期貨中國17、您一般會配置幾個(gè)品種？在設(shè)置品種組合時(shí)，您會考慮哪些因素？

吳洪濤：我交易的品種最多不超過4個(gè)，通常就2到3個(gè)品種，而且他們沒有相關(guān)性。倉位超過60%（理財(cái)賬戶25%）以上時(shí)多半是2:1的多:空或是空:多。

期貨中國18、您有沒有特別偏好的品種？為什么偏好這些品種？

吳洪濤：我最喜獲做糧油了，因?yàn)樵谵r(nóng)墾做期貨顧問的2年里對大豆和油脂類的生長周期和銷售都很了解，我的第一桶金也是在油脂上賺到的。

期貨中國19、您一筆單子進(jìn)場后，持倉時(shí)間的長短主要依據(jù)哪些方面？平均來看，一筆單子持倉多長時(shí)間？

吳洪濤：我持倉一般時(shí)間不是很長，不想賺進(jìn)市場最后一分錢，多半是我覺得滿意就走人，后面有多少跟我關(guān)系不是很大。雖有時(shí)也后悔些，但是回想一下幾年前的我，心里也是很滿意的了，哈哈哈。

雖然這么說，但是在交易前也有計(jì)劃的，我做單子不看持倉時(shí)間的，我是看幅度的，假如幅度到了，我就平倉。我個(gè)人認(rèn)為用時(shí)間來定交易的長短是一種誤區(qū)，期貨市場經(jīng)常是幾天就漲跌到位了，剩下的盤整，鬧人行情，你還攪和在里面，你不嫌鬧得慌啊！有那時(shí)間不如享受人生呢！

期貨中國20、當(dāng)您在大方向看漲時(shí)，在某些情況下，會不會做一小波空單？為什么?

吳洪濤：當(dāng)大趨勢出來后，我從不做逆勢單子，最多就是急漲時(shí)減點(diǎn)倉，跌回來我在買進(jìn)去，跌勢也是這樣。

期貨中國21、當(dāng)一筆單子出現(xiàn)什么情況時(shí)，您會止損？不同的單子，不同的階段，您的止損方法是否會有所不同？

吳洪濤：到止損點(diǎn)就是止損，不區(qū)分什么情況。假如已經(jīng)砍幾次倉了，我就會把止損點(diǎn)設(shè)成2個(gè)，一個(gè)近點(diǎn)，一個(gè)遠(yuǎn)點(diǎn)，每到一個(gè)出一半，以此來減少損失和被洗劫次數(shù)。

期貨中國22、您是否看重資金管理，在您的理解中，期貨交易的資金管理包含哪些層面？為什么資金管理非常重要？

吳洪濤：資金管理是好，而且是非常好，但要看是哪些人去用。在期貨市場上有兩種人：新人和老人，新人必須做好資金管理，這個(gè)能延長你的期貨生命時(shí)間；在期貨市場上還有兩種人：理財(cái)者和博弈者，理財(cái)?shù)谋仨氉龊觅Y金管理，你要對你的賬戶負(fù)責(zé)，這是一個(gè)交易員的良知。沒有這個(gè)良知，我說話就不好聽了（我遇見過這樣的人，不管賬戶死活，賺錢就分紅，賠錢就消失）。至于期貨老人和博弈者的那就另當(dāng)別論了，呵呵，我個(gè)人的賬戶10天里有8天都在滿倉，而理財(cái)賬戶持倉從來沒超過30%。

期貨中國23、做期貨，進(jìn)場出場的計(jì)劃和紀(jì)律的都很重要，您能否做到100%執(zhí)行自己制定的交易計(jì)劃和紀(jì)律？

吳洪濤：計(jì)劃每天早上都在定，但十有一二是不按計(jì)劃的，因?yàn)槲疫€是凡人，沒那么強(qiáng)的定力，但我在努力！

期貨中國24、做期貨投資必然要承擔(dān)一定的風(fēng)險(xiǎn)才能獲得相應(yīng)的收益。您如何看待風(fēng)險(xiǎn)和收益的關(guān)系？

