IH1611：2200-2225區(qū)間操作，壓力2235。 

IF1611：3300-3310多，壓力3335，止損3290。

IC1611： 6450附近多，止損6440。

T1612：多單繼續(xù)持有，止損101.8。 

黃金1612：空單繼續(xù)持有，

白銀1612：空單繼續(xù)持有。 

Cu1612：空單持有 止損37500 目標價36700附近。

螺紋1701:2430—2520區(qū)間操作 

鐵礦石1701:441空，目標433，止損443 

L1701：預計日內(nèi)震蕩，9350-9550區(qū)間操作，注意風險

PP1701：預計日內(nèi)震蕩，7750-7950區(qū)間操作，注意風險 

J1701:逢低買入，支撐1510，壓力1600

JM1701:逢低買入，支撐1200,壓力1250

PTA1701:4840下方短多，止損4780

豆粕1701:2830至2880區(qū)間震蕩，

菜粕1701:2220至2270區(qū)間震蕩

油脂：前期多單部分底倉持有，滾動操作

白糖1701:日內(nèi)回落6700下方多

棉花1701:日內(nèi)回落14850附近短多。 

日內(nèi)交易策略

1、金融  

期指：隔夜歐美股市漲跌不一，昨日滬指上沖3100關(guān)口乏力，主板呈現(xiàn)縮量震蕩，中小板創(chuàng)業(yè)板放量上漲，市場風格有所轉(zhuǎn)變。本周滬股通連續(xù)三日凈流入，兩融緩慢增加，存量博弈態(tài)勢不變，目前期指高位小幅震蕩，波動率有所下降。

IH1611：2200-2225區(qū)間操作，壓力2235。 

IF1611：3300-3310多，壓力3335，止損3290。

IC1611： 6450附近多，止損6440。

50ETF期權(quán)：昨日50ETF區(qū)間震蕩，上漲0.04%至2.28。總成交量為271266張，減少265144張，PCR（put/call ratio）為65.88%，指標顯示短期走勢中性偏樂觀。十月認購平值期權(quán)隱含波動率為6.17%，認沽隱含波動率為8.09%，目前期權(quán)認沽認購隱含波動率有所減少，預計短期走勢中性。

期債：央行周四公開市場凈投放1200億元，為一個月來最大規(guī)模，緩解市場資金面緊張局面。在配置需求下和基本面等因素影響下，債市收益率繼續(xù)下行，昨日十年期國債期貨接近上升新高，目前來看債市上漲趨勢仍在。T1612：多單繼續(xù)持有，止損101.8。 

2、金屬

金銀1612：歐洲央行維持三大利率不變，債券購買規(guī)模也不變，符合市場預期，維持QE不變，助美元走高，創(chuàng)出進幾個月來的新高，美國大選辯論，希拉里略勝一籌，未來金價壓力比較大，建議投資者空單繼續(xù)持有，黃金1612：空單繼續(xù)持有，白銀1612：空單繼續(xù)持有。 

滬銅1612：10月20日LME銅庫存減2050噸至348575噸。 周四歐央行利率決議維持按兵不動，但將采取行動的預期推遲至12月，歐元巨震，被動大幅抬升美元，疊加盤初美元已顯出的上行意愿，對基本金屬、原油走勢構(gòu)成明顯壓制，整體大宗品市場僅在早盤小幅沖高后，便集體走弱，并延續(xù)至夜盤收市。技術(shù)面上，隔夜滬銅繼續(xù)延續(xù)震蕩下行的走勢，目前滬銅處于區(qū)間下沿，謹慎逢高做空。日內(nèi)操作建議，謹慎輕倉試著逢高做空。

Cu1612：空單持有 止損37500 目標價36700附近。 

螺紋：工信部顯示前三季度，鋼鐵和煤炭去產(chǎn)能已經(jīng)完成了全年目標任務(wù)的80%以上。央行加大逆回購量向市場投放資金，現(xiàn)貨方面，唐山鋼坯價格跌20，各地鋼材市場價格略有上漲市場觀望情緒加重，螺紋主力夜盤震蕩回調(diào)不過短期仍維持在5日線上方，建議謹慎持多。

螺紋1701:2430—2520區(qū)間操作 

鐵礦石：普氏漲0.45至59.15美元，現(xiàn)貨跌5元至460元/噸，成交一般，海運費大幅下降，雖部分鋼廠調(diào)高鋼材價格，但鋼坯現(xiàn)貨跌20元至2220，說明市場需求轉(zhuǎn)弱，后期原料價格料難以維持強勢，調(diào)整窗口臨近，淡水河谷三季度產(chǎn)量9210萬噸，環(huán)比增加530萬噸，同比增加140萬噸，其他礦山發(fā)布三季報產(chǎn)量均有所增加，連鐵日內(nèi)支撐432，壓力450.鐵礦石1701:441空，目標433，止損443 

