宏觀股指

前一交易日A股低開，上證綜指跌0.31%報(bào)2878.4點(diǎn)，深證成指跌0.16%報(bào)10154.18點(diǎn)，創(chuàng)業(yè)板指跌0.22%報(bào)2124.16點(diǎn)。新能源汽車概念延續(xù)強(qiáng)勢，有色金屬股再度造好。后A股震蕩下跌，熱點(diǎn)題材股占據(jù)市場風(fēng)口。上證綜指收盤跌0.5%。截止收盤兩市跌多漲少，共1614家個(gè)股下跌，僅917家個(gè)股上漲；64家非ST個(gè)股漲停，僅1家非ST個(gè)股跌停。當(dāng)日滬港通繼續(xù)凈流出5.8億元，截止最新（6月15日）兩融數(shù)據(jù)，兩融余額結(jié)束三連跌，為8392.68億元，比前一交易日增加了79.29億元。

銀證轉(zhuǎn)賬的周數(shù)據(jù)可以從一定程度上反映證券市場資金的流動(dòng)性。截止6月10日數(shù)據(jù)，當(dāng)周銀證轉(zhuǎn)賬凈額繼續(xù)出現(xiàn)大幅凈流出，資金凈流出額為413億元。證券市場交易結(jié)算資金期末余額展示了投資者證券賬戶內(nèi)未用來購買證券金額的日余額。截至6月10日數(shù)據(jù)，該金額為1.55萬億，比上周大幅回落了492億元。兩個(gè)數(shù)據(jù)結(jié)合來看，銀證轉(zhuǎn)賬出現(xiàn)凈流出，交易結(jié)算資金出現(xiàn)凈減少且減少額大于流出額。說明整體來看，場內(nèi)資金繼續(xù)大幅減倉，且資金繼續(xù)流出場外。 

今日有一只新股（哈森股份732958）進(jìn)入網(wǎng)上申購環(huán)節(jié)，發(fā)行價(jià)9.15元，發(fā)行市盈率22.98，滿額申購需要19.22萬元。

國債期貨 

昨日SHIBOR利率曲線整體小幅上行，其中2周SHIBOR上行0.1個(gè)基點(diǎn)，1個(gè)月SHIBOR上行0.95個(gè)基點(diǎn)，3個(gè)月SHIBOR上行0.02個(gè)基點(diǎn)。7天回購定盤利率昨日維持在2.35%附近。

中長期國債到期收益率昨日小幅下行，5年期國債到期收益率下行1個(gè)基點(diǎn)至2.76%附近，10年期國債到期收益率下行1個(gè)基點(diǎn)至2.95%附近。

期債昨日震蕩上行，按照主力合約收盤角度來看，TF1609顯示的收益率為2.81%，而T1609顯示的收益率為3.00%。昨日市場受美聯(lián)儲(chǔ)不加息的影響整體情緒較好，帶動(dòng)期債上漲，但從價(jià)格角度來看，無論十債還是五債均在震蕩格局之中，并未表現(xiàn)出顯著的突破震蕩的趨勢，而短期來看，和現(xiàn)券市場收益率偏離已經(jīng)陸續(xù)回歸到接近過去長期均值范圍之中，而現(xiàn)券市場顯然收益率下行幅度是不及期債的，因此，期債當(dāng)前價(jià)格實(shí)質(zhì)上已經(jīng)反應(yīng)了近期的諸多利好，然而我們認(rèn)為在當(dāng)前國內(nèi)基本面沒有出現(xiàn)大幅波動(dòng)情況下，收益率難以出現(xiàn)大幅下行，建議可逢高做空。