吳洪濤：能承擔(dān)多大的風(fēng)險(xiǎn)就能有多大的收益，這是扯蛋，能承受100%風(fēng)險(xiǎn)，就能有100%的利潤嗎？不會的!100%的風(fēng)險(xiǎn)，錢都沒了，還談什么利潤??！永遠(yuǎn)要記得保護(hù)好自己，控制住風(fēng)險(xiǎn)，把風(fēng)險(xiǎn)控制到最小，再點(diǎn)背也要留點(diǎn)種子啊！要記住你剩的越多，下一輪你就有可能賺得越多?。。?0萬的戶，剩8萬，再賺回一倍是16萬，再賺一倍是32萬，假如剩5萬，再賺一倍是10萬，再賺一倍才20萬?。蓚€(gè)來回差距就很大了?。?/p>

期貨中國25、您對自己的個(gè)人投機(jī)賬戶和朋友的理財(cái)賬戶操作模式是不同的，請問為什么用不同的操作模式？主要有哪些方面的不同？

吳洪濤：我自己的個(gè)人投機(jī)賬戶和朋友的理財(cái)賬戶操作模式基本上是一樣的，不一樣的就是資金管理。我的賬戶通常開倉不低于50%，有時(shí)滿倉，風(fēng)險(xiǎn)我完全能承受得了；而朋友的賬戶開倉最大不能高于30%，基本維持在20%左右，因?yàn)樗麄兪莵砝碡?cái)?shù)?，所能承受的風(fēng)險(xiǎn)有限。

期貨中國26、就您看來，哪些人、哪些類型的資金適合高風(fēng)險(xiǎn)、高回報(bào)的模式？哪些人、哪些類型的資金適合低風(fēng)險(xiǎn)、穩(wěn)健回報(bào)的模式？

吳洪濤：哪些人、哪些類型的資金適合高風(fēng)險(xiǎn)、高回報(bào)的模式，我個(gè)人認(rèn)為和觀察了解一些在期貨上個(gè)人獲得豐厚回報(bào)的朋友，他們的共同點(diǎn)就是在期貨市場上經(jīng)歷過風(fēng)雨，對期貨的風(fēng)險(xiǎn)了解極深刻，并且對市場認(rèn)識度也很高。最關(guān)鍵的是他們有風(fēng)險(xiǎn)承受能力了，才可以在天時(shí)、地理、人和都俱全的時(shí)候滿倉奮力一搏的！不是什么時(shí)候都可以滿倉的。

而對于那些新進(jìn)入市場3-5年的（好多人在這市場2、3年，多的5年就認(rèn)為自己是老人了，我不這么認(rèn)為的，3-5年只是個(gè)新兵，不可能對市場有深刻的認(rèn)知，很多在市場上崛起的朋友，他們都在市場上摸爬滾打15年以上了）資金管理和止損是很重要的，這些人往往是被期貨神話或是被暴利引誘而來的，本身資金不是很雄厚，對市場了解也不足，所以他們更需要降低風(fēng)險(xiǎn)，先學(xué)習(xí)，再了解，慢慢體會市場的精髓，時(shí)間久了有了一定的經(jīng)驗(yàn)與體會，才能在這市場上站住腳跟！

還有就是幫別人理財(cái)?shù)呐笥押退侥紓兏鼞?yīng)該追求低風(fēng)險(xiǎn)和穩(wěn)健回報(bào)的交易模式，這是為你自己的發(fā)展和生存，更是為了私募理財(cái)這個(gè)新行業(yè)能夠健康成長，蒸蒸日上而努力。

注：以上內(nèi)容不是訪談的全部，另有部分未發(fā)布內(nèi)容收錄在眾多藍(lán)海密劍比賽得獎(jiǎng)選手高端訪談的《期貨英雄3》一書中，該書將于2013年9-11月左右出版，敬請關(guān)注。

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2013-5-29

七禾網(wǎng)期貨中國注：成績代表過去，未來充滿挑戰(zhàn)