如果要理念上站在虧貨的對面，就要研究虧貨的思維方式，其實(shí)前面那張關(guān)于賭徒和職業(yè)賭徒的表中，就列明了兩種人的很多區(qū)別，其實(shí)你能從中看到很多典型的對立面，那將是一個(gè)很好的參照。

一個(gè)新手最顯著的想法就是：

“如果我賺錢了，就賣出，虧損了，就拿到賺錢后賣出，這不是包賺嗎？”這個(gè)想法看似沒有什么漏洞，但是稍微有經(jīng)驗(yàn)的交易者就明白為什么行不通。如果你不明白這個(gè)道理，我溫和的建議你先放下本書，去了解一些交易的基本知識后再重新把本書拿出來，因?yàn)殡S著探討的深入，后面的內(nèi)容會越來越專業(yè)，又限于篇幅，所以不可能每個(gè)基礎(chǔ)的問題都展開來解釋，所以我善意的提出這個(gè)建議。其實(shí)這是金融市場和傳統(tǒng)市場的重大區(qū)別所在，因?yàn)閭鹘y(tǒng)市場是提供服務(wù)的，傳統(tǒng)市場遵循低買高賣的原則，因?yàn)橄M(fèi)者接受了你的價(jià)值；而金融市場不提供任何服務(wù)，相反你參與金融市場是為了得到市場為你提供的價(jià)值，比如流動性，難道你不是為利潤而來嗎？并且前面探討過交易反人性的性質(zhì)，如果一種典型的順應(yīng)人性的思維方式能夠在市場立足的話，未免你把問題想簡單了。

“既然市場復(fù)雜，那么多學(xué)習(xí)吧?！?/strong>市面上有關(guān)金融的著作，多如牛毛，但是，其中90%是糟粕，一個(gè)新入市的交易者是根本分不清楚哪些是有價(jià)值的書，哪些是無價(jià)值的書，最要命的是，無價(jià)值的書不但不能幫助到你，反而誤導(dǎo)你走很多彎路，甚至走進(jìn)死路。其實(shí)賺錢的秘密概括起來不會超過十個(gè)字：“優(yōu)勢，一致性，資金管理”，但是我卻要用一本書來講清楚它們?yōu)槭裁粗匾?。然而，市面上的著作都是跟你大談特談技術(shù)指標(biāo)，注重交易方法的討論。其實(shí)我到現(xiàn)在都不知道布林線和KDJ的算法，但并不妨礙我賺錢，我的交易系統(tǒng)里面根本不用這些東西，后面我會談到為什么我不用到它們。

【擴(kuò)展閱讀】如何分辨垃圾著作：

一、跟你大談技術(shù)指標(biāo)，告訴你根據(jù)這種方法買入就能賺錢，然后再給你舉一大推例子，比如按照這個(gè)方法買入某某股票，后面會爆發(fā)一波大行情，其實(shí)這種行情無法復(fù)制，并且很多例子是在牛市中的例子，其方法也不具備統(tǒng)計(jì)規(guī)律性。輕信的人無非是抱有一夜暴富的心態(tài)，而這些著作的作者剛好迎合了這些人的心態(tài)。這些著作還有一些典型的特征，有一個(gè)類似傳銷的名字如《如何三年翻10倍》、《90%勝率的投資秘籍》等。

二、模糊的描述一些問題，讓你去“悟”。 如果你按照他的方法碰巧賺到了錢，就是你悟性好，反之，方法沒問題，是你自己悟性的問題。他會告訴你一大堆方法，然而就是沒有總結(jié)性的結(jié)論。如果你一再追問，他就會告訴你，有些東西只可意會不可言傳，甚至?xí)贸鲆恍┙桓顔蝸斫忉屆恳还P交易的邏輯，讓你對他產(chǎn)生油然而生的敬佩之情。

