股指期貨數(shù)據(jù)大回放

1、股指期貨行情

12月16日，三大期指早盤小幅高開(kāi)，之后呈震蕩走勢(shì)，最終只有IC收漲。主力IF1512合約收4166.6，下跌6.00 點(diǎn)，成交量為12459手，持倉(cāng)量為16080手；主力IH1601合約收2343，下跌2.80點(diǎn)，成交量為3313手，持倉(cāng)量為7281手；主力IC1512合約收7492.6，上漲38.00點(diǎn)，成交量6024手，持倉(cāng)8545手。IF總成交量為20149手，總成持倉(cāng)量為8745手，成交持倉(cāng)比為0.54 ；IH總成交量為8745手，總成持倉(cāng)量為37123手，成交持倉(cāng)比為0.52 ；IC總成交量為9636手，總成持倉(cāng)量為16857手，成交持倉(cāng)比為0.57。

2、股指期貨價(jià)差分析

股指期貨當(dāng)月合約的期現(xiàn)負(fù)價(jià)差略微縮窄。IF當(dāng)月合約與滬深300指數(shù)的期現(xiàn)價(jià)差為-10.44，價(jià)差與現(xiàn)貨價(jià)格比-0.28 %；IH主力與上證50指數(shù)的期現(xiàn)價(jià)差為-2.5，價(jià)差與現(xiàn)貨價(jià)格比為-0.11 %； IC主力與中證500指數(shù)的期現(xiàn)價(jià)差為-36.8，價(jià)差與現(xiàn)貨價(jià)格比為-0.49%。

3、主力持倉(cāng)分析

主力持倉(cāng)方面，期指主力主要以減倉(cāng)為主，主力多頭減倉(cāng)幅度小于主力空頭，表現(xiàn)為凈多。具體看，IF1512合約前二十大多頭減倉(cāng)3552手，前二十大空頭減倉(cāng)4020手，新增多單與新增空單之差為468手； IC1512合約前二十大多頭減倉(cāng)1225手，前二十大空頭減倉(cāng)1187手，新增多單與新增空單之差為-38手。

結(jié)論及投資建議

全球股市多數(shù)上漲，對(duì)股指影響利多；三大期指早盤小幅高開(kāi)，之后呈震蕩走勢(shì)，最終只有IC收漲，期現(xiàn)價(jià)差有所縮窄，空頭減倉(cāng)明顯；11月全國(guó)財(cái)政支出大幅增加，工業(yè)靠基建有所回暖，消費(fèi)依舊亮眼，房地產(chǎn)投資未見(jiàn)底；產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型繼續(xù)深化，經(jīng)濟(jì)小幅下行；預(yù)計(jì)政府未來(lái)仍會(huì)加大對(duì)經(jīng)濟(jì)的刺激力度，貨幣政策進(jìn)一步寬松，基建投資回升；市場(chǎng)利率仍有下行空間，股指上漲仍有余地；美聯(lián)儲(chǔ)加息靴子終落地，決議加息25個(gè)基點(diǎn)，與市場(chǎng)預(yù)期一致，盡管此次加息可能是周期最長(zhǎng)，影響力最弱的一次加息，但美元強(qiáng)勢(shì)，人民幣匯率承壓加重，資本外逃加快，加息仍是我國(guó)股市最大的利空因素，今日股市或受影響下跌；操作上，多單應(yīng)謹(jǐn)慎持有，保持較低倉(cāng)位，注意控制風(fēng)險(xiǎn)。