3、能化

塑料：上一交易日主力合約PP收于7815，L收于9435，昨日期貨震蕩偏弱，成交量有所回落，近期現(xiàn)貨價格拉漲后，高價貨受抵觸，現(xiàn)貨繼續(xù)上漲可能性小，期貨后市預計進入盤整，第四季度需關(guān)注新產(chǎn)能的投放。

日內(nèi)策略：

L1701：預計日內(nèi)震蕩，9350-9550區(qū)間操作，注意風險

PP1701：預計日內(nèi)震蕩，7750-7950區(qū)間操作，注意風險 

煤焦：20日國內(nèi)焦炭現(xiàn)貨市場穩(wěn)中偏強，交投氣氛活躍。西南代表鋼企補漲300元/噸；目前河北山東領(lǐng)漲，其余地區(qū)均穩(wěn)中待漲，焦企提漲呼聲較高；期貨市場今高位震蕩，倉量均減，但基本面仍向好，焦價支撐仍未動搖；綜上，短期內(nèi)焦炭現(xiàn)貨價格上漲勢頭難有放緩。

J1701:逢低買入，支撐1510，壓力1600

JM1701:逢低買入，支撐1200,壓力1250

PTA1701：恒力和逸盛檢修裝置重啟，三房巷裝置檢修，PTA供應(yīng)有所增加，但是下游聚酯產(chǎn)銷及庫存指標表現(xiàn)均良好，需求旺盛，整體供需格局依舊偏緊，支撐PTA價格。不過10月ACP談成以及價差的擴大套保盤介入對價格形成壓制，且中長期PTA供需結(jié)構(gòu)偏弱，壓制上漲空間。4840下方重新短多。

PTA1701:4840下方短多，止損4780 

4、農(nóng)產(chǎn)品

豆類：美豆沖高回落，出口數(shù)據(jù)良好支撐豆類，隨之美元走強和美國西部豐產(chǎn)消息引發(fā)賣盤打壓回落，千點關(guān)口承壓。截至10月13日當周，16/17年度美豆出口裝船200.85萬噸，高于市場預期的120至160萬噸。國內(nèi)跟盤震蕩，現(xiàn)貨跟隨盤面小漲，成交正常，走勢仍受油脂帶動。短期2800至2900區(qū)間震蕩。

豆類：美豆沖高回落，千點關(guān)口承壓，短期震蕩延續(xù)。國內(nèi)跟盤震蕩，現(xiàn)貨市場相對平淡。豆粕1701:2830至2880區(qū)間震蕩，菜粕1701:2220至2270區(qū)間震蕩。 

油脂主力：人民幣持續(xù)貶值推升遠期進口成本；當前國內(nèi)豆油菜油庫存偏高，棕櫚油國內(nèi)外庫存偏低水平;國慶后油廠開機逐漸恢復，加上菜油拋儲持續(xù)，國內(nèi)油脂供應(yīng)依然充裕；棕櫚油主產(chǎn)國第四季度進入減產(chǎn)時期，但10月產(chǎn)出仍可能繼續(xù)增加，根據(jù)南馬棕果廠商協(xié)會最新的產(chǎn)量調(diào)查， 10月1-15日馬來西亞產(chǎn)量環(huán)比增7%。出口需求下滑，庫存小幅增加，但處于低位；加拿大油菜籽收割受阻，外圍植物油走強支撐國內(nèi)盤面。預計油脂偏強走勢，操作上建議前期多單部分底倉持有，滾動操作。

白糖1701：消息面上巴西16/17年度會把乙醇產(chǎn)量偏向白糖，增加100-200萬噸產(chǎn)能；印度進口預估100-200萬噸。廣西地方拋儲17萬噸，底價6000；利多方面全球中長期減產(chǎn)，外糖價格走高，打擊走私力度加大，走私減少，進口調(diào)查,上一年度全國銷糖率93.12%，國內(nèi)庫存偏低等。價格維持震蕩偏多走勢，進三退二，適合波段操作，低位多單謹慎持有。

白糖1701:日內(nèi)回落6700下方多。

棉花1701:國內(nèi)前期國儲拍賣結(jié)束，總成交266萬噸，短期紡織企業(yè)搶拍國儲囤貨，對新棉需求減少。棉農(nóng)惜售，軋花廠搶收，新棉收購價有所提高，紡織企業(yè)采購暫停觀望，各方目前都在博弈，國儲拍賣結(jié)束之后，新棉短期有價無市。期貨價下破15000，中長期來看，棉花并未有持續(xù)下跌動能，隨著時間推移，紡織企業(yè)庫存消耗，采購會有所增加。供需基本面上看，棉花后期偏緊。15000下方中線分批建倉多單。

棉花1701:日內(nèi)回落14850附近短多。