股指期貨數(shù)據(jù)大回放

1、股指期貨行情

1月19日，三大期指上午低位震蕩，中午放量發(fā)力反彈，最終增幅較高。主力IF1602合約收4166.6，上漲81.20 點(diǎn)，成交量為18741手，持倉(cāng)量為24760手；主力IH1602合約收2085，上漲49.20點(diǎn)，成交量為6900手，持倉(cāng)量為9095手；主力IC1602合約收5928.8，上漲191.80點(diǎn)，成交量11821手，持倉(cāng)14526手。IF總成交量為21939手，總成持倉(cāng)量為7927手，成交持倉(cāng)比為0.57 ；IH總成交量為7927手，總成持倉(cāng)量為38680手，成交持倉(cāng)比為0.53 ；IC總成交量為14029手，總成持倉(cāng)量為20742手，成交持倉(cāng)比為0.68 。

2、股指期貨價(jià)差分析

股指期貨當(dāng)月合約的期現(xiàn)負(fù)價(jià)差略微縮窄。IF當(dāng)月合約與滬深300指數(shù)的期現(xiàn)價(jià)差為-89.13，價(jià)差與現(xiàn)貨價(jià)格比-2.77 %；IH主力與上證50指數(shù)的期現(xiàn)價(jià)差為-43.6，價(jià)差與現(xiàn)貨價(jià)格比為-2.09 %； IC主力與中證500指數(shù)的期現(xiàn)價(jià)差為-268.3，價(jià)差與現(xiàn)貨價(jià)格比為-4.53 %。

3、主力持倉(cāng)分析

主力持倉(cāng)方面，期指主力主要以增倉(cāng)為主，主力多頭增倉(cāng)幅度大于主力空頭，表現(xiàn)為凈多。具體看，IF1602合約前二十大多頭增倉(cāng)895手，前二十大空頭增倉(cāng)711手，新增多單與新增空單之差為184手； IH1602合約前二十大多頭增倉(cāng)411手，前二十大空頭增倉(cāng)345手，新增多單與新增空單之差為66手 ； IC1602合約前二十大多頭增倉(cāng)447手，前二十大空頭增倉(cāng)405手，新增多單與新增空單之差為42手。

結(jié)論及投資建議

全球股市多數(shù)上漲，對(duì)股指影響利多；周二三大期指縮上午低位震蕩，中午放量發(fā)力反彈，最終增幅較高，期現(xiàn)負(fù)價(jià)差縮窄，主力多頭增倉(cāng)明顯；2015年中國(guó)經(jīng)濟(jì)增速最終收于6.9%，基本符合經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型預(yù)期；股東減持限制新規(guī)公布，限制減持不超1%；股票發(fā)行注冊(cè)制今年 3月1日起實(shí)施，試行期為兩年，主要以去庫(kù)存為主，IPO數(shù)量有所控制；央行透露穩(wěn)匯意愿，人民幣貶值高峰已過(guò)；央行通過(guò)MLF、SLF、PSL等操作釋放將近6000億流動(dòng)性，短期流動(dòng)性充足；周二股指受益亞投行開業(yè)發(fā)酵的“一帶一路”主題繼續(xù)反彈，但此次反彈大概率是超跌反彈，趨勢(shì)性方向還有一定不確定性，預(yù)計(jì)年前筑底過(guò)程將持續(xù)，市場(chǎng)波動(dòng)率下降，可在3000點(diǎn)左右輕倉(cāng)嘗試性買多。