三、弄一些神奇數(shù)學(xué)和很玄乎的理論，比如分形理論和拓?fù)鋵W(xué)，甚至連易經(jīng)都能用上，反正就是讓你聽不懂，你不懂，就證明你知識不夠，就更加要跟他好好學(xué)習(xí)。分形理論有沒有用，至少我沒有發(fā)現(xiàn)其作用，因?yàn)樵叫〉闹芷谠骄邆潆S機(jī)性，并且越難賺錢，頻率和優(yōu)勢互損，而組成優(yōu)勢的勝率和盈虧比也互損，互損你可以理解為負(fù)相關(guān)，而如果某個(gè)時(shí)間頻率和優(yōu)勢能夠達(dá)到一個(gè)驚人的好數(shù)據(jù)，那你一定要小心了，要么你回測中有漏洞（比如用到了未來函數(shù)，偷價(jià)，忽略了成本和滑點(diǎn)等原因），要么一定不具備穩(wěn)定性，如果基于這種回測數(shù)據(jù)讓你誤以為找到了高頻交易的圣杯，并且投入很多資金來執(zhí)行這個(gè)策略的話，通常不會有很好的結(jié)果。

【擴(kuò)展閱讀】如何理解經(jīng)典著作：

另外我要特別特別強(qiáng)調(diào)一個(gè)關(guān)于閱讀經(jīng)典投資著作的誤區(qū)。

因?yàn)榻鹑谑袌龅奶厥庑浴獦O大的淘汰率，它不像傳統(tǒng)行業(yè)，傳統(tǒng)行業(yè)中的一個(gè)平庸之輩，比如一個(gè)很一般的教師或者醫(yī)生，甚至是三流演員，都能混口飯吃。但是交易行業(yè)而言，如果你不是排名10%前的佼佼者，就會被淘汰。這是一個(gè)淘汰率超過90%的行業(yè)（90%應(yīng)該還是保守估計(jì)，我個(gè)人認(rèn)為實(shí)際會更低）。并且，交易行業(yè)是一個(gè)最能檢驗(yàn)思想高度的行業(yè)，傳統(tǒng)行業(yè)中的投資決策會很難證明，兩個(gè)經(jīng)營方案最后到底哪個(gè)更出色，很難說得清楚，也無法檢驗(yàn)。因?yàn)槟氵x擇了一個(gè)方案之后，另外一個(gè)方案就永遠(yuǎn)失去了證明的機(jī)會，比如一個(gè)餐廳的裝修風(fēng)格到底是古典好還是現(xiàn)代好，當(dāng)你裝修了古典風(fēng)格之后，你永遠(yuǎn)無法知道現(xiàn)代風(fēng)格的機(jī)會成本到底是多大，因?yàn)檎f不清楚，也無法證明；但金融市場不同，如果你的交易理念不正確或者有明顯的缺陷，你的錯(cuò)誤必然會反應(yīng)在資金曲線上，所以檢驗(yàn)一個(gè)人到底是不是交易行業(yè)的專家，唯一有說服力的就是兩年以上的資金曲線，除此之外什么都無意義，如果你覺得他的交易理念有問題，你不用和他爭論，最后市場會證明一切。

很多經(jīng)典著作會給你講故事，這種著作會跨大市場的財(cái)富效應(yīng)，讓人誤認(rèn)為這條路會走得很輕松，典型的是會忽略很多失敗的樣本，而僅僅把成功的部分寫下來，這些著作沒有揭示交易行業(yè)的殘酷性，這些著作雖然不是垃圾著作，但是，你一定要帶前提和自己的理解去讀這些書。

比如你讀《股票作手回憶錄》的時(shí)候，一定要知道杰西?利弗莫爾最后是以自殺收場，我并不是貶低祖師爺，而是你在讀這本著作的時(shí)候，一定帶著這個(gè)條件去讀，這個(gè)條件在書上是沒有的，如果你帶著這個(gè)條件去讀，你就不難知道一個(gè)信息，就是杰西?利弗莫爾的輝煌是基于重倉操作，放大了杠桿得到的，你是要追求這種耀眼的光芒，還是追求在這個(gè)市場活下去，這個(gè)問題沒有標(biāo)準(zhǔn)答案，取決于你。

再比如你讀《海龜交易法則》的時(shí)候一定要知道柯蒂斯?費(fèi)思是放棄海龜交易法則多年之后才將海龜交易法則公布出來的，海龜創(chuàng)始人理查德?丹尼斯最終破產(chǎn)兩次徹底退出了市場，書中只是簡單的提到這些因素。相信我，原版海龜交易法則并不適合目前的市場，我知道正在用海龜交易的人和即將準(zhǔn)備用海龜交易的人聽不進(jìn)去，就跟當(dāng)初的我一樣，但是我還是如很多前人一樣給出這個(gè)忠告，原版海龜交易法則不適合目前市場的原因是其有極大的破產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)，并且現(xiàn)在期貨市場的相關(guān)性太大。

