíng)業(yè)部因違反外匯賬戶管理規(guī)定，被國(guó)家外匯管理局延邊州中心支局責(zé)令改正、警告，并予以罰款10萬(wàn)元。

對(duì)于上述罰單，東北證券表示，擬處罰對(duì)象系公司控股子公司之下屬孫公司及相關(guān)人員，不涉及公司。目前公司及子公司經(jīng)營(yíng)情況正常，《行政處罰事先告知書(shū)》擬處罰事項(xiàng)不會(huì)對(duì)公司及子公司的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)、財(cái)務(wù)狀況及償債能力造成重大不利影響，不會(huì)造成公司重大內(nèi)控缺陷。          

東北證券稱，收到上述《行政處罰事先告知書(shū)》后，渤海期貨已督促渤海融幸嚴(yán)格按照法律法規(guī)規(guī)范開(kāi)展業(yè)務(wù)，公司將加強(qiáng)對(duì)各層級(jí)子公司的管控，避免類似事件發(fā)生。