股指期貨數(shù)據(jù)大回放

1、股指期貨行情

10月23日，股指期貨價格開盤后震蕩走勢，午盤后多頭加速上攻，收盤漲幅較大。主力IF1511合約收4166.6，上漲65.20 點（1.91%），成交量為14343手，持倉量為20913手；主力IH1512合約收2292.6，上漲34.00 點（1.51%），成交量為728手，持倉量為8026手；主力IC1511合約收6908，上漲238.80 點（3.58%），成交量9940手，持倉10045手。IF總成交量為17572手，總成持倉量為5626手，成交持倉比為0.42 ；IH總成交量為5626手，總成持倉量為42106手，成交持倉比為0.34 ；IC總成交量為11566手，總成持倉量為16091手，成交持倉比為0.72 。

2、股指期貨價差分析

股指期貨當月合約的期現(xiàn)負價差快速縮窄。IF當月合約與滬深300指數(shù)的期現(xiàn)價差為-94.44，價差與現(xiàn)貨價格比-2.64 %；IH主力與上證50指數(shù)的期現(xiàn)價差為-24，價差與現(xiàn)貨價格比為-1.03 %； IC主力與中證500指數(shù)的期現(xiàn)價差為-230.2，價差與現(xiàn)貨價格比為-3.33 %。

3、主力持倉分析

主力持倉方面，三大指數(shù)期貨主力主要以增倉為主，主力多頭增倉幅度大于主力空頭，表現(xiàn)為凈多。具體看，IF1511合約前二十大多頭增倉394手，前二十大空頭增倉167手，新增多單與新增空單之差為227手； IH1511合約前二十大多頭增倉511手，前二十大空頭增倉468手，新增多單與新增空單之差為43手 ； IC1511合約前二十大多頭增倉371手，前二十大空頭增倉40手，新增多單與新增空單之差為331手。

結(jié)論及投資建議

全球股市全部大幅上漲，對股指影響利多；股指期貨價格繼續(xù)震蕩上揚，收盤錄得大漲，現(xiàn)貨個股普漲，期現(xiàn)價差得到修復，多頭增倉明顯，投資者情緒變得較為樂觀；三季度GDP為6.9%，高于市場預期，顯示中國經(jīng)濟增長勢頭尚可；9月份經(jīng)濟數(shù)據(jù)有所改善，房地產(chǎn)投資增速繼續(xù)走低，但新開工面積大幅回升，顯示房地產(chǎn)市場正在向好；9月出口小幅高于市場預期，但進口依然疲軟，顯示內(nèi)需不足；9月CPI同比上行1.6%，呈現(xiàn)下行走勢，基本上符合市場預期；9月份金融數(shù)據(jù)基本上符合市場預期，仍需要央行加大寬松的力度；政府第四季度需要加大對經(jīng)濟的刺激力度，貨幣政策需要進一步寬松，基建投資將回升；央行再度宣布雙降，目的為了應對通縮壓力和疲軟的經(jīng)濟以及外匯占款的大幅回落，我們預計央行此動作小超市場預期，市場利率仍有下行空間，對股指構(gòu)成一定的利多；五中全會今日起召開，相關(guān)的熱點板塊有望繼續(xù)散花，市場資金面較為寬松，市場波動率已經(jīng)大幅回落，股指短期大幅下跌可能性較??；操作上，多單可以謹慎持有，保持較低倉位，注意控制風險。