但是是不是這些經(jīng)典之作就無價(jià)值了呢？顯然不是。這些經(jīng)典之作中的經(jīng)典人物，他們都有非?？扇〉闹档脤W(xué)習(xí)的地方，杰西?利弗莫爾和理查德?丹尼斯這些大師都是在當(dāng)時(shí)沒有現(xiàn)在的技術(shù)分析手段的情況下形成了自己對市場的獨(dú)特見解，他們是交易的開拓者，這個(gè)方面他們是成功的，但是你要明白的是，他們?yōu)槭裁磿?，或者說某種意義上的失敗。如果你不帶有這些前提去閱讀這類書籍，就匆忙的按照這些方法殺入市場，必然會碰的頭破血流。你要學(xué)習(xí)杰西?利弗莫爾的交易思想和對市場的理解，而不是學(xué)他敢于重倉操作的手法；你要學(xué)習(xí)海龜交易法則的資金管理方法和分散投資的原則，而不是照搬法則本身?！豆善弊魇只貞涗洝泛汀逗｝斀灰追▌t》仍然是我覺得必讀的十本經(jīng)典著作之二。

“做了這么久，我還是虧錢，是我學(xué)藝不精？”技術(shù)分析是死路，如果你覺得你努力夠了，但是仍然學(xué)不進(jìn)去，是不妨停下來思考一下，是不是你的方向錯(cuò)了，鉆進(jìn)了技術(shù)分析的迷宮？我雖然不知道哪些人能夠賺錢，但是我一定知道哪些人賺不到錢，就是那些糾結(jié)于技術(shù)和方法的人。天天盯盤的刻苦人士，一般而言是很難賺到錢的，盯盤的人無非是希望抓住每一次賺錢的機(jī)會，努力提高勝率，希望找到接近100%的勝率的方法，但是稍微有點(diǎn)概率常識的人都知道，這是不可能是事情，一個(gè)穩(wěn)定盈利的方法一定是以概率取勝，不能坦然接受虧損的人，是無法成功的。那么如果你相信概率，又有刻苦的精神，不妨去學(xué)點(diǎn)基本的回測技術(shù)，編寫一個(gè)指標(biāo)可以馬上把幾千次的交易結(jié)果顯示出來，肉眼不是做不到概率的統(tǒng)計(jì)，因?yàn)槟銢]有大數(shù)據(jù)的支持，很難發(fā)現(xiàn)金融市場中不太明顯的相關(guān)性，相信我，基礎(chǔ)的回測技術(shù)在短時(shí)間內(nèi)一定可以學(xué)會，如果你是一個(gè)真正刻苦的人。

最后給出我的結(jié)論，從方法論上講，趨勢跟蹤方法就是虧貨的對面，因?yàn)樘澵泜兲澚瞬毁u，賺了急于兌現(xiàn)，而趨勢跟蹤，虧了很快止損，賺了一直持盈，這就是某種意義上的“對面”；從更大的交易理念上講，虧貨苦苦尋找完美的方法，而如果你堅(jiān)持用一個(gè)方法去拿概率的確定部分，這也是對面。

點(diǎn)擊閱讀：

《量化交易之門》連載1：序，什么是量化交易？

《量化交易之門》連載2：怎樣成為一個(gè)成功的交易者？

《量化交易之門》連載3：成功是99%的努力，加1%的天賦

《量化交易之門》連載4：普世價(jià)值觀阻礙了人們對交易世界的探索

《量化交易之門》連載5：賭博導(dǎo)致破產(chǎn)的原因？

《量化交易之門》連載6：為什么普通人“期望的曲線”是向下的？

《量化交易之門》連載7：決定盈利與否的分水嶺——一致性

《量化交易之門》連載8：從恐懼和貪婪的角度談一致性

《量化交易之門》連載9：成功的交易習(xí)慣是反人性的

《量化交易之門》連載10：站在虧貨的對面

《量化交易之門》連載11：走出技術(shù)分析的迷宮