3、4月份是年報密集披露期，本周更有一些明星公司年報亮相。目前，農(nóng)行、工行、建行等幾大國有銀行和招行等重要商業(yè)銀行年報已經(jīng)披露。

乍一看，銀行業(yè)依舊是最賺錢的行業(yè)之一，“賺錢機器”名不虛傳。以工商銀行為例，去年全年凈利潤2875億元，日賺7.88億 ?！坝钪嫘小钡馁嶅X能力真不是蓋的。

銀行業(yè)雖然依舊賺錢，但過去“躺著賺錢”的時代已經(jīng)成為傳說。金融科技的發(fā)展，使銀行業(yè)在逐漸轉(zhuǎn)型。從目前已經(jīng)披露的銀行年報，我們可以看出一些行業(yè)新趨勢和新的投資機會。

其一，盈利能力增強。

建設(shè)銀行2017年凈利潤2,423億元人民幣，同比增長4.67%。農(nóng)行全年實現(xiàn)凈利潤1931.33億元，同比增長4.9%，日賺5.3億。2017年工行實現(xiàn)凈利潤2875億元，比上年增長3%，凈利潤總量保持全球銀行業(yè)第一位。

招商銀行在2017年收獲頗豐，凈利潤在大中型銀行中，增速率先重回兩位數(shù)。招商銀行2017年營業(yè)收入2209億元，同比增長5.33%；歸屬于上市公司股東的凈利潤702億元，同比增長13%，基本每股收益2.78元。

其二，資產(chǎn)質(zhì)量向好。

過去，很多投資者對銀行頗有成見，認為銀行雖然表面賺錢，但不良率太高，資產(chǎn)質(zhì)量有問題。因此，不少人對投資銀行股頗為忌憚。但國內(nèi)銀行業(yè)總是能夠在人們的擔(dān)心中交出靚麗成績單，可以說是逆風(fēng)飛揚。

招行不良貸款余額和不良貸款率6年來首次實現(xiàn)“雙降”，資產(chǎn)質(zhì)量趨穩(wěn)向好。建行2017年末不良貸款率1.49%，2016年末為1.52%。工行2017年不良率較上年下降0.07個百分點至1.55%

值得注意的是，農(nóng)行不良率長期較高，這也是它過去最為投資者擔(dān)心的地方。但去年農(nóng)行不良貸款余額和不良貸款率雙降。原因在于農(nóng)行去年決定實行凈表計劃，運用多種方式加大不良貸款的處置力度，力爭2017年把不良貸款占比控制在2%以內(nèi)。而1.81%的不良率水平也恰恰證明了農(nóng)行在處置不良資產(chǎn)方面的努力。但這一數(shù)據(jù)仍高于銀監(jiān)會公布的行業(yè)平均不良率水平，目前商業(yè)銀行不良貸款率為1.74%，大型商業(yè)銀行不良率為1.53%。

其三，金融科技崛起。

前一階段，有人擔(dān)心銀行裁員，出現(xiàn)營業(yè)網(wǎng)點“關(guān)停潮”。原因在于，隨著自助銀行、網(wǎng)上銀行、手機銀行等全面發(fā)展，銀行業(yè)金融機構(gòu)網(wǎng)點服務(wù)離柜業(yè)務(wù)率在大幅提高。近段時間以來，各類型銀行相繼關(guān)停不少營業(yè)網(wǎng)點。以農(nóng)行為例，截至2017年末，農(nóng)行在職員工總數(shù)487307人(另有勞務(wù)派遣用工8541人)，較2016年末減少9391人。其中柜面人員數(shù)量降幅最為明顯，截至2017年末，農(nóng)行柜面人員為138438人，比2016年減少9189人，占全行減少總?cè)藬?shù)的97.85%。

其實，銀行從業(yè)人員的減少和部分營業(yè)網(wǎng)點的關(guān)停，也可以理解為金融科技的崛起。在金融科技浪潮下，銀行網(wǎng)點的關(guān)停、營業(yè)面積的減少、人員的精簡，將是一種必然趨勢。銀行網(wǎng)點未來的發(fā)展方向應(yīng)該是小而智能化，功能會相對簡單些，而不是數(shù)量的問題。

在金融科技方面，招行著力在基礎(chǔ)設(shè)施、IT與業(yè)務(wù)融合、創(chuàng)新機制建設(shè)、人才結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型四個方面全面對標(biāo)金融科技企業(yè)。用戶數(shù)在2017年也邁上了新量級，零售客戶數(shù)、兩大APP合計用戶數(shù)均突破1億大關(guān)。招行在人工智能應(yīng)用方面推出的摩羯智投，規(guī)模已突破100億元，成為業(yè)內(nèi)最大的智能投顧產(chǎn)品。在當(dāng)前最火的區(qū)塊鏈技術(shù)領(lǐng)域，招行2017年2月就已實現(xiàn)了商用，成功推出基于區(qū)塊鏈技術(shù)的跨境直聯(lián)支付平臺，并完成了中國內(nèi)地首宗區(qū)塊鏈跨境支付業(yè)務(wù)。

銀行業(yè)也不斷進行金融創(chuàng)新。去年，銀行業(yè)幾乎全部表態(tài)響應(yīng)“租購并舉”，為住房租賃市場各參與主體提供全鏈條的金融產(chǎn)品與服務(wù)。截至目前，建行住房租賃平臺已累計上線房源12萬套，成功出租2.6萬套，今年每個月可以讓1萬戶租客在建行平臺發(fā)布的房子中拎包入住。建設(shè)銀行明確提出“要租房 到建行”，該行不僅“有房源”、“有（貸款）產(chǎn)品”，甚至還“有指數(shù)”——包括住房價格指數(shù)和住房租賃指數(shù)，指數(shù)成果開放共享。

工商銀行也進行戰(zhàn)略升級，利用金融科技打造智慧銀行。2017年工商銀行在金融科技領(lǐng)域動作不斷，組建網(wǎng)絡(luò)金融部推動互聯(lián)網(wǎng)金融e-ICBC2.0向e-ICBC3.0智慧銀行戰(zhàn)略升級；完成七大創(chuàng)新實驗室組建，深挖大數(shù)據(jù)、人工智能、區(qū)塊鏈等金融科技在場景中的應(yīng)用。