大家好，我是“林之鶴”劉衛(wèi)新。在進(jìn)入期貨市場(chǎng)的時(shí)候，我有這樣一個(gè)疑問：一名優(yōu)秀的股票交易者會(huì)不會(huì)也是一名出色的期貨交易者呢？

我那時(shí)候看到新聞報(bào)道，說有個(gè)人在股票上做的很好，結(jié)果把賺到的錢全都賠在期貨市場(chǎng)上了，我那時(shí)候非常害怕會(huì)出現(xiàn)這樣的情況。直到后來，我發(fā)現(xiàn)，股票和期貨最大的區(qū)別是：股票市場(chǎng)上有兩種人能夠賺到錢，一種是應(yīng)變能力非常強(qiáng)的，另外一種是固執(zhí)到底不動(dòng)搖的。

以前，我有個(gè)朋友買股票虧了，但是他一直沒有賣，后來這支股票成了ST，然后又摘帽了，到最后這支股票他是賺錢離場(chǎng)的。當(dāng)然了，在以前這種方法是可行的，因?yàn)橐郧俺垂善?，你只要不買在最高點(diǎn)，基本上可以做到100%的勝率，這是為什么？因?yàn)槟菚r(shí)候的退市制度不健全，整個(gè)市場(chǎng)只有幾百支股票，當(dāng)它出現(xiàn)虧損的時(shí)候，大家就開始炒資產(chǎn)重組的概念。所以說那時(shí)候買股票即使虧了，但它還是會(huì)漲回來的。

但這種方法如果放在期貨上，肯定會(huì)很快死掉。因?yàn)槠谪浭歉軛U市場(chǎng)，像前段時(shí)間的碳酸鋰，每天這么大的幅度，可能很快就死掉了。所以從這個(gè)角度來說，期貨比股票操作要難一倍，盈利要小一倍。

我現(xiàn)在不論做股票、期貨還是期權(quán)，當(dāng)本金翻倍后的第一件事，都會(huì)把本金拿出來。光腳不怕穿鞋的，你出的不僅是本金，更是調(diào)整心態(tài)的小技巧，因?yàn)樽鼋灰?，盈利的基礎(chǔ)就是技術(shù)+心態(tài)。攻心為上，很多時(shí)候，做交易的時(shí)候會(huì)有心魔，你如果想要改變自己、戰(zhàn)勝自己，這是非常難的，所以最好的方式，是通過一些小技巧去改變它。用出金的這種方式讓我沒有心理壓力，我都是用賺來的錢接著做交易，那肯定心理沒那么大的壓力。

再有一點(diǎn)，你是追求單利還是復(fù)利，有的交易者可能錢一上來他就受不了了，必須要把錢撤出來，這類交易者可能適合單利。我個(gè)人可能是偏向復(fù)利型，我只要不用到這筆錢，我就會(huì)放在賬戶里管理它，因?yàn)樽邚?fù)利路線的話，賬戶跑的是非?？斓?，所以說這里面的核心就一定是要出金。賺了錢一定要出金，這是比較基礎(chǔ)的東西了。

做期貨，品種選好了事半功倍，同樣是上漲趨勢(shì)的品種，可能有的品種上漲的特別磨嘰，比如說高開低走、高開震蕩，總是讓你感覺不太舒服。所以我們?cè)谄贩N選擇上，一定要找到市場(chǎng)上走勢(shì)最清晰、最明亮的品種，這會(huì)讓你的收益最大化。

還有一點(diǎn)是技術(shù)指標(biāo)，就我個(gè)人的這幾十年操作來看，其實(shí)技術(shù)指標(biāo)沒有特別重要的東西，它就是看盤的一個(gè)習(xí)慣。比如說，我認(rèn)為K線、均線、MACD、布林線這幾樣就足夠了，其他的亂七八糟的指標(biāo)也沒必要去弄得這么亂。

關(guān)于風(fēng)控管理，我認(rèn)為是很簡(jiǎn)單的，是停止你決策的錯(cuò)誤，因?yàn)槟憧隙ㄒ蝗雸?chǎng)就是錯(cuò)誤的。這有一個(gè)非常簡(jiǎn)單的例子，比如你有10萬塊錢在做，然后虧了5萬，虧了50%，但是你這5萬想要漲回來是需要100%的。所以在市場(chǎng)上是非常容易賠錢的，賺錢是非常難的。有的時(shí)候，有人把止損等于再生，這是一種利益的交換，確實(shí)一定要把止損做好。風(fēng)控管理就那么幾種方式，一種是空間止損，一種是時(shí)間止損，還有一種是移動(dòng)止損，以及關(guān)鍵價(jià)位止損。

特別提醒一下，止損最好設(shè)為云條件單，因?yàn)樵茥l件單是沒有感情的，它不知道你賠錢有多心疼，到了那個(gè)價(jià)格會(huì)自動(dòng)觸發(fā)平倉(cāng)，但如果你不去設(shè)置這些東西，你去看行情走勢(shì)你就下不去手，因?yàn)檫@是反人性的事情，有很多這樣的例子。可能你本來想10點(diǎn)去平倉(cāng)，結(jié)果到10點(diǎn)反彈了一下，平還是不平呢，想想等一會(huì)再回來些一定平，結(jié)果一會(huì)虧的更多了，越走越遠(yuǎn)。所以說最好一定是要云條件單。

比風(fēng)控更重要的是資金管理和情緒管理。資金管理其實(shí)就是事前風(fēng)控。隨著你的投入比例不斷上升，你的盈利確實(shí)是上升了，但是過了一個(gè)點(diǎn)之后，你投注的越多，可能虧錢的概率越大。因?yàn)檫@是一個(gè)拋物線的性質(zhì)，假設(shè)你有百分之三四十的倉(cāng)位，可能是非常舒服的，哪怕有黑天鵝之類的也都能避過去。

世界上最強(qiáng)大的力量不是原子彈，而是復(fù)利+時(shí)間。復(fù)利有兩個(gè)特征，就是經(jīng)過時(shí)間的發(fā)酵，復(fù)利會(huì)把數(shù)字變得非常龐大，所以你不要覺得倉(cāng)位低，賺的慢、跑的慢，不是這樣的。只要你能保證每年都在賺錢，像巴菲特每年才百分之二十幾，他長(zhǎng)期賺錢就成為了世界首富，所以一定要保持每年都實(shí)現(xiàn)盈利。

關(guān)于情緒管理，這是重中之重。前面講的很多內(nèi)容可能大家網(wǎng)站上有看到過，但還是做不到，那可能就是情緒行為管理出問題了。因?yàn)橼厔?shì)交易最高的境界就是：截?cái)嗵潛p，讓利潤(rùn)奔跑！這幾個(gè)字看起來很簡(jiǎn)單，但它卻是反人性的，正常的人性是截?cái)嘤?，讓虧損奔跑。

我有個(gè)朋友炒股票，他是10元買的，10.1元就跑，跌到9元不跑?？赡芎芏嗳藭?huì)有這樣的心理，我虧錢要是割肉了就是真的虧了，我非要等到它漲回來，它漲一分錢我都可以跑，所以想要做到情緒管理是很難的，最終只有少數(shù)人能夠達(dá)到這種境界。

以上是我個(gè)人的一些見解，交易策略沒有圣杯，但是交易理念有，就是活得長(zhǎng)、虧的少、賺的多，謝謝大家！