我國期貨市場經(jīng)過十多年的努力，整個行業(yè)進入到規(guī)范發(fā)展的階段。期貨公司作為市場重要主體，在實現(xiàn)了股權(quán)變更、增資擴股、金融資格領取等戰(zhàn)略布局后，營業(yè)部的網(wǎng)點設立已成為期貨公司又一重要的戰(zhàn)略舉措，如何控制營業(yè)部的經(jīng)營管理風險已進入監(jiān)管部門和公司整體管理的議事日程。

一、法規(guī)框架與法規(guī)意識

目前國內(nèi)期貨市場是所有金融體系中唯一一個處于立法進行時的行業(yè)。不過，我國期貨市場經(jīng)過了十多年的歷練，在吸收國外成熟經(jīng)驗與結(jié)合國內(nèi)實際現(xiàn)狀的基礎上，已總結(jié)出一套具有中國特色的監(jiān)管體系、法規(guī)政策和運作體系，為我國期貨市場邁向法治化進程奠定了基礎。

營業(yè)部總經(jīng)理作為期貨公司的高管，應該加深對相關(guān)法規(guī)的理解，以法律法規(guī)來規(guī)范其日常經(jīng)營管理行為。

五位一體的監(jiān)管體系

由中國證監(jiān)會（一級行政監(jiān)管）、各地證監(jiān)會派出機構(gòu)（區(qū)域行政監(jiān)管）、中國期貨保證金監(jiān)控中心（技術(shù)監(jiān)管）、中國期貨業(yè)協(xié)會（自律監(jiān)管）和四大期貨交易所（市場監(jiān)管）組成的五位一體的監(jiān)管體系構(gòu)建了市場法規(guī)的基礎。

以《條例》為代表的各項法規(guī)文件

《期貨交易管理條例》以及《期貨公司管理辦法》等一系列法規(guī)構(gòu)建了市場法規(guī)基礎，確立了期貨市場各主體的法律地位，規(guī)范了從業(yè)人員的行為，確立了期貨公司為金融機構(gòu)的定位、以凈資本為核心的風控原則、分級結(jié)算的制度、各級高管的任職標準等。

行政監(jiān)管的變革

監(jiān)管部門的監(jiān)管信息從封閉走向透明，監(jiān)管手段從靜態(tài)變?yōu)閯討B(tài)，監(jiān)管措施從被動變?yōu)橹鲃?，監(jiān)管方法從事后變?yōu)槭虑啊?/P>

法規(guī)制定的意義

期貨市場法規(guī)的制定，保護了所有市場參與者的合法權(quán)益，規(guī)范了所有市場經(jīng)營者的行為準則，確立了市場法規(guī)所具有的法律效力，保障了法規(guī)所具有的強制執(zhí)行力度。

四個統(tǒng)一——期貨公司風控的“里程碑”

期貨公司對營業(yè)部的“四個統(tǒng)一”管理放在法人治理這一章，突出了它的法律地位。這是期貨行業(yè)通過“血的教訓”換來的監(jiān)管創(chuàng)新。一方面從制度上保障了總部對營業(yè)部的實際管控權(quán)限，另一方面從操作上限制了營業(yè)部的各種違規(guī)經(jīng)營行為。目前，證券行業(yè)“大集中”的做法就是參考了期貨行業(yè)“四個統(tǒng)一”的經(jīng)驗。

開戶實名制——杜絕漏洞的“防護堤”

從2008年6月1日起，期貨公司全部實行實名制開戶。期貨公司作為金融機構(gòu)，按照銀行業(yè)、證券業(yè)的實名制開戶要求，從根本上杜絕了期貨主要業(yè)務環(huán)節(jié)中可能出現(xiàn)的漏洞，保障了資金的合法性，提高了“洗錢”等違法行為的成本，同時從根本上杜絕了簽約、出入金、交易等環(huán)節(jié)的管理漏洞，同時有效防止了“洗錢”等非法活動。

監(jiān)控中心——期貨行業(yè)的“巡邏警”

2006年成立的中國期貨保證金監(jiān)控中心發(fā)揮了第三方監(jiān)控公允作用，履行了行業(yè)“巡邏警”職能；解決了監(jiān)管滯后問題，實現(xiàn)了動態(tài)監(jiān)管目的；解決了長期未解決的交易確認問題，降低了期貨公司風險管理成本。

總之，四個統(tǒng)一、開戶實名制以及保證金監(jiān)控中心的成立都為期貨公司的風險管理起到了很大作用，這些措施都是國際化管理標準在中國期貨市場的具體實踐。這些法規(guī)和措施的落實，確保了廣大投資者的合法權(quán)益，推動了期貨公司合規(guī)經(jīng)營